Гарантия финансирования предприятия

Гарантия финансирования предприятий (EFG) — это гарантированная правительством Великобритании схема кредитования, предназначенная для помощи малым жизнеспособным предприятиям, которые могут испытывать трудности с получением финансирования, путем предоставления банковских кредитов на сумму от 1000 до 1 миллиона фунтов стерлингов.

Он предназначен для того, чтобы позволить банкам кредитовать жизнеспособные малые предприятия, которые не могут предоставить обеспечение, которое в противном случае потребовалось бы банку. Правительство объявило о запуске Схемы гарантий финансирования предприятий (EFG) в ноябре 2008 года, чтобы обеспечить целевое вмешательство в жизнеспособные предприятия. МСП, близкие к марже риска, но не имеющие доступа к долгу финансирование во времена трудных кредитов условия. EFG заменила предыдущую схему гарантирования кредитов малым фирмам .

Согласно этой схеме, решение о том, выдавать кредит или нет, принимается исключительно банком-участником. Правительство покрывает часть расходов по безнадежным долгам, понесенных кредитором по кредитам по схеме. Заемщик платит проценты и комиссии банку-участнику на обычных коммерческих условиях; кроме того, заемщик ежеквартально платит правительству комиссию.

В общей сложности за первый период с января 2009 года по март 2010 года правительство объявило, что поддержит кредиты в общей сложности на сумму до 1300 миллионов фунтов стерлингов в рамках этой схемы. Во второй период с апреля 2010 года по март 2011 года правительство объявило, что поддержит кредиты в общей сложности на сумму до 500 миллионов фунтов стерлингов в рамках этой схемы.

Подробности

В своем предварительном бюджетном отчете , представленном 24 ноября 2008 года, канцлер объявил о схеме финансирования малого бизнеса. Это стало реальностью как Гарантия финансирования предприятия 14 января 2009 года.

Правительство предлагает взять на себя 75% риска неисполнения обязательств по каждому соответствующему индивидуальному кредиту при условии ограничения общей суммы требований, которые могут быть предъявлены каждым банком-участником.

EFG заменила Схему гарантирования кредитов малым фирмам (SFLG). Он имеет более широкие критерии: он предлагает гарантии по кредитам на сумму до 1 миллиона фунтов стерлингов вместо 250 000 фунтов стерлингов и доступен для предприятий с оборотом до 41 миллиона фунтов стерлингов, а не 5,6 миллиона фунтов стерлингов. Он обеспечивает меньшую поддержку кредиторам, поскольку общая сумма, выплачиваемая правительством каждому участвующему банку, не может превышать 9,75% от общей суммы, авансированной этим банком по всем кредитам за период, тогда как SFLG не предусматривал такого ограничения. Это позволяет банку-участнику впервые настаивать на личных гарантиях.

Схема открыта для предприятий с годовым оборотом до 41 миллиона фунтов стерлингов, которым нужны кредиты на сумму от 1000 до 1 миллиона фунтов стерлингов со сроком погашения от 3 месяцев до 10 лет. Правила государственной помощи ограничивают или исключают деятельность предприятий в определенных отраслях, таких как сельское хозяйство , угольная промышленность и транспорт.

Схема открыта только для жизнеспособных предприятий без безопасности или недостаточной безопасности.

Целью гарантии является поддержка новых или существующих заимствований или конвертация существующего овердрафта в кредит, высвобождающий деньги для оборотного капитала . Важным моментом является то, что решения по кредитам принимаются кредиторами, а не БМР.

Стоимость гарантий для заемщика составляет 2% в год от непогашенного остатка, взимаемого ежеквартально и подлежащего выплате BIS. BIS предлагает скидку 25% (стоимость гарантий составляет 1,5% в год) на все премии, успешно собранные в 2009 году.

