Кэптивное страхование
 | В этой статье есть несколько проблем. Пожалуйста, помогите улучшить его или обсудите эти проблемы на странице обсуждения . ( Узнайте, как и когда удалять эти шаблонные сообщения )
|
Кэптивное страхование — это альтернатива самострахованию, при которой родительская группа или группы создают лицензированную страховую компанию для обеспечения собственного страхования. Основная цель этого — избежать использования традиционных коммерческих страховых компаний, цены которых нестабильны и которые могут не отвечать конкретным потребностям компании. Создав собственную страховую компанию, материнская компания может сократить свои расходы, застраховать сложные риски, получить прямой доступ к рынкам перестрахования и увеличить денежный поток. [1] Когда компания создает кэптивную компанию, она косвенно может оценивать риски дочерних компаний, разрабатывать политику, устанавливать премии и, в конечном итоге, либо возвращать неиспользованные средства в виде прибыли, либо инвестировать их для будущих выплат по претензиям. [2] Кэптивные страховые компании иногда страхуют риски клиентов группы. Это альтернативная форма управления рисками , которая становится все более практичным и популярным средством. [ по мнению кого? ] с помощью которого компании могут защитить себя финансово, имея при этом больший контроль над тем, как они застрахованы. [ нужна ссылка ]
Существует множество вариантов настройки пленников, которые можно разделить на две категории. Первая категория известна как неспонсируемая, в которой компания является создателем и бенефициаром. В этой категории наиболее распространены одинокие или «чистые» группы и ассоциации. Вторая категория – спонсируемая, при которой кэптив принадлежит и контролируется другой компанией, что позволяет другим компаниям «арендовать» страховку. В эту категорию входят страховщики с защищенной сотовой связью и арендованные кэптивы. [3]
Происхождение термина
[ редактировать ]Термин «кэптивный» был придуман «отцом кэптивного страхования» Фредериком М. Рейссом, когда он воплощал свою концепцию на практике для своего первого клиента, компании Youngstown Sheet & Tube Company , в Огайо в 1950-х годах. [4] Компания вела ряд горнодобывающих предприятий, и ее руководство называло шахты, продукция которых использовалась исключительно корпорацией, в качестве собственных рудников. Когда Рейсс помог компании создать собственные страховые дочерние компании, их стали называть кэптивными страховыми компаниями, поскольку они оформляли страховки исключительно для кэптивных рудников. Рейсс продолжал использовать этот термин: страхователь владеет страховой компанией, т.е. страховщик находится в плену у страхователя. Если кэптив страхует свою собственную материнскую компанию и дочерние компании, его называют чистым кэптивом. Если он страхует только один тип промышленности (например, энергетику), его называют гомогенным кэптивом. Кэптивная страховая компания также может застраховать группу различных компаний; это называется гетерогенным пленником.
Резиденция
[ редактировать ]Кэптивы лицензируются во многих юрисдикциях . Основная юрисдикция пленника называется его местом жительства . Затем деятельность кэптивов регулируется местными страховыми агентствами, которые требуют, чтобы у кэптивов было достаточно денег для оплаты претензий, а также для поддержания минимального излишка. Большинство кэптивных страховщиков базируются « оффшорно », в таких местах, как Гибралтар , Маврикий , Белиз , Бермудские острова , Каймановы острова , Ирландия , Гернси , Люксембург , Барбадос , Мальта , Багамские острова , Сингапур , Ангилья , Британские Виргинские острова , Катарский финансовый центр. и Дубайский международный финансовый центр .
