Немецкая кооперативная финансовая группа

*Кооперативная финансовая группа Volksbanken Raiffeisenbanken*
Тип компании	Кооперативная банковская группа
Промышленность	Финансовые услуги
Основан	1934
Штаб-квартира	Берлин (БВР) , Германия
Продукты	Банковские и финансовые услуги
Веб-сайт	bvr.de

Немецкая кооперативная финансовая группа ( нем . Genossenschaftliche FinanzGruppe Volksbanken Raiffeisenbanken , иногда называемая по-английски «Volksbanken Raiffeisenbanken Cooperative Financial Network») — крупная кооперативная банковская сеть в Германии, в которую входят местные банки под названием Volksbanken («народные банки») и Raiffeisenbanken (нем. «Райффайзен банки»), последний в честь пионера кооперативного движения XIX века Фридриха. Вильгельм Райффайзен . Кооперативная группа представляет собой один из трех «столпов» банковского сектора Германии, двумя другими являются, соответственно, Sparkassen-Finanzgruppe государственных банков и коммерческий банковский сектор, представленный Ассоциацией немецких банков .

Федеральная ассоциация немецких народных банков и райффайзенбанков (BVR) является общенациональным представительным органом Кооперативной финансовой группы. Он действует в рамках Deutscher Genossenschafts- und Raiffeisenverband , головной организации немецкого кооперативного движения. Все Volksbanken и Raiffeisenbanken в Германии были отнесены к «менее значимым учреждениям» с момента вступления в силу Европейского банковского надзора в конце 2014 года и, как таковые, находятся под непосредственным надзором Федерального органа финансового надзора Германии (BaFin). ^{[ 1 ]}^{[ 2 ]}

История

Эпоха основателей

Фридрих Вильгельм Райффайзен (1818-1888)

создали первый немецкий кооперативный банк В 1843 году 50 жителей Эрингена в королевстве Вюртемберг , назвав его Öhringer Privatspar- und Leihkasse («частный сберегательный и кредитный банк Эрингена») – он существует до сих пор как Volksbank Hohenlohe [ де ] .

В конце 1840-х годов экономист Франц Герман Шульце-Делич начал организовывать создание кооперативов местными сообществами ремесленников и фермеров в своем родном городе Делич , в прусской провинции Саксония , и продвигал национальное законодательство, поощряющее это. Первое такое предприятие, Rohstoffassoziation или ассоциация по закупкам сырья, было создано группой сапожников в 1849 году. ^{[ 3 ]} В следующем, 1850 году, Шульце-Делич создал еще одну ассоциацию для авансовых выплат мастерам в Деличе.

В 1859 году Шульце-Делич созвал первое групповое собрание кооперативов или Genossenschaftstag в Веймаре и основал центральное бюро кооперативных обществ ( нем . Centralkorrespondenzbureau , которым он руководил с 1861 года, которое в 1864 году стало генеральной ассоциацией немецких торговых и экономических кооперативов на базе на самопомощи ( нем .: Генеральная ассоциация немецких закупочных и экономических кооперативов, основанная на самопомощи . Также в 1864 году Шульце-Делич возглавил создание банка Soergel, Parrisius & Co. в Берлине, также известного как Soergelbank , для обслуживания в качестве центрального финансового учреждения Генеральной ассоциации . ^{[ 4 ]}

Тем временем в 1864 году Фридрих Вильгельм Райффайзен способствовал созданию первого сельского кооперативного банка Heddesdorfer Darlehnskassen-Verein («кредитная ассоциация Хеддесдорфа») в деревне Хеддесдорф [ де ] недалеко от Нойвида , в Рейнской Пруссии , между Кобленцем и Кельном . Шульце-Делич Райффайзен подумывал о присоединении к инициативе Volksbanken , но в конечном итоге пришел к выводу, что потребности сельских общин отличаются от потребностей городских мастеров, которые были в центре внимания Шульце-Делич. В 1876 году Райффайзен создал в Нойвиде финансовое учреждение для обслуживания сети, которое в 1926 году было переименовано в Deutsche Raiffeisenbank AG . В 1877 году он создал Ассоциацию адвокатов сельских кооперативов ( нем . Anwaltschaftsverbandes ländlicher Genossenschaften (Neuwied)) , первую национальную организацию своего сельского кооперативного движения. В 1910 году штаб-квартира этого объединения была перенесена из Нойвида в Берлин , а в 1917 году оно было переименовано в Генеральную ассоциацию немецких райффайзеновых кооперативов ( нем. : Генеральная ассоциация немецких кооперативов Райффайзен ). ^{[ 4 ]}