В рамках схемы EFG правительство Великобритании через свой Департамент бизнеса, инноваций и профессиональных навыков ^{[ 1 ]} (BIS) будет гарантировать 75% всех выданных кредитов, а банк покроет оставшиеся 25%. Гарантии будут означать, что правительство или налогоплательщики возьмут на себя три четверти суммы по любым безнадежным кредитам, по которым можно предъявить претензии.

Однако кредиторы, участвующие в схеме, не могут требовать возврата более 13% от общей суммы, предоставленной в рамках EFG. Таким образом, только 9,75% от общего кредитного портфеля подлежат возмещению (75% стоимости кредитов, подлежащих возмещению до достижения потолка в 13% = 9,75% общей суммы, возмещаемой участниками схемы, выдающими кредиты).

Максимальная стоимость для налогоплательщика составляет 9,75% за вычетом общей суммы комиссий, взимаемых со всех заемщиков.

Гарантия финансирования предприятия распространяется на кредиты, а также может использоваться для конвертации существующих овердрафтов в кредиты, чтобы позволить предприятиям высвободить свои текущие возможности овердрафта для удовлетворения потребностей в оборотном капитале.

EFG создан в первую очередь как средство предоставления оборотного капитала предприятиям, однако кредиты также могут предоставляться для других целей, таких как покупка активов, расширение или приобретение бизнеса или покупка недвижимости/оборудования.

Заявки будут рассматриваться, если у компании есть жизнеспособное предложение, но могут возникнуть трудности с получением обычного финансирования из-за отсутствия безопасности.
EFG не ограничивается существующими предприятиями. Если новый стартап с отсутствием/незначительным обеспечением соответствует обычным критериям кредитной политики и представил надежный бизнес-план, Банк все равно может принять решение о поддержке заявки EFG.

Первоначально EFG управлялась от имени правительства компанией Capital for Enterprise Limited (CfEL). ^{[ 2 ]} независимый орган, который был центром знаний и опыта правительства Великобритании в области финансирования МСП. 1 октября 2013 года CfEL стал частью British Business Bank , который теперь отвечает за EFG.

Схема EFG была временно заменена схемой кредита на случай прерывания бизнеса из-за коронавируса (CBIL) в ответ на глобальную пандемию COVID-19. ^{[ 3 ]} хотя нет никаких указаний на то, когда и будет ли восстановлена схема EFG. Некоторые эксперты призвали восстановить эту схему наряду со схемой CBIL. ^{[ 4 ]}

Схема CBIL фактически заменила схему EFG, чтобы обеспечить быструю доставку через основных и вторичных кредиторов, используя уже созданную платформу доставки, которая использовалась для распределения финансирования EFG среди предприятий. Однако в формате кредита CBIL есть некоторые ключевые изменения, имеющие заметную ценность; отмена требования к директорам лично гарантировать кредиты (до 250 000 фунтов стерлингов) и, во-вторых, увеличение гарантированной государством гарантии до 80%.

Основные принципы

BIS требует, чтобы перед введением санкций по каким-либо кредитам в рамках EFG Банк подтвердил следующее:

планы заявителя жизнеспособны и отвечают нашим обычным коммерческим требованиям к кредиту.
Банк хотел бы предоставить кредит заявителю, и что все доступное залоговое обеспечение заявителя было исчерпано.
Кредиты EFG могут быть использованы для рефинансирования существующих заимствований овердрафта (текущее использование не является предельным). Однако Банк должен быть готов продолжать предоставлять соответствующий фонд оборотного капитала после рефинансирования; Недопустимо использовать финансирование EFG для простого погашения всей существующей задолженности по овердрафту без финансирования оборотного капитала.

