Атлантическая группа

Атлантик Групп д.д.
Тип компании	Общественный
Торгуется как	ЗСЭ : АТГР
ISIN	ХРАТГРРА0003
Промышленность	Быстроходные потребительские товары , производство и распространение
Основан	1991 год ; 33 года назад
Основатель	Эмиль Тедески
Штаб-квартира	Загреб , Хорватия
Ключевые люди	Эмиль Тедески (генеральный директор) ; Зоран Станкович, Невен Вранкович, Лада Тедески Фиорио, Сречко Накич, Энцо Смрекар (члены правления)
Доход	987,1 млн евро ( 2023 г.) )
Операционная прибыль	44 680 000 евро (2023 г.)
Чистая прибыль	27,00 млн евро ( 2023 г. )
Всего активов	907,7 млн евро ( 2023 г.) )
Общий капитал	446,3 млн евро ( 2023 г.) )
Владелец	ЭМиберг о.о.о. (50,2%) ; Лада Тедески Фиорио (5,8%) ; Пенсионные фонды (35,3%) ; Другие ; (по состоянию на 31 декабря 2023 г.)
Количество сотрудников	5,354 ( 2023 )
Веб-сайт	www .Атлантика .hr /в

Atlantic Grupa dd — хорватская транснациональная компания , чья деятельность включает производство , разработку , продажу и распространение потребительских товаров с одновременным присутствием на рынках более чем 40 стран мира. ^{[ 3 ]}^{[ 4 ]}

Atlantic Grupa — одна из ведущих компаний FMCG в регионе. ^{[ 5 ]}^{[ 6 ]} Основной деятельностью компании является производство и дистрибуция продуктов питания , в том числе продуктов спортивного питания и пищевых добавок . Кроме того, Atlantic Grupa также является производителем безрецептурных лекарств и управляет сетью аптек Farmacia . ^{[ 7 ]} Наконец, Atlantic Grupa имеет региональную и международную дистрибьюторскую сеть, через которую, помимо ассортимента брендов, она также распространяет ряд продуктов от внешних партнеров. ^{[ 8 ]}^{[ 9 ]}

Штаб-квартира компании находится в Загребе . ^{[ 10 ]} а 17 производственных предприятий расположены в Хорватии, Словении, Боснии и Герцеговине, Сербии и Северной Македонии. Atlantic Grupa владеет компаниями и представительствами в 10 странах. ^{[ 11 ]}^{[ 12 ]}^{[ 9 ]}^{[ 13 ]}

История

1991–2001: Основание и внутреннее расширение.

Начало Atlantic Grupa относится к 1991 году, когда Atlantic Trade doo была основана компания , занимающаяся дистрибуцией потребительских товаров. В последующие годы компания превратилась в национального дистрибьютора с распределительными центрами в Загребе , Сплите , Риеке и Осиеке и дистрибьюторским портфелем таких компаний, как Wrigley , Procter & Gamble , Johnson & Johnson и т. д. ^{[ 8 ]}^{[ 14 ]}

В 1991 году была зарегистрирована компания Atlantic Trade, и началось развитие дистрибуции потребительских товаров по всей Хорватии. ^{[ 10 ]}

В 1997 году компания инвестировала в дистрибьюторскую систему «Атако» в Боснии и Герцеговине . ^{[ 15 ]} первый хорватский готовый сэндвич В 1998 году Atlantic Grupa выпустила для широкого распространения под названием Montana . ^{[ 16 ]}

2001 – настоящее время: Региональная экспансия.