В 1872 году другой социальный реформатор, Вильгельм Хаас [ де ] , объединение сельскохозяйственных закупщиков « Немецкое : сельскохозяйственное потребительское объединение» , создал во Фридберге , Великое герцогство Гессенское . Несколько месяцев спустя к нему присоединились еще 15 сельских закупочных кооперативов, образовав Ассоциацию гессенских сельскохозяйственных закупочных ассоциаций ( нем . Verband der hessischen agrarian потребительских ассоциаций) . В июле 1883 года Хаас расширил свою инициативу до национального органа — Союза немецких сельскохозяйственных кооперативов. ( нем .: Ассоциация немецких сельскохозяйственных кооперативов ) в Дармштадте , которая позже была переименована в Национальную ассоциацию немецких сельскохозяйственных кооперативов ( нем . Reichsverband der Deutschen сельскохозяйственных кооперативов ) и переехала в Берлин в 1913 году. Вначале кооперативы в сети Хааса в Гессене использовали Agrarliche Kreditbank во Франкфурте , коммерческий банк, предоставлявший оптовые финансовые услуги, но в 1883 году они решили под руководством Хааса создать свое собственное центральное учреждение, Landwirtschaftliche Genossenschaftsbank AG в Дармштадте, который DZ Bank теперь считает историей своего происхождения. Что касается национального бизнеса, сеть Хааса затем установила отношения с Soergelbank в Берлине, но разочаровалась в нем и в 1902 году основала собственное национальное финансовое учреждение Landwirtschaftliche Reichsgenossenschaftsbank GmbH в Дармштадте. ^{[ 4 ]}

В 1895 году прусское правительство в Берлине и его министр финансов Йоханнес фон Микель способствовали созданию Preussische Central-Genossenschaftskasse , также известной как Preussenkasse , для облегчения финансирования местных сельскохозяйственных кооперативных банков по всей Пруссии с капиталом, предоставленным прусским государством. Благодаря новому законодательству об ограниченной ответственности количество кооперативных банков в Пруссии удвоилось в период с 1895 по 1900 год. ^{[ 4 ]}

В 1901 году Карл Кортхаус [ де ] инициировал вторую сеть профессиональных кооперативов наряду с сетью, созданной полвека назад Шульце-Деличем, представленной Hauptverbandes der deutschen Gewerblichen Genossenschaften в Оснабрюке . Как следствие, к началу 20 века существовало четыре отдельные сети кооперативных банков. ^{[ 4 ]}

Реструктуризация и консолидация в 20 веке

В конце 19 века Зёргельбанк подвергся критике со стороны Volksbanken за его коммерциализм и в значительной степени неудачную экспансию бизнеса за пределами кооперативного пространства. В 1904 году убытки привели к слиянию банка с Dresdner Bank , который открыл специализированные отделения в Берлине и Франкфурте для обслуживания своей кооперативной клиентуры. Хааса, В последующие годы Agrarliche Reichsgenossenschaftsbank в свою очередь, оказался в бедственном положении и, в конечном итоге, был организованно ликвидирован в 1912 году, а Agrarliche Genossenschaftsbank постигла та же участь в 1913 году. В качестве замены гессенские кооперативы создали новое учреждение - Zentralkasse der Hessischen сельскохозяйственные кооперативы . Шульце-Делича В апреле 1920 года Allgemeiner Verband Кортхауса и Hauptverband объединили свои организации и образовали Deutsche Genossenschaftsverband (DGV), которая стала национальной организацией для всех городских профессиональных кооперативных банков. ^{[ 4 ]}

