NBFC и MFI в Индии
Небанковская финансовая компания (НБФК) – это [ 1 ] компания, зарегистрированная в соответствии с Законом о компаниях Индии 1956 года , занимающаяся кредитами и авансами, приобретением акций, акций, облигаций, страховым бизнесом с покупкой в рассрочку или бизнесом читовых фондов, но не включает в себя какое-либо учреждение, основной деятельностью которого является сельское хозяйство, промышленная деятельность, покупка или продажа любых товаров (кроме ценных бумаг) или предоставление каких-либо услуг, а также продажа/покупка/строительство недвижимого имущества. [ 2 ]
Работа и операции НБФК регулируются Резервным банком Индии (РБИ) в рамках Закона о Резервном банке Индии 1934 года (Глава III-B) и изданных им указаний. 9 ноября 2017 года Резервный банк Индии (RBI) опубликовал уведомление, в котором излагаются нормы аутсорсинга функций/услуг небанковскими финансовыми учреждениями (НБФК). Согласно новым нормам, НБФК не могут передавать на аутсорсинг основные функции управления, такие как внутренний аудит, управление инвестиционным портфелем, стратегические функции и функции обеспечения соответствия нормам «знай своего клиента» (KYC) и санкциям по кредитам. Персонал поставщиков услуг должен иметь доступ к информации о клиентах только в той степени, которая необходима для выполнения функции, переданной на аутсорсинг. Советы НБФК должны утвердить кодекс поведения агентов прямых продаж и возмещения. Для взыскания задолженности НБФК и их аутсорсинговые агенты не должны прибегать к запугиванию или преследованию любого рода. Всем НБФК было поручено создать механизм рассмотрения жалоб, который также будет заниматься вопросами, связанными с услугами, предоставляемыми внешним агентством.
История NBFC в Индии
[ редактировать ]В Закон о Резервном банке Индии 1934 года были внесены поправки 1 декабря 1964 года Законом о поправках к Резервному банку 1963 года. В нем была введена новая «Глава III-B», регулирующая «прием депозитов» НБФК.
Различные типы комитетов по рассмотрению существующей структуры НБФК:
Комитет Джеймса С. Раджа
[ редактировать ]В начале 1970-х годов правительство Индии обратилось к Банковской комиссии с просьбой изучить функционирование чит-фондов и деятельность небанковских финансовых посредников. В 1972 году Банковская комиссия рекомендовала всей стране принять единое законодательство о читовых фондах.
Резервный банк Индии подготовил типовой законопроект, регулирующий деятельность читовых фондов, и обратился к исследовательской группе под председательством Джеймса С. Раджа.
В июне 1974 года исследовательская группа рекомендовала запретить Премии и другие схемы. Он рекомендовал парламенту принять законопроект, который обеспечит единообразие положений, применимых к коммерческим фондам по всей стране.
Соответственно, парламент принял два закона: Закон о призовых жетонах и схемах денежного обращения (запрет) 1978 года и Закон о читовых фондах 1982 года.
Комитет Чакраварти
[ редактировать ]В эпоху планирования Резервный банк Индии изо всех сил старался «управлять деньгами» и развивать «здоровую монетарную» систему, но не добился значительного успеха в реализации социальных целей денежно-кредитной политики страны.
В декабре 1982 года доктор Манмохан Сингх, управляющий RBI, назначил комитет под председательством «проф. Сухамой Чакраварти» рассмотрит функционирование денежной системы в Индии.
Комитет рекомендовал провести оценку связей между банковским сектором, небанковскими финансовыми учреждениями и неорганизованным сектором для оценки различных инструментов денежно-кредитной политики с точки зрения их воздействия на кредитную систему и экономику.
За это время количество NBFC выросло с 7000 в 1981 году до примерно 30 000 в 1992 году. [ 3 ]
Типы NBFC в Индии
[ редактировать ]Различные типы NBFC следующие:
Инвестиционно-кредитная компания (ИКК)
[ редактировать ]Объединение трех категорий NBFC, а именно компаний по финансированию активов (AFC), кредитных компаний (LC) и инвестиционных компаний (IC), в новую категорию под названием NBFC - ICC.
ЦИРКУЛЯР: РБИ/2018-19/130 ДНБР (ПД) УК № 097/03.10.001/2018-19 от 22 февраля 2019 г.
ICC означает любую компанию, которая является финансовым учреждением, осуществляющим в качестве основного бизнеса финансирование активов, предоставление финансирования путем предоставления кредитов и авансов или иным образом для любой деятельности, кроме своей собственной, и приобретения ценных бумаг; и не является какой-либо другой категорией NBFC, как это определено RBI в любом из его основных направлений.