Бермудские острова являются крупнейшим в мире оффшорным кэптивным местом жительства. Бремя регулирования на суше и стоимость эксплуатации кэптивной компании в США или Ллойде в начале 1960-х годов побудили Рейсса искать юрисдикцию, которая позволила бы процветать его кэптивной концепции. После долгих расследований он выбрал Бермудские острова из-за их географического положения, чистой репутации и статуса британской зависимой территории , что позволило избежать рисков и неопределенности, с которыми часто сталкиваются международные компании, работающие в политически нестабильных и неподотчетных юрисдикциях. Пленники Бермудских островов преимущественно принадлежат крупным корпорациям США. Каймановы острова являются второй по величине лицензирующей юрисдикцией по количеству лицензированных кэптивов. Вермонт в США занимает второе место по активам страховых компаний, но третье по количеству лицензированных кэптивов. Корпорации здравоохранения предпочитают Бермудские острова из-за простоты оплаты претензий, обеспечиваемой нормативно-правовой базой. [5]
Люксембург является крупнейшим местом кэптивного перестрахования в ЕС. [6]
Недавняя тенденция заключается в том, что различные штаты США пересматривают свои правила, чтобы сделать их более привлекательными для кэптивных страховых компаний. Например, штат Орегон отменил налоги с кэптивов, вместо этого взимая ежегодную плату в размере 5000 долларов США. [7] В Соединенных Штатах Вермонт является домом для большего количества кэптивных страховщиков, чем любой другой штат США: по состоянию на август 2009 года здесь насчитывалось около 900 лицензированных кэптивных компаний. [ нужна ссылка ] В прошлые годы Ангилья была быстрорастущим оффшорным местом жительства, которое закончилось в 2013 году. В последнее время в Ангилье, как и в других оффшорных домах, было зарегистрировано несколько новых образований и множество ликвидаций и переводов. Как и в случае с Британскими Виргинскими островами, постоянное изменение применения правил и уход уважаемых регулирующих органов лишили Ангилью статуса места постоянного проживания новых образований. Тем временем Монтана , [8] Делавэр , Теннесси и Юта были самыми быстрорастущими местами проживания в США. [9] В 2013 году Техас [10] начали пускать пленных.
Деловые направления
[ редактировать ]Кэптивы могут охватывать такие направления бизнеса, как компенсация работникам , которые имеют относительно предсказуемый уровень претензий. [ нужна ссылка ] Они могут получить доступ к рынку перестрахования , чтобы снять (передать) риски, которые они не желают принимать: это может включать ответственность за качество продукции , общую и профессиональную ответственность, а также ответственность директоров и должностных лиц . Страхование транспортных средств , как имущественного ущерба, так и ответственности перед третьими лицами корпоративных автопарков и транспортных средств, также довольно широко покрывается. [11]
Регулирование
[ редактировать ]Кэптивным лицам может быть разрешено напрямую вести некоторые направления бизнеса. В других случаях, например, при выплате компенсаций работникам в США, бизнес должен первоначально быть зарегистрирован другим страховщиком на основании его страховой лицензии, который затем перестраховывает его (увольняет) кэптивному страховщику. Первоначальный страховщик удерживает комиссию, обычно где-то от 5% до 15%, за предоставление этой услуги. Премии, выплачиваемые кэптивным страховщикам, не подлежат налогообложению при условии, что условия полиса (включая сумму премии) являются разумными. Кэптив не может произвольно устанавливать сумму премии просто для того, чтобы получить вычет для родителя. В большинстве ситуаций кэптивный перевозчик должен иметь возможность продемонстрировать свой процесс формирования премий (андеррайтинг).
В Евросоюзе новый набор нормативных требований ( Solvency II планируется ) с дополнительными ограничениями и ответственностью для кэптивных и перестраховочных компаний. Некоторые европейские пленники требуют упрощения регулирования. [12]
Пленный менеджер
[ редактировать ]Рейсс создал первую кэптивную управляющую компанию International Risk Management Limited (IRML) на Бермудских островах в 1962 году, чтобы обеспечить управление кэптивами своего клиента (сейчас это часть Aon Corporation ). [13] Большая часть кэптивного управления обычно передается на аутсорсинг кэптивному менеджеру, находящемуся в юрисдикции, которая владеет основной лицензией кэптивной компании. [ нужна ссылка ]
В США большинство кэптивных менеджеров являются небольшими поставщиками административных услуг. [14] Они не разрабатывают страховые полисы, что обычно является функцией старшего страхового или корпоративного юриста; они не оценивают политику, что делает актуарий или андеррайтер; и они не претендуют на ответственность за налоговые вопросы штата или федерального правительства, чем и занимается налоговый юрист. Другие кэптивные управляющие фирмы предоставляют полный комплекс услуг «под ключ», включающий все аспекты формирования и управления кэптивной страховой компанией на постоянной основе, в которую войдут профессионалы, разбирающиеся в страховых, налоговых и юридических аспектах кэптивной страховой компании. [15] Средний рынок является областью роста для кэптивных менеджеров, поскольку, по данным Capstone Associated Services Ltd., более 90% компаний из списка Fortune 500 уже используют кэптивных менеджеров. [16] комплексный менеджер мелких кэптивных страховщиков с более чем 140 кэптивными страховщиками, сформированный для среднего рынка за последние 15+ лет.