В конце 1920-х годов экономические трудности привели к аналогичному слиянию двух сетей сельскохозяйственных кооперативов, основанных соответственно Райффайзеном и Хаасом, которые в 1929 году образовали Reichsverband der deutschen Landwirtschaftlichen Genossenschaften - Raiffeisen - eV ("eV" означает зарегистрированную ассоциацию , немецкий : eingetragener Verein ). Это была крупнейшая кооперативная организация в мире, насчитывающая около 36 000 членов кооперативов и четыре миллиона индивидуальных кооператоров. Deutsche Raiffeisenbank AG был ликвидирован и заменен региональными подразделениями Reichsverband . была В 1932 году Пройссенкассе переименована в Deutsche Zentralgenossenschaftskasse . ^{[ 4 ]}

В 1933 году, как и другие организации гражданского общества, кооперативное движение стало целью политики нацистского правительства Gleichschaltung, направленной на искоренение многообразия и инакомыслия. Андреас , Президент Рейхсвербанда Гермес был быстро арестован и заменен нацистом Рихардом Вальтером Дарре , а движение Райффайзен было включено в нацистское аграрное движение Reichsnährstand . 14 мая 1934 года DGV впервые официально оформил соглашения о взаимной защите и гарантиях вкладов для своих банков-членов. ^{[ 5 ]}^: 29 что позволит BVR заявить в 2022 году, что «схема защиты, которой управляет Кооперативная финансовая сеть, является старейшим в мире фондом гарантирования депозитов для банков, финансируемым исключительно из частных источников». ^{[ 6 ]}^: 22 В 1939 году Dresdner Bank прекратил свою деятельность по обслуживанию кооперативов, чей бизнес был передан Zentralgenossenschaftskasse , который, таким образом, стал единственным национальным финансовым учреждением, обслуживающим кооперативные банки. Во время Второй мировой войны режима сбережения были направлены на инвестиции в государственные облигации в рамках политики финансовых репрессий . ^{[ 4 ]}

В конце войны Zentralgenossenschaftskasse оказалась в советской оккупационной зоне . В 1949 году кооперативы в Западной Германии создали новое центральное учреждение, чтобы заменить его, Deutsche Genossenschaftskasse (DGK) во Франкфурте , при поддержке Гермеса, который едва избежал казни нацистами в 1944 году и сыграл важную роль в возрождении демократической жизни в новом Западногерманская среда. ^{[ 4 ]} DGK располагался в здании головного офиса по адресу Taunustor 3, построенном поэтапно в 1950-х годах по проекту Альфреда Шильда [ де ] , которое после 1978 года использовалось Commerzbank , поскольку в качестве преемника DGK банк DG переехал в соседний City-Haus. высотное здание, которое в конечном итоге было снесено в 2011 году, чтобы освободить место для строительства Таунустурма . Тем временем в 1948 году сельскохозяйственные кооперативы Западной Германии сформировали Deutscher Raiffeisenverband [ de ] в Берлине в качестве своей новой представительной организации федерального уровня. ^{[ 3 ]} В 1956 году во Франкфурте была создана компания Union Investment для предоставления услуг по управлению активами сети Volksbanken . ^{[ 7 ]}