Инфраструктурная финансовая компания (IFC)
[ редактировать ]Компании, финансирующие инфраструктуру, направляют минимум три четверти своих общих активов в инфраструктурные кредиты. Чистые собственные средства составляют более 3 миллиардов долларов, минимальный кредитный рейтинг «А» и соотношение капитала к активам, взвешенным с учетом риска, составляет 15%.
Инфраструктурный долговой фонд: Небанковская финансовая компания (IDF-NBFC)
[ редактировать ]IDF-NBFC — это компания, зарегистрированная как NBFC для содействия перетоку долгосрочного долга в инфраструктурные проекты. IDF-NBFC привлекает ресурсы посредством мультивалютных облигаций с минимальным сроком погашения 5 лет. Только компании по финансированию инфраструктуры (IFC) могут спонсировать IDF-NBFC.
NBFC-факторы
[ редактировать ]NBFC Factors занимается факторинговым бизнесом. Факторинг – это финансовая операция и вид дебиторского финансирования.
Золотой кредит NBFC в Индии
[ редактировать ]За прошедшие годы NBFC стали свидетелями подъема золотого кредита на индийском финансовом рынке, главным образом из-за недавнего периода повышения цен на золото и последующего увеличения спроса на золотые кредиты со стороны всех слоев общества, особенно бедных и среднего класса, чтобы свести концы с концами. встретиться. Хотя в Индии существует множество NBFC, предлагающих золотые кредиты, около 95 процентов бизнеса по золотым кредитам обслуживают три компании из Кералы, а именно: Muthoot Finance, Manapuram Finance и Muthoot Fincorp. Рост НБФК золотых займов обусловлен различными факторами, включая активы под управлением (АУМ), количество филиалов, а также количество клиентов и т. д. Рост НБФК золотых займов происходил как с точки зрения размера их баланса, так и с точки зрения их физического присутствия, что вынуждены увеличить свою зависимость от государственных средств, включая банковское финансирование и неконвертируемые долговые обязательства. Агрессивное структурирование золотых кредитов, являющееся результатом несложного, нетребовательного и быстрого процесса оформления документации, а также более высокое соотношение кредита к стоимости (LTV) включает в себя некоторые из основных факторов, которые увеличивают рост золотых кредитов NBFC. [ 4 ]
Остаточные небанковские компании (RNBC)
[ редактировать ]Остаточная небанковская компания — это класс NBFC, который является компанией, основным видом деятельности которой является получение депозитов по любой схеме или соглашению или любым другим способом и не является инвестиционной, кредитной или кредитной компанией. Эти компании обязаны поддерживать инвестиции в соответствии с указаниями RBI, помимо ликвидных активов.
Агрегаторы аккаунтов (АА)
[ редактировать ]Агрегаторы счетов — это новый класс NBFC, учрежденный Резервным банком Индии в 2016 году. [ 5 ] Агрегатор счетов NBFC берет на себя агрегацию счетов за определенную плату или иным образом. После регистрации в RBI NBFC должен предоставлять финансовым учреждениям агрегированную информацию о счетах только с согласия клиента. Фактический механизм должен следовать архитектуре согласия, установленной RBI. [ 5 ]
Ожидается, что агрегаторы счетов упростят пользователям заявки на получение кредита, предоставив доступ к данным финансовым учреждениям. [ 6 ] RBI предоставил операционные лицензии четырем агрегаторам счетов и принципиальные разрешения трем агрегаторам счетов NBFC. Полный список компаний выглядит следующим образом: [ 7 ] [ 8 ]
АА с операционной лицензией
[ редактировать ]- САМС ФинСерв
- Cookiejar Technologies Pvt Ltd. (Продукт под названием Finvu)
- FinSec AA Solutions Private Limited (Продукт под названием OneMoney)
- NESL Asset Data Limited
AA с принципиальным одобрением
[ редактировать ]- Джио Информационные Солюшнс Лимитед
- Perfios Account Aggregation Services Pvt Ltd.
- Йодли Финсофт Пвт Лимитед
Новая классификация НБФК в соответствии с пересмотренной структурой Резервного банка Индии (RBI):
Резервный банк Индии посредством циркуляра в октябре 2021 г. [ 9 ] разделил НБФК на три уровня: [ 10 ]
Базовый уровень – этот уровень охватывает НБФК, которые не являются систематически важными, т. е. имеют меньший риск и влияние на финансовую систему. Он также охватывает платформы однорангового кредитования, агрегаторы счетов (AA) и недействующие финансовые холдинговые компании. Размер активов NBFC в базовом слое был увеличен с 500 крор индийских рупий (~ 66,45 млн долларов США) до 1000 крор индийских рупий (~ 132,90 млн долларов США).