Право на участие

Предприятия любого возраста могут подать заявку на участие в EFG.
Максимального количества сотрудников не существует.
Оборот заявителя за предыдущие 12 месяцев не должен превышать 41 миллион фунтов стерлингов. Этот потолок был увеличен с оборота в 25 миллионов фунтов стерлингов в марте 2012 года. Если заявитель является частью корпоративной группы (будь то материнская, дочерняя или холдинговая компания), цифра в 41 миллион фунтов стерлингов относится ко всей группе.
Существует несколько отраслевых ограничений, хотя проверка приемлемости должна быть проведена в случае, если клиент работает в любом из следующих секторов, или в любых других случаях в случае сомнений:
- Рыбалка
- Сельское хозяйство
- Перевозки
- Лесное хозяйство
- Исполнительское искусство
- Образование
- Здравоохранение
- Услуги социального обеспечения
- Уголь и сталь

Цель объекта

• Кредиты EFG могут использоваться только для деловых целей, в основном для обеспечения оборотного капитала или финансирования расширения или капитальных затрат в Великобритании. Также разрешены другие цели, такие как приобретение/покупка бизнеса, покупка земли/недвижимости и стартовые затраты.

• Кредиты EFG могут быть использованы для рефинансирования существующих овердрафтов, предоставляемых Банком. Однако Банк должен продолжать предоставлять соответствующий оборотный капитал (т.е. продолжать предоставлять овердрафт), если существующий заем будет рефинансирован, а клиент все еще желает получить овердрафт. Уровень любого продолжающегося овердрафта должен определяться Банком, поскольку он не обязательно должен быть равен сумме овердрафта, рефинансируемого EFG.

• Кредиты EFG могут быть использованы для финансирования покупки акций в рамках сделок по приобретению бизнеса, при условии, что Банк удостоверится, что такое структурирование покупки является целесообразным.

• Кредиты EFG доступны предприятиям, занимающимся экспортом, но не могут использоваться для финансирования крупных индивидуальных сделок, которые больше подходят для механизмов торгового финансирования.

• Финансирование EFG может быть использовано для рефинансирования любых кредитных линий (кроме кредита SFLGS), если Банк сталкивается с таким большим недостатком обеспечения, что он принял решение об отзыве кредита. Однако такие случаи будут крайне редки. Однако при отсутствии кризисного сценария финансирование EFG не может быть использовано для рефинансирования кредитов, предоставленных нами, или кредитов, предоставленных другими кредиторами.

Параметры ЭФГ

Сумма займа

Минимальная сумма кредита составляет £1000.
Максимальная сумма кредита составляет £1 млн.
Любые кредиты, ранее предоставленные в рамках SFLGS, даже если они все еще непогашены, не учитываются при расчете лимита EFG в 1 миллион фунтов стерлингов.
Ограничений на количество средств EFG, которые клиент может иметь, не существует, если совокупная сумма этих средств (на основе первоначально предоставленной суммы, а не текущего непогашенного остатка) не превышает 1 млн фунтов стерлингов.
Если более одного предприятия желают подать заявку на участие в EFG, каждое отдельное предприятие может претендовать на общую сумму до 1 млн фунтов стерлингов при условии, что заявитель не является частью корпоративной группы и каждое отдельное предприятие соответствует критериям отбора.
Если заявитель является частью корпоративной группы (будь то материнская, дочерняя или холдинговая компания), максимальная сумма, доступная для всей группы, составляет 1 миллион фунтов стерлингов.

Срок

Минимальный срок – 3 месяца.
Максимальный срок составляет 10 лет (включая любые каникулы по выплате капитала).

Просадка

траншей Допускаются просадки , но не более четырех траншей. Если кредит будет получен траншами, капитальные выплаты не производятся до тех пор, пока кредит не будет полностью использован, что должно произойти в течение 1 года с даты кредитного соглашения EFG.
Первый транш должен быть привлечен не позднее, чем через 6 месяцев после даты заключения кредитного договора EFG. Если кредит не будет получен в этот период, потребуется подать новую заявку.

Каникулы по выплате капитала

Каникулы по выплате капитала, кратные 3 месяцам, разрешены на срок до 3 лет.
Последующие каникулы по выплате капитала могут быть санкционированы после первоначального использования средств.