В конце 1960-х годов финансовая реформа привела к усилению конкуренции в банковском секторе Германии, в том числе со Sparkassen , и способствовала рассмотрению возможности слияния двух национальных кооперативных банковских организаций, Raiffeisenverband и Deutscher Genossenschaftsverband . Переговоры завершились в 1972 году созданием Bundesverband der Deutschen Volksbanken und Raiffeisenbanken (BVR) в Бонне . В то же время многие местные кооперативы объединились, а региональные организации были объединены. В 1975 году новое федеральное законодательство переопределило роль DGK, переименовало его в DG Bank и позволило ему постепенно взять на себя управление региональными финансовыми учреждениями Кооперативной группы. В следующем году DG Bank приступил к развитию международной сети: первые зарубежные офисы были открыты в Нью-Йорке и Гонконге . В середине 1980-х годов региональные структуры кооперативной группы в Баварии столкнулись с финансовыми трудностями и были переданы DG Bank. Это вызвало дискуссию о структуре группы либо с двумя уровнями (местный и федеральный), либо с тремя (с промежуточным региональным уровнем). В декабре 1989 года был принят компромисс, известный как Verbund-Konvention , который признал сосуществование двухуровневых и трехуровневых структур внутри Кооперативной финансовой группы. В июле 1990 года, после воссоединения Германии , DG Bank взял на себя роль центрального финансового учреждения для все еще существующих и новых Kreditgenossenschaften в Восточной Германии . В 1998 году DG Bank был преобразован в акционерное общество, и кооперативы приобрели акции, принадлежащие федеральному правительству Германии. В 2000 году два оставшихся региональных подразделения, Suedwestdeutsche Genossenschafts-Zentralbank AG (SGZ-Bank) во Франкфурте, преемнике Landwirtschaftliche Genossenschaftsbank в Дармштадте, и Genossenschaftliche Zentralbank (GZB-Bank) в Штутгарте объединились в GZ-Bank. ^{[ 4 ]}

События 21 века

В 2001 году DG Bank и GZ-Bank объединились в DZ Bank (для Deutsche Zentralgenossenschaftsbank ) со штаб-квартирой во Франкфурте. В 2016 году DZ Bank, в свою очередь, поглотил WGZ Bank ( Westdeutsche Genossenschafts-Zentralbank ) из Дюссельдорфа , завершив таким образом трансформацию Кооперативной группы в двухуровневую структуру, начавшуюся в 1980-х годах.

13 января 2013 года грабители украли вещи из 100 частных сейфов, расположенных в Штеглице в Берлине. В официальном сообщении полиции говорится, что в понедельник утром (14 января) сотрудник службы безопасности банка заметил дым, идущий из депозитной комнаты. Далее они обнаружили разбитые банковские ячейки и 30-метровый туннель, рытье которого, вероятно, заняло пару недель, а то и месяцев. Сообщается, что туннель ( внешние фотографии ) был настолько хорошо построен, что имел потолочные опоры и имел ширину около 3 футов. ^{[ 8 ]} Он соединил банковский депозит и близлежащую подземную парковку. Наверное, никто ничего не заметил, потому что стоянка была огорожена рулетками, и люди думали, что эту часть ремонтируют. есть некоторое сходство . Между этим ограблением и ограблением на Бейкер-стрит в Лондоне ^{[ 9 ]}

Здание Amzeughaus 2 в Берлине (справа), с 1899 года здание Пройссенкассе и пристройка 1906 года к Amzeughaus 1 (слева); сейчас офисы Немецкого исторического музея
Мемориальная доска на здании Amzeughaus 2
Региональный центральный банк в Бонне , Adenauerallee 121, фотография 1968 года; теперь Боннский офис Немецкой ассоциации кооперативов и райффайзенов (DGRV)
Райффайзенхаус в Бонне, Adenauerallee 127, рядом с предыдущим зданием и в двух шагах от бывшей Федеральной канцелярии , бывшего головного офиса (а теперь боннского офиса) Немецкого Райффайзенвербанда [ de ]
Schulze-Delitzsch-Haus (Бонн) [ de ] , бывший штаб-квартира Deutscher Genossenschaftsverband , а теперь боннский офис BVR.
City-Haus во Франкфурте, головной офис DG Bank (1976–1993) и до сих пор является частью комплекса головного офиса DZ Bank.
Вестендштрассе 1 , головной офис DG Bank (1993-2001), затем DZ Bank во Франкфурте, спроектированный Коном Педерсеном Фоксом.
Здание на Шеллингштрассе, 4 в Берлине , спроектированное Арата Исодзаки и завершенное в 1997 году; нынешний головной офис BVR и DGRV
Здание DZ Bank на Парижской площади , первоначально берлинский офис DG Bank, спроектированный Фрэнком Гери и завершенный в 2000 году.
Атриум внутри здания DZ Bank в Берлине