Средний уровень – этот уровень охватывает систематически важные недепозитные NBFC и депозитные NBFC с размером активов более 1000 крор индийских рупий (~ 132,90 млн долларов США). Он также охватывает NBFC-HFC, NBFC-IFC, IDF-NBFC и основные инвестиционные компании (CIC).
Верхний уровень . Этот уровень охватывает десять крупнейших НБФК по размеру активов, а также другие систематически важные НБФК по размеру, взаимосвязанности, сложности, обязательствам и т. д.
Разница между НБФК и банками
[ редактировать ]НБФК выполняют функции, аналогичные функциям банков, но есть несколько отличий:
- НБФК предоставляют банковские услуги людям без банковской лицензии.
- НБФК не может принимать депозиты до востребования,
- НБФК не является частью платежно-расчетной системы.
- НБФК не может выпускать чеки, выписанные на себя.
- Механизм страхования вкладов Корпорации страхования и кредитных гарантий вкладов недоступен вкладчикам НБФК в отличие от банков.
- НБФК не обязан поддерживать нормативы резервирования (CRR, SLR и т. д.).
- НБФК не может заниматься преимущественно сельскохозяйственной или промышленной деятельностью, а также куплей-продажей, строительством недвижимого имущества.
- Иностранные инвестиции разрешены до 100%
- НБФК сопровождает работу в сфере финансового управления и обращения с деньгами
- В отличие от банков НБФК не обязан кредитовать приоритетные отрасли.
МФО
[ редактировать ]Микрофинансовые организации, также известные как МФО, [ 11 ] Микрофинансовая организация – это организация, которая предлагает финансовые услуги людям с низким доходом. Почти все выдают кредиты своим членам, а многие предлагают страхование, депозитные и другие услуги. Большое количество организаций считаются институтами микрофинансирования . Это те, которые предлагают кредиты и другие финансовые услуги представителям бедных слоев населения (за исключением крайне бедных слоев). [ 12 ] [ 13 ]
МФО получают лицензии НБФК
[ редактировать ]Все большее число микрофинансовых организаций (МФО) добиваются статуса небанковской финансовой компании (НБФК) от RBI, чтобы получить широкий доступ к финансированию, включая банковское финансирование. [ 14 ]
Исключения, предоставленные НБФК
[ редактировать ]По состоянию на 2021 год RBI освобождает от требований регистрации следующие организации:
Страховые компании - страховые компании, подпадающие под действие Управления страхового регулирования и развития.
Компании по реконструкции активов
Фондовые биржи — только признанные фондовые биржи, находящиеся в ведении Совета по ценным бумагам и биржам Индии.
Торговые банковские компании
Биржевые брокерские компании . Сюда входят брокеры и субброкеры, которые обязаны зарегистрироваться в SEBI.
Венчурные фонды
Компании жилищного финансирования - регулируются Национальным жилищным банком.
Компании Нидхи ( раздел 406 Закона о компаниях)
Компании чит-фондов (раздел 2 Закона о чит-фондах)
Альтернативные инвестиционные компании
Микрофинансовые компании – Целевая группа по политике поддержки и нормативно-правовой базе микрофинансирования, созданная НАБАРД в 1999 году, предоставила различные рекомендации. Соответственно, было решено освободить НБФК, которые занимаются деятельностью по микрофинансированию, лицензированы в соответствии с разделом 8 Закона о компаниях 2013 года и которые не принимают государственные депозиты, из-под действия разделов 45-IA (регистрация), 45-IB. (поддержание ликвидных активов) и 45-IC (перевод прибыли в Резервный фонд) Закона о RBI 1934 года. [ 15 ]
Программа сотрудничества МФО и SHG-Bank
[ редактировать ]В совместном исследовании микрофинансирования, проведенном Резервным банком Индии и несколькими крупными банками, были сделаны следующие наблюдения:
- Некоторые микрофинансовые учреждения (МФО), финансируемые банками или выступающие в качестве их посредников или партнеров, по-видимому, сосредоточивают свое внимание на относительно более обеспеченных банковских сферах, включая области, охваченные программой связей ГСП-банка. Конкурирующие МФО действовали в одном и том же районе и пытались охватить одну и ту же группу бедных слоев населения, что приводило к множественному кредитованию и перегрузке сельских домохозяйств.
- Многие МФО, поддерживаемые банками, не участвовали в наращивании потенциала и расширении прав и возможностей групп в желаемой степени. МФО выдавали кредиты вновь образованным группам в течение 10–15 дней с момента их формирования, в отличие от практики.
участие в программе связей ГСП – Банка, формирование и развитие группы занимает около шести-семи месяцев. В результате в группах, сформированных этими МФО, не развивались сплоченность и целеустремленность.