Погашения

Кредиты EFG должны погашаться только на основе капитала (линейным методом), при этом проценты списываются ежеквартально на отдельный счет, открытый в том же филиале, что и кредитный счет.
Капитальные и процентные кредиты (актуарные) или кредиты только для погашения процентов (пули) не допускаются.
Погашение кредита может осуществляться ежемесячно или ежеквартально.

Безопасность

Общий

Прежде чем предложить заемщику кредит EFG, Банк должен убедиться в том, что он предложил бы обычное финансирование, если бы не отсутствие обеспечения.

Залог личного имущества

Прежде чем рассматривать возможность кредитования в рамках EFG, Банк должен убедиться в том, что все имеющиеся личные активы были заложены под обычные кредиты.
Решение о том, могут ли личные активы считаться доступными в качестве обеспечения для обычного кредитования, принимается Банком.
Банк должен быть уверен в том, что заявитель лично заинтересован в предприятии и не использует EFG как средство уклонения от залога личных активов.
В случае, если активы, подлежащие условному обременению, находятся в совместной собственности с супругом или третьей стороной, которая не связана напрямую с бизнесом, любой отказ этого супруга/третьего лица взимать плату за эти активы достаточен, чтобы сделать эти активы недоступными для обычного кредитования. Для наших целей прямая связь с бизнесом определяется как партнер, директор или акционер с 20% и более уставного капитала. Тот же принцип применяется, когда лицо, занимающее традиционно облагаемый актив, отказывается дать согласие на обременение.
Если заявитель не готов позволить использовать все свои имеющиеся личные активы для обеспечения обычного кредитования, это лишает его права на получение помощи от EFG.
В исключительных случаях в отношении кредитов EFG могут быть приняты личные поручительства.
Банку не разрешается брать на себя ответственность за основное место жительства поручителей в целях обеспечения личных гарантий.

Залог бизнес-активов

Заявителей следует попросить заложить помещения, оборудование и другие активы, используемые в бизнесе, в качестве обеспечения кредита EFG, обычно в форме фиксированного или плавающего залога.
Если активы, подлежащие залогу, включают недвижимость с каким-либо элементом жилого использования (например, магазин с квартирой выше), необходимо рассмотреть вопрос о том, будет ли заимствование регулироваться MCOB. Если заимствование будет регулироваться MCOB, эти активы должны быть заложены только для обеспечения обычных кредитов, поскольку кредиты EFG не могут регулироваться MCOB.

Гарантия Премиум

Гарантийная премия выплачивается Правительству в размере 2% годовых на уменьшающийся остаток кредита.
Премии будут снижены до 1,5% (т.е. скидка 25%) будет применяться к страховым взносам, подлежащим уплате и полученным в 2009 году. Этим будут централизованно управлять правительственные агенты по сбору платежей; Банку не требуется вносить изменения в графики премий.
Все премии выплачиваются ежеквартально прямым дебетом.
Крайне важно, чтобы прямое дебетование премии BIS осуществлялось по мере наступления срока платежа.

Список приемлемых кредиторов

Следующие основные кредиторы будут кредитовать предприятия, соответствующие критериям, в рамках гарантии финансирования предприятия: ^{[ 5 ]}

Сберегательный банк Эйрдри
Альянс и Лестер
Банк Бароды
Банк Ирландии (Северная Ирландия)
Банк Шотландии
Барклайс
Фонд предпринимательства
Финансовые решения для бизнеса
Клайдсдейл Банк
Компас Бизнес Финансы
Кооперативный банк
ДСЛ Бизнес Финансы
Финансы для предприятия
GLE oneЛондон
HSBC
ГБОС
Ллойдс БСЭ
Метро Банк
Управляющие фондами НЭЛ
Северный банк (Северная Ирландия)
РБС/Нетвест
Сантандер
Скиптон Бизнес Финанс
Государственные ценные бумаги
Юго-Западная Инвестиционная Группа
Триодос Банк
Сталелитейные предприятия Великобритании
Ольстер Банк (Северная Ирландия)
Банк Уайтэуэй Лэйдлоу
Венчурное финансирование
Йоркширский банк

Сравнение со своей предшественницей, Программой гарантирования кредитов малым фирмам, SFLG.