Структура и деятельность группы

Предприятия Кооперативной группы, которые также прямо или косвенно являются членами BVR, включают:

сотни местных кооперативных банков, обычно называемых Genossenschaftsbank («кооперативный банк»), Volksbank («народный банк» ), Vereinigte Volksbank («объединённый народный банк»), Raiffeisenbank , Raiffeisen-Volksbank или Volksbank Raiffeisenbank или VR Bank ;
14 PSD Banks , кооперативные банки, название которых является аббревиатурой от «почтовые, сберегательные и кредитные ассоциации» ( нем . Post-, Spar- und Darlehnsvereine );
11 Sparda-Banks , кооперативные банки, чье название представляет собой сумку, также обозначающую сбережения и кредиты ( нем . Sparen und Kredit );
несколько церковных кооперативных банков: Liga Bank [ de ] в Регенсбурге , DKM Darlehnskasse Münster [ de ] , Банк в Эссенской епархии , Банк церкви и Каритас [ de ] в Падерборне , Pax-Bank в Кельне , Банк приказов и миссии внутри Wiesbadener Volksbank [ de ] , Steyler Bank в Санкт-Августине , KD-Bank в Дортмунде , Evangelische Bank [ de ] в Касселе , сберегательно-ссудный банк Евангелические свободные церковные общины [ де ] в Бад-Хомбурге и Сберегательно-кредитный банк Федерации свободных евангелических общин [ де ] в Виттене ;
Deutsche Apotheker- und Ärztebank , кооперативные банки немецких врачей и фармацевтов со штаб-квартирой в Дюссельдорфе ;
BBBank , специалист по кооперативному частному банковскому обслуживанию в Карлсруэ ;
Мюнхенский ипотечный банк в Мюнхене .
DZ Bank во Франкфурте , центральное кредитное учреждение группы, которое, в свою очередь, владеет кооперативными ипотечными банками Bausparkasse Schwäbisch Hall и DZ Hyp [ de ] в Гамбурге и Мюнстере , частным банкиром DZ Privatbank [ de ] в Люксембурге , страховщиком R+V Versicherung [ de ] в Висбадене , управляющий ликвидностью Teambank [ de ] в Нюрнберге , управляющий активами Union Investment во Франкфурте, специалист по финансированию VR Smart Finanz [ de ] (ранее VR Leasing) в Эшборне , и другие специализированные учреждения. ^{[ 6 ]}^: 16

Надзор

Предприятия Кооперативной финансовой группы контролируются отдельно, в отличие от других кооперативных групп с аналогичной структурой, таких как Groupe BPCE и Crédit Mutuel во Франции, OP Financial Group в Финляндии и Rabobank в Нидерландах, название которых также относится к Raiffeisen. По состоянию на начало апреля 2022 года DZ Bank , Deutsche Apotheker- und Ärztebank и Münchener Hypothekenbank были признаны важными учреждениями под европейским банковским надзором и, таким образом, находились под прямым надзором Европейского центрального банка (ЕЦБ), тогда как другие банки в группе находились под надзором BaFin. под надзорным надзором ЕЦБ. ^{[ 10 ]} ЕЦБ и BaFin совместно работают над оценкой Кооперативной IPS.

Схема институциональной защиты

Основной финансовой структурой Кооперативной финансовой группы является ее Схема институциональной защиты (IPS), механизм взаимной поддержки в соответствии со статьей 113 (7) Регламента ЕС о требованиях к капиталу . По состоянию на конец марта 2022 года в состав Кооперативного ОПС входило 781 предприятие. ^{[ 11 ]} Управляющей организацией IPS является Федеральная ассоциация немецких народных банков и Институт безопасности Райффайзенбанков , также известная как BVR-SE. ^{[ 12 ]}^: 15