- Банки, как основные финансисты МФО, похоже, не привлекают их к вопросам своих систем, практики и кредитной политики с целью обеспечения большей прозрачности и соблюдения передовой практики. во многих случаях проверка операций МФО после санкции кредитной линии не проводилась. [ 16 ]
МФО
[ редактировать ]Журнал Forbes включил семь микрофинансовых институтов Индии в список 50 крупнейших микрофинансовых организаций мира.
Bandhan, а также две другие индийские МФО — Microcredit Foundation of India (13-е место) и Saadhana Microfin Society (15-е место) — оказались выше базирующегося в Бангладеш банка Grameen Bank (который вместе со своим основателем Мохаммедом Юнусом был удостоен Нобелевской премии). . Помимо Бандхана, Микрокредитного фонда Индии и Общества микрофинансирования Саадхана, среди других индийских участников - Грамин Кута (19-е место), Женская ассоциация слабых слоев Шарады (23-е место), SKS Microfinance Private Ltd (44-е место) и Asmitha Microfin Ltd (29-е место). [ 17 ] [ 18 ]
Согласно отчету CareEdge Ratings , сектор МФО продолжит расти двузначными темпами в 2024 году. [ 19 ]
Критика
[ редактировать ]Микрофинансирование подверглось резкой критике в штате Андхра-Прадеш из-за обвинений в том, что МФО используют принудительную практику возврата денег и взимают ростовщические процентные ставки. [ 20 ] Эти обвинения привели к принятию правительством штата Андхра-Прадеш Постановления о микрофинансировании 15 октября 2010 года. Постановление требует от МФО регистрации в правительстве штата и дает правительству штата право, suo moto, прекратить деятельность МФО. [ 21 ] Постановление затронуло ряд НБФК, в том числе тяжеловесную компанию SKS Microfinance. [ 22 ]
Ссылки
[ редактировать ]- ^ «НБФК» .
- ^ «Резервный банк Индии — часто задаваемые вопросы» .
- ^ «Краткая история NBFC в Индии» . 27 января 2020 г. Проверено 25 ноября 2020 г.
- ^ https://mpra.ub.uni-muenchen.de/64250/1/MPRA_paper_64250.pdf . [ только URL-адрес PDF ]
- ^ Jump up to: а б «Резервный банк Индии — Уведомления» . www.rbi.org.in. Проверено 4 октября 2019 г.
- ^ Чоудхури, Неха Алавадхи и Каран (27 июля 2019 г.). «Агрегатор счетов сделает подачу заявки на кредит менее обременительной для пользователей» . Бизнес-стандарт Индии . Проверено 4 октября 2019 г.
- ^ «Агрегаторы счетов в Индии» . Сахамати . Проверено 9 сентября 2020 г.
- ^ Prime, ET «Эти пять компаний незаметно получили новости от RBI» . Экономические времена . Проверено 4 октября 2019 г.
- ^ «Резервный банк Индии — Уведомления» . www.rbi.org.in. Проверено 1 февраля 2022 г.
- ^ Агравал, Свати (8 декабря 2021 г.). «Резервный банк Индии объявляет об ужесточении правил для NBFC в Индии» . Маджмудар и партнеры . Проверено 1 февраля 2022 г.
- ^ «МФО» .
- ^ «Микрофинансовые институты | Микрофинансирование и микрокредитование» . Микрофинансирование и микрокредитование . Проверено 29 ноября 2015 г.
- ^ «Главная страница - МФИН» . МФИН . Проверено 29 ноября 2015 г.
- ^ «МФО приобретают лицензии НБФК для лучшего доступа к средствам» . Экономические времена .
- ^ «Резервный банк Индии — Уведомления» .
- ^ «Резервный банк Индии — Уведомления» .
- ^ «50 крупнейших микрофинансовых организаций» . Форбс .
- ^ «Индия в списке ведущих микрофинансовых институтов по версии Forbes — Times of India» . Таймс оф Индия . 26 декабря 2007 г.
- ^ Сони, Сандип (23 августа 2023 г.). «НБФК-МФО продолжат наблюдать двузначный рост кредитов в 24 финансовом году» . Финансовый экспресс . Проверено 17 июня 2024 г.
- ^ «Правительство Андхра-Прадеша представит законопроект о проверке мошеннических МФО — MoneyMint» . 20 декабря 2015 г.
- ^ «Загрузить Постановление штата Андхра-Прадеш о микрофинансировании 2010 г. в формате PDF — MoneyMint» . 30 ноября 2022 г.
- ^ «SKS терпит неудачу на фоне репрессий в Андхра-Прадеше в отношении кредиторов бедных» . Рейтер . 18 ноября 2010 г.