КОНЕЦ 46
FIN 46 «Консолидация предприятий с переменной долей » представлял собой интерпретацию Общепринятых принципов бухгалтерского учета США (US GAAP), опубликованную 17 января 2003 года Советом по стандартам финансового учета США (FASB). [ 1 ] это затрудняло удаление активов и обязательств из баланса компании, если компания сохраняла экономическую подверженность активам и обязательствам. [ 2 ] Одной из основных причин, по которой FIN 46 был выпущен в качестве интерпретации, а не стандарта бухгалтерского учета, было издание стандарта в относительно короткий период времени в ответ на скандал с Enron . [ 2 ] [ 3 ]
Происхождение
[ редактировать ]FIN 46 представлял собой интерпретацию ARB 51, принципа бухгалтерского учета, изданного в августе 1959 года, определяющего ситуации, в которых консолидированную финансовую отчетность . необходимо готовить [ 4 ] Всякий раз, когда компания имеет контрольный финансовый интерес в другом предприятии, она должна консолидировать активы и обязательства другого предприятия, то есть она должна добавить активы и обязательства другого предприятия к своим собственным, аннулируя любые внутрифирменные интересы. Традиционный подход ARB 51 предполагал, что акционерный капитал — обычно обыкновенные акции — получит остаточную экономическую долю, генерируемую бизнесом, поэтому ARB 51 фокусируется на мажоритарных голосующих долях, основанных на акционерном капитале. Традиционным критерием контрольного финансового участия в соответствии с ARB 51 является большинство голосующих акций. В 1980-х и 1990-х годах компании стали обычным явлением контролировать активы в определенных предприятиях, не сохраняя при этом контрольного пакета акций с правом голоса в этих предприятиях. Чаще всего это делалось с секьюритизацией, а не с традиционными корпорациями с ограниченной ответственностью, поскольку обыкновенные акции секьюритизации или другие голосующие доли могли быть выплачены в определенных размерах, ограниченные суммы, а все другие денежные потоки могли быть направлены другим держателям ценных бумаг. До введения FIN 46 это позволяло компаниям избегать консолидации, что позволяло им сохранять обязательства и убытки контролируемых ими компаний. предприятия специального назначения из своей финансовой отчетности. В таких случаях консолидация, основанная на долевом капитале, не служила цели эффективной отчетности, поскольку она не отражает истинный характер отношений между предприятиями. [ 5 ]
VIE и деконсолидация
[ редактировать ]FIN 46 закрыл эту лазейку, определив тесты для выявления контрольного финансового интереса, помимо формального владения акциями и прав голоса. Это важно в тех случаях, когда юридическая справедливость незначительна или, по крайней мере, в некоторой степени нерелевантна с точки зрения риска/выгоды. Новые правила подчеркивают суть отношений между организациями, а не форму отношений между организациями (например, большинство голосующих акций), которыми легче манипулировать.
Согласно FIN 46, первым шагом является определение того, имеет ли компания переменную долю участия в другой организации. В общих чертах, переменная процентная ставка — это доля в компании, стоимость которой увеличивается и уменьшается (т. е. является переменной) в зависимости от увеличения или уменьшения ожидаемых потоков денежных средств от активов и обязательств компании. После установления переменной доли участия вторым шагом является определение того, кто является основным бенефициаром организации с переменной долей участия (или «VIE»). Основным бенефициаром является организация, если таковая имеется, которая несет большую часть рисков и выгод, связанных с VIE. После того как основной бенефициар определен, считается, что он имеет контрольный финансовый пакет акций VIE и должен консолидировать VIE в свою финансовую отчетность, независимо от того, владеет ли он контрольным пакетом акций с правом голоса.
Когда FASB впервые начал работать над FIN 46, он сосредоточился на организациях специального назначения, таких как компании, которые использовала Enron. Затем FASB признал, что принципы FIN 46 должны применяться ко всем организациям, в которых существует переменная доля участия, поэтому окончательная интерпретация была шире, чем первоначальная цель. Кроме того, при секьюритизации, если сторона, продающая активы VIE, сохраняет постоянное участие в этих активах (например, в качестве контрагента по свопу для VIE в отношении потоков денежных средств по активам), тогда Стандарт финансового учета 140 ( FAS 140 ), который рассматривает прекращение признания активов при их передаче в организацию специального назначения также будет актуальным.
Замена
[ редактировать ]FIN 46 был пересмотрен FIN 46(R) 24 декабря 2003 г. [ 6 ] который, среди прочего, более подробно определил расчет экономических рисков и выгод предприятия, какая сторона должна консолидировать предприятие с переменной долей участия и когда следует пересмотреть консолидацию или деконсолидацию. [ 7 ] [ 8 ] Затем в июне 2009 года, после финансового кризиса 2007–2008 годов , FIN 46R был заменен новым стандартом бухгалтерского учета, Положением FASB 167. [ 9 ]
См. также
[ редактировать ]Ссылки
[ редактировать ]- ^ «Консолидация предприятий с переменной долей участия. (Кодификация отчета № 46R в соответствии с обновлением стандартов бухгалтерского учета № 2009-17)» . ФАСБ .
- ^ Jump up to: а б «FASB выпускает FIN 46, чтобы пресечь злоупотребления в стиле Enron» . www.accountingweb.com . Бухгалтерский веб-сайт. 19 января 2003 года . Проверено 30 марта 2015 г.
- ^ Прашад, Дженнифер (осень 2006 г.). «Следует ли винить регулирующие органы, в частности Совет по стандартам финансового учета, в крахе Enron?» (PDF) . Йоркский ученый v. 3 стр. 33. Архивировано из оригинала (PDF) 2 апреля 2015 года . Проверено 30 марта 2015 г.
- ^ «ARB 51: Консолидированная финансовая отчетность» . ФАСБ. Август 1959 года . Проверено 30 марта 2015 г.
- ^ Кроуфорд, Пегги Дж.; Фредерикс, Эдвард Х. (2003). «Субъекты специального назначения: вместе с водой выплеснули ребенка?» . Бизнес-обзор Грациадио . 6 (2). Пеппердинский университет . Проверено 30 марта 2015 г.
- ^ «Разъяснение FASB № 46 (пересмотренное в декабре 2003 г.) «Консолидация предприятий с переменной долей участия; интерпретация ARB № 51» . www.accountingweb.com . ФАСБ. Декабрь 2003 года . Проверено 30 марта 2015 г.
- ^ «Определение вопросов № 03-28 FASB завершает пересмотр бухгалтерского учета VIE» (PDF) . www.webpages.uidaho.edu . ТОО «КПМГ ». Декабрь 2003 года . Проверено 30 марта 2015 г.
- ^ «Консолидация предприятий с переменной долей участия: план применения указаний по консолидации Разъяснения 46(R)» (PDF) . Делойт. Сентябрь 2007.
- ^ «FASB выпускает Положение 167, поправки к FIN 46 (R)» (PDF) . www.ey.com . Эрнст энд Янг . 12 июня 2009 г. Архивировано из оригинала (PDF) 2 апреля 2015 г. . Проверено 30 марта 2015 г.