Как и в случае со Sparkassen-Finanzgruppe , действия Кооперативной группы IPS обычно не афишируются. В 2016 году Международный валютный фонд сообщил, что IPS предоставил поддержку банкам-членам в двух случаях в 2011 году на общую сумму интервенции в 114 миллионов евро, а также в 2013 и 2014 годах на 11 миллионов евро в каждом случае. ^{[ 6 ]}^: 22

Страхование вкладов

В результате принятия Директивы ЕС о системе гарантирования вкладов (DGSD) и более широкой политики Европейского банковского союза , BVR создала обязательную схему страхования вкладов в дополнение к ранее существовавшей системе IPS, которой управляет отдельное юридическое лицо, BVR. Institutssicherung GmbH (BVR-ISG). BVR-ISG признана схемой гарантирования депозитов в рамках DGSD; он действует параллельно с IPS и в координации с ним, ^{[ 13 ]} с соглашением об ответственности, которое гарантирует, что средства IPS будут легко доступны BVR-ISG. ^{[ 6 ]}^: 21

Членство в BVR-ISG идентично членству подразделения IPS BVR-SE и самому BVR. ^{[ 6 ]}^: 21-22

Бухгалтерский учет

BVR публикует консолидированную финансовую отчетность Кооперативной финансовой группы в соответствии с требованиями к отчетности для схем институциональной защиты, изложенными в статье 113(7)(e) Регламента ЕС о требованиях к капиталу . Данная финансовая отчетность подготовлена в соответствии с Международными стандартами финансовой отчетности . Они не проверяются внешним аудитором. ^{[ 14 ]}^{[ 15 ]} Отдельно ДЗ Банк публикует аудированную консолидированную финансовую отчетность.

Международная деятельность

Деятельность Кооперативной финансовой группы осуществляется преимущественно внутри Германии. Даже для центрального финансового учреждения DZ Bank доля Германии в общем операционном доходе в 2020 году составила 88,3 процента. ^{[ 16 ]}

Брендинг

Многие местные банки-члены группы используют название Volksbank или Raiffeisenbank или его варианты, что отражено в аббревиатурах «VR» или «R+V» в названиях некоторых Finanzverbund организаций . Другие местные банки сохранили ранее существовавшее название, которое существовало еще до создания Кооперативной группы как национальной сети.

Благодаря более тесной интеграции ранее отдельных сетей Volksbanken и Raiffeisenbanken, Кооперативная группа создала сине-оранжевый цветовой код, который сочетает в себе черты двух предыдущих логотипов, соответственно стилизованную букву «V» и мотив фронтона дома со скульптурными головами лошадей, последний уже присутствовал при жизни Райффайзена. Новый логотип был принят большинством банков-членов группы, за некоторыми исключениями, такими как Bausparkasse Schwäbisch Hall, который сохранил свой исторический красно-желтый логотип.

Бывший логотип Volksbanken на тротуаре во Фрайбурге-им-Брайсгау.
Бывший логотип Райффайзена с мотивом фронтона дома
Логотип Бауспаркассе Швебиш-Халль

Национальное представительство

Федеральная ассоциация немецких народных банков и райффайзенбанков (BVR) представляет Кооперативную финансовую группу на национальном уровне и перед европейскими учреждениями.

См. также

Список кооперативных банков в Германии

Банковские сети или группы, вдохновленные Фридрихом Вильгельмом Райффайзеном, в других странах:

Банковская группа Райффайзен в Австрии
Группа KBC в Бельгии
Crédit Mutuel во Франции
Райффайзен Ландесбанк Южный Тироль – Центральная касса Райффайзен дель Альто Адидже в Италии
Банк Райффайзен в Люксембурге
Рабобанк в Нидерландах
Райффайзен (Швейцария)