Кэптивные страховые компании созданы по законам Налогового кодекса . Более 75% кэптивов в мире связаны с Соединенными Штатами, поскольку такие соглашения о страховании поощряются Налоговым кодексом. Поскольку кэптивные структуры представляют собой сложные налоговые структуры (за последние 70 лет они были предметом десятков дел и постановлений IRS, Налогового суда и различных апелляционных судов), кэптивные владельцы часто привлекают специалистов по налогам в дополнение к кэптивным менеджерам, которые просто предоставляют административные услуги. . [17] [18]
Микропленники
[ редактировать ]Более 90 процентов компаний из списка Fortune 1000 и многие успешные предприятия среднего бизнеса имеют кэптивов. Более половины всех выписанных премий по имуществу и страхованию от несчастных случаев выписаны через кэптивов. [15]
Раздел 831(b) или «малый» кэптив P&C, также известный как «микрокэптив», используется компаниями среднего размера, которые ищут экономически эффективные способы передачи рисков. [19] Кэптивные эксперты говорят, что 831(b) знакомит компании среднего рынка с альтернативной передачей риска и ее преимуществами, предоставляя этому классу покупателей страховок ценный инструмент экономии средств, давно используемый компаниями из списка Fortune 1000. Кэптив по разделу 831(b), или «маленький» капитал и страхование от несчастных случаев, является одним из самых популярных вариантов для компаний среднего рынка. [20]
Защита доходов от налогов
[ редактировать ]Полисы кэптивного страхования могут быть «разработаны таким образом, чтобы риски, которые они страхуют, были настолько маловероятными, что кэптивщики никогда не выплатят компенсацию, и все эти премии вернутся владельцам бизнеса или их наследникам с небольшим налогом или вообще без него». [21]
Жилье в плену
[ редактировать ]| Резиденция | Независимый номер | Процент |
|---|---|---|
| Бермуды * | 958 | 19.3% |
| Каймановы острова * | 765 | 15.4% |
| Вермонт * | 567 | 11.4% |
| Гернси * | 368 | 7.4% |
| Люксембург * | 262 | 5.3% |
| Барбадос * | 256 | 5.2% |
| Делавэр * | 251 | 5.1% |
| Ирландия * | 224 | 4.5% |
| Британские Виргинские острова * | 195 | 3.2% |
| Гавайи * | 163 | 3.3% |
| Южная Каролина * | 158 | 3.2% |
| Остров Мэн | 130 | 2.6% |
| Невада * | 115 | 2.3% |
| Аризона * | 108 | 2.2% |
| Юта | 100 | 2.0% |
| Теркс и Кайкос | 71 | 1.4% |
| Сингапур | 57 | 1.1% |
| Швеция | 41 | 0.8% |
| Швейцария | 41 | 0.8% |
| Округ Колумбия | 40 | 0.8% |
| Лабуан # | 32 | 0.6% |
| Нью-Йорк | 27 | 0.5% |
| Нидерланды | 26 | 0.5% |
| Вануату | 25 | 0.5% |
| Багамы | 23 | 0.5% |
| Общий | 5,003 | 100.0% |
В список Business Insurance News не вошли Монтана, где по состоянию на декабрь 2013 года находилось 150 пленников, и Ангилья, где по состоянию на декабрь 2012 года насчитывалось более 300 пленников. Делавэр не сообщает.