С открытием представительства в Боснии и Герцеговине в 2001 году компания стала региональной. ^{[ 15 ]}^{[ 5 ]} за которым в последующие годы последовали собственные дистрибьюторские компании в Сербии , Северной Македонии и Словении . Atlantic Grupa стала не только дистрибьюторской компанией, но с приобретением Cedevita doo в 2001 году также стала производственной компанией . ^{[ 8 ]}^{[ 14 ]}

В 2001 году Atlantic Grupa приобрела хорватского растворимых витаминных напитков производителя Cedevita doo. ^{[ 17 ]} В следующем году в него была включена компания Atlantic Grupa doo. ^{[ 8 ]}

В 2003 году она приобрела хорватскую косметическую компанию Neva doo . ^{[ 18 ]} Также была основана дистрибьюторская компания Atlantic Trade Skopje doo. ^{[ 19 ]} хорватский производитель универсального бальзама для кожи и губ Melem . В том же году в 2004 году был куплен ^{[ 14 ]}

В 2005 году Atlantic Grupa приобрела немецкого производителя спортивного питания Multipower , что стало первым приобретением за пределами бывшей Югославии. ^{[ 20 ]} В 2006 году компания открыла представительство в Москве . ^{[ 8 ]} В том же году компания была преобразована в акционерное общество . ^{[ 21 ]}^{[ 22 ]}

В 2007 году она приобрела Fidifarm , ведущего хорватского производителя безрецептурных лекарств. ^{[ 20 ]}^{[ 23 ]} Кроме того, компания приобрела сербского растворимых витаминных напитков производителя Multivita doo, тем самым закрепив статус лидера в регионе в индустрии витаминных напитков. ^{[ 24 ]} В том же году, после проведения первичного публичного размещения акций, Atlantic Grupa dd была зарегистрирована на официальном рынке Загребской фондовой биржи . ^{[ 25 ]}

В 2008 году компания начала приобретать аптечные учреждения и формировать собственную аптечную сеть «Фармация» . ^{[ 26 ]} В 2010 году она приобрела Droga Kolinska , ведущего словенского производителя продуктов питания, за 382 миллиона евро. ^{[ 27 ]}^{[ 8 ]}^{[ 14 ]} В том же году произошло приобретение компании Kalničke Vode Bio Natura dd. ^{[ 28 ]}

В 2013 году компания наладила сотрудничество с Unilever . ^{[ 29 ]} В 2015 году Atlantic Grupa приобрела Foodland , сербского производителя домашних фруктов и овощей, таких как джемы, соки. ^{[ 30 ]}

Организация

Организационная структура

Бизнес-организация Atlantic Grupa состоит из двух основных сегментов: ^{[ 7 ]}

Коммерческую деятельность Atlantic Grupa можно отслеживать через деятельность специальных бизнес-подразделений, связанных с отдельными видами продукции , и специальных подразделений продаж, которые охватывают все основные рынки , а также стратегические каналы продаж. ^{[ 7 ]}
Функции корпоративной поддержки организованы централизованно и, в зависимости от соответствующей функциональной области, обеспечивают поддержку развития и управления всей Atlantic Grupa. ^{[ 7 ]}

Корпоративное правительство

Atlantic Grupa Структура корпоративного управления компании основана на двойной системе, состоящей из Наблюдательного совета и Правления . Вместе с Генеральной ассамблеей, органом, в котором акционеры реализуют свои права в вопросах компании, они представляют три основных органа компании. ^{[ 8 ]}

Правление

Atlantic Grupa В состав правления входят президент и генеральный директор, вице-президент по финансам, вице-президент по корпоративным вопросам, вице-президент по стратегии, развитию бизнеса и росту, вице-президент по дистрибуции и вице-президент по спредам, Donat Mg и международной экспансии. Наряду с правлением действует Совет по стратегическому управлению, который представляет собой многофункциональный орган, решающий актуальные стратегические и оперативные корпоративные вопросы. ^{[ 31 ]}^{[ 32 ]}

Эмиль Тедески : Председатель правления
Зоран Станкович: вице-президент по финансам
Невен Вранкович: вице-президент по корпоративным вопросам
Лада Тедески Фиорио: вице-президент группы по стратегии, развитию бизнеса и росту
Сречко Накич: вице-президент группы по распространению
Энцо Смрекар: вице-президент группы по пикантным спредам, Donat Mg и международной экспансии