Примечания

^ «Список существенных поднадзорных организаций и список менее значимых учреждений» (PDF) . Европейский центральный банк . 4 сентября 2014 г.
^ «Перечень поднадзорных лиц» (PDF) . Европейский центральный банк . 1 января 2023 г.
^ Jump up to: ^а ^б «История кооперативных банков» . bvr.de.
^ Jump up to: ^а ^б ^с ^д ^и ^ж ^г ^час ^я ^дж «История ДЗ Банка: Кооперативные ценности» . ДЗ Банк .
^ Райнер Хазельманн; Ян Питер Кранен; Тобиас Х. Трегер; Марк Варенбург (2022). «Схемы институциональной защиты: каковы их различия, сильные и слабые стороны и послужной список?» . Европейский парламент .
^ Jump up to: ^а ^б ^с ^д ^и Якоб де Хаан (2022). «Схемы институциональной защиты в банковском деле Германии» . Европейский парламент .
^ «Наша история» . Союз инвестиций .
^ «Обнародованы фотографии туннеля для ограбления банка» . Новости Эй-Би-Си.
^ Польша, Grupa Wirtualna (23 января 2013 г.). «Зрелищное ограбление банка» .
^ «Список поднадзорных лиц / Крайняя дата внесения изменений в структуру группы: 1 апреля 2022 года» (PDF) . Банковский надзор ЕЦБ .
^ «Члены схемы защиты BVR» (PDF) . bvr.de. 31 марта 2022 г.
^ Филиппо Ипполито, Питер Хоуп и Райндер ван Дейк (апрель 2022 г.), Схемы институциональной защиты в Банковском союзе (PDF) , Европейский парламент
^ «Схема защиты БВР» . bvr.de.
^ «Факты и цифры» . bvr.de.
^ «Консолидированная финансовая отчетность Кооперативной финансовой сети Volksbanken Raiffeisenbanken – 2019» (PDF) . БВР .
^ «Годовой отчет 2021» (PDF) . bvr.de. п. 259.

Внешние ссылки

https://www.vr.de/

[1] «Список существенных поднадзорных организаций и список менее значимых учреждений» (PDF) . Европейский центральный банк . 4 сентября 2014 г.

[2] «Перечень поднадзорных лиц» (PDF) . Европейский центральный банк . 1 января 2023 г.

[BVR-3] Jump up to: ^а ^б «История кооперативных банков» . bvr.de.

[DZbank-4] Jump up to: ^а ^б ^с ^д ^и ^ж ^г ^час ^я ^дж «История ДЗ Банка: Кооперативные ценности» . ДЗ Банк .

[HKTW-5] Райнер Хазельманн; Ян Питер Кранен; Тобиас Х. Трегер; Марк Варенбург (2022). «Схемы институциональной защиты: каковы их различия, сильные и слабые стороны и послужной список?» . Европейский парламент .

[DeHaan-6] Jump up to: ^а ^б ^с ^д ^и Якоб де Хаан (2022). «Схемы институциональной защиты в банковском деле Германии» . Европейский парламент .

[7] «Наша история» . Союз инвестиций .

[8] «Обнародованы фотографии туннеля для ограбления банка» . Новости Эй-Би-Си.

[9] Польша, Grupa Wirtualna (23 января 2013 г.). «Зрелищное ограбление банка» .

[10] «Список поднадзорных лиц / Крайняя дата внесения изменений в структуру группы: 1 апреля 2022 года» (PDF) . Банковский надзор ЕЦБ .

[11] «Члены схемы защиты BVR» (PDF) . bvr.de. 31 марта 2022 г.

[12] Филиппо Ипполито, Питер Хоуп и Райндер ван Дейк (апрель 2022 г.), Схемы институциональной защиты в Банковском союзе (PDF) , Европейский парламент

[13] «Схема защиты БВР» . bvr.de.

[14] «Факты и цифры» . bvr.de.

[15] «Консолидированная финансовая отчетность Кооперативной финансовой сети Volksbanken Raiffeisenbanken – 2019» (PDF) . БВР .

[AR2020-16] «Годовой отчет 2021» (PDF) . bvr.de. п. 259.

[ 1 ]

[ 2 ]

[ 3 ]

[ 4 ]

[ 5 ]

[ 6 ]

[ 7 ]

[ 8 ]

[ 9 ]

[ 10 ]

[ 11 ]

[ 12 ]

[ 13 ]

[ 14 ]

[ 15 ]

[ 16 ]