Цели SFLG кратко изложены в отчете Грэма за 2004 год: ^{[ 6 ]} который провел широкий обзор схемы:

«Целью SFLG является помощь жизнеспособным, приемлемым для долга предприятиям, у которых нет достаточного залога для доступа к кредитному финансированию на рынке. Как и другие меры, SFLG следует использовать только в обстоятельствах сбоя рынка, когда жизнеспособный бизнес не может привлечь финансирование на обычных условиях. SFLG является частью правительственного портфеля интервенций на рынках долга и акций и, как таковое, предназначено для поддержки целей правительства».

Схема гарантирования кредитов малым фирмам претерпела различные небольшие изменения за время своего существования, с 1981 года по 13 января 2009 года:

Обратитесь к годовому отчету SFLG за 2008/9 год, чтобы получить краткое изложение основных структурных изменений и изменений в праве на участие в каждом году.

Схема неизменно ориентирована на новые стартапы и предприятия на ранней стадии.

С декабря 2006 г. по январь 2008 г. эта схема была доступна только предприятиям, созданным менее пяти лет назад.

Максимальный кредит по схеме составлял 250 000 фунтов стерлингов.

По кредитам, выданным с апреля 2003 года, ставка поручительства составляла 75%.

Ранее кредиты имели гарантированную ставку от 70% до 85%.
Не было ограничения на общее количество претензий, которые мог подать каждый банк-участник.

В пиковые годы использования (1995 и 1996 годы) ежегодно гарантировалось чуть более 7000 кредитов. Обзор Graham Review отметил общее ужесточение критериев отбора.

За год до марта 2008 года было выдано 2619 кредитов на сумму 207 миллионов фунтов стерлингов.
1100 из этих кредитов были на суммы менее или равные 50 000 фунтов стерлингов, а еще 908 кредитов были на суммы от 50 001 до 100 000 фунтов стерлингов.
В период с апреля 2008 года по январь 2009 года по схеме было предоставлено 178 миллионов фунтов стерлингов, что составляет 49% от лимитов в 360 миллионов фунтов стерлингов, выделенных всем участвующим банкам.

Уровень дефолта по кредитам SFLG остается стабильно высоким:

В отчете Грэма за 2004 год указывается средний уровень дефолта от 30 до 35%, что соответствует потерям по безнадежным долгам после погашения капитала и любого возмещения в размере около 20%.
Пиковый уровень дефолта наблюдался по кредитам, выданным в 1989/1990 годах, когда уровень дефолта превышал 50%.
Предполагалось, что кредиты после Грэма, кредиты, выданные начиная с декабря 2005 года, будут иметь более высокий уровень дефолта, чем предыдущие кредиты. Но к августу 2009 года уже 21% всех кредитов, выданных с декабря 2005 года, оказались дефолтными - аналогично опыту траншей до Грэма.

В 2008/9 году общая сумма, выплаченная правительством банкам по гарантиям, составила 84,6 млн фунтов стерлингов.

Прогресс в EFG

В своем предварительном бюджетном отчете от 9 декабря 2009 г. ^{[ 7 ]} Канцлер сообщил, что:

В январе мы запустили программу «Гарантия финансирования предприятий», которая уже предоставила государственные гарантии по банковским кредитам более чем 6000 предприятиям.

Сегодня я решил продлить эту схему еще на 12 месяцев, что обеспечит еще 500 миллионов фунтов стерлингов кредитов малому бизнесу.