Наблюдательный совет

Наблюдательный совет Atlantic Grupa состоит из семи членов, представителей академического и бизнес-сообщества, а также акционеров . Членами наблюдательного совета являются: ^{[ 31 ]}

Зденко Адрович: Президент
Синиша Петрович: заместитель председателя наблюдательного совета
Ларс Петер Элам Хоканссон: член
Франц-Йозеф Флосбах: член
Саша Пекач: Член
Аня Светина Набергой: Член

Бренды

Бренды Atlantic

Atlantic Grupa развивает свои бренды в 6 стратегических бизнес-единицах (SBU) : напитки, кофе, закуски, пикантные спреды, фармацевтика и средства личной гигиены, а также спортивное и функциональное питание. ^{[ 12 ]}^{[ 33 ]}^{[ 34 ]}

Напитки ^{[ 35 ]}
Цедевита

Мультивита

Кокта

Учитывая мг

Кала

Брызговик
Кофе ^{[ 35 ]}
Баркафе

Большая нога

Красивый
Закуски ^{[ 35 ]}
Драконы

С наилучшими пожеланиями

Бананика

Чипсо

До

Сладкий

Старк вафли

Старк печенье
Пикантные спреды ^{[ 35 ]}
Аргета

Аргета Эксклюзив

Аргета Юниор

Аргета Делайт

Бабушкин секрет

В амфитеатре

Монтана
Фармацевтика и средства личной гигиены ^{[ 35 ]}
Аптека

Дитфарм

Фидифарм

Малыш

Детский премиум
Спортивное и функциональное питание ^{[ 35 ]}
Мультивласть

Чемпион

Мультабен

Бренды руководителей

Atlantic Grupa распространяет весь ассортимент продукции как собственного производства Atlantic , так и ассортимента сторонних производителей. ^{[ 36 ]}^{[ 37 ]} В Хорватии, Сербии, Словении, Северной Македонии, России и Австрии ^{[ 12 ]} Atlantic владеет собственными дистрибьюторскими компаниями, а распространение в БиГ и Черногории организовано в сотрудничестве с партнерской компанией Ataco. ^{[ 8 ]}

Atlantic Grupa Портфель примерно на 70% состоит из брендов Atlantic, а остальная часть — это основные бренды. ^{[ 38 ]}

Распределение ^{[ 36 ]}
Юнилевер

Ферреро

Хипп

Джонсон и Джонсон

Марс ^{[ 39 ]}

Нестле

Ред Булл

Дюраселл

Ригли

САБ Миллер

Балка Сантори

Швартау

Витаминный колодец

Ссылки

^ «Правление» . Атлантическая группа . Проверено 18 февраля 2019 г.
^ Jump up to: ^а ^б ^с ^д ^и ^ж «ФИНАНСОВЫЕ РЕЗУЛЬТАТЫ ЗА 2023 ГОД (пересмотренный)» (PDF) . atlantic.hr (на хорватском языке). 27 февраля 2024 г. Проверено 28 сентября 2019 г.
^ Годовой отчет за 1 год, пересмотренный. Архивировано 13 августа 2016 г. в Wayback Machine , консолидировано, 2015 г.
^ «Консолидированные аудированные финансовые результаты за 2013 финансовый год» (PDF) . 24 февраля 2014 г. Архивировано (PDF) из оригинала 16 апреля 2014 г. . Проверено 15 апреля 2014 г.
^ Jump up to: ^а ^б * В регион входят: Хорватия, Словения, Босния и Герцеговина, Сербия, Черногория, Северная Македония и Косово.
^ «Отчет Deloitte CE Top 500» . Архивировано из оригинала 8 мая 2014 г.
^ Jump up to: ^а ^б ^с ^д "О нас" . Атлантическая группа. Архивировано из оригинала 22 ноября 2012