*2008 Обновленная статистика. Источник: Новости бизнес-страхования. Captives, 2008 г.
**Обновленная статистика за 2008 год. Источник: https://web.archive.org/web/20080821225209/http://www.captive.utah.gov/hotnews.html.
#2007 Обновлена статистика. Источник: Годовой отчет LOFSA за 2007 год.
См. также
[ редактировать ]Ссылки
[ редактировать ]- ^ «Кэптивные страховые компании по аренде защищенных или отдельных ячеек» . www.captive.com . Проверено 28 октября 2016 г.
- ^ [ нужна ссылка ]
- ^ "*|MC:ТЕМА|*" . www.naic.org . Проверено 28 октября 2016 г.
- ^ В плену; Кэтрин Даффи с. 38
- ^ Митчелл, Д. (2013) Пленные носители в здравоохранении 101. Американское общество управления рисками в здравоохранении. Октябрь 2012 г.
- ^ «ПЕРЕСТРАХОВАНИЕ» . Люксембург по финансам . Архивировано из оригинала 14 июля 2014 года . Проверено 5 марта 2015 г.
- ^ Золкос, Родд (2 апреля 2012 г.). «Орегон становится новым местом жительства пленников в США» . Страхование бизнеса . Проверено 3 апреля 2012 г.
- ^ «Управление рисками - как Монтана в последние годы превратилась в рассадник подневольных домов» . www.rmmagazine.com . Проверено 30 марта 2018 г.
- ^ Captive Insurance Times, 1 октября 2012 г. «Домицилии, которые имеют смысл»
- ^ http://www.tdi.texas.gov/rules/2013/documents/Captive_Rule_final_a.pdf#xml=http://www.tdi.texas.gov/tdisrch/dtisapi6.dll?cmd=getpdfhits&u=ffffffffc6357490&stgd=yes&DocId =779972&request=captive%20insurance&index=*ab23fd4bb4d6322239cbac263ac909ac&searchFlags=4356&autoStopLimit=200&SearchForm=D%3a\www\search\tdisearchform.html&.pdf [ пустой URL PDF ]
- ^ Лучший специальный репортаж AM (30.07.2007)
- ^ http://www.eciroa.org/wp/wp-content/uploads/2008/09/position-paper-captives-solvency-ii.pdf [ пустой URL PDF ]
- ^ «Обзор компании Aon International Risk Management Group», 9 июля 2016 г., https://www.bloomberg.com/Research/stocks/private/snapshot.asp?privcapid=1513818
- ^ Captive Review, январь 2013 г., «Заблуждение «невольного менеджера», стр. 49–50.
- ^ Jump up to: а б «Capstone формирует 100-ю кэптивную страховую компанию» . Страховой журнал . 24 января 2011 г. Проверено 9 ноября 2023 г.
- ^ Соавтор, БиМО Харрис. «BMO Harris BankVoice: Почему компании выбирают кэптивное страхование» . Форбс . Проверено 30 марта 2018 г.
{{cite web}}:|last=имеет общее имя ( справка ) - ^ Салливан, Пол (13 июля 2012 г.). «Собственный страховщик? Возможно, с оговорками» . Нью-Йорк Таймс . ISSN 0362-4331 . Проверено 22 февраля 2023 г.
- ^ Captive Review, январь 2013 г., «Заблуждение «невольного менеджера», стр. 49–51.
- ^ «831 (b) Кэптивы: вариант «маленький» становится все более важной идеей для предприятий среднего размера» . PropertyCasualty360 . Проверено 9 ноября 2023 г.
- ^ «BMO Harris Bank BrandVoice: Почему компании выбирают кэптивное страхование» . Форбс . Проверено 22 февраля 2023 г.
- ^ «IRS изучает приюты для страхователей» . Нью-Йорк Таймс . 10 апреля 2015 г. Проверено 13 апреля 2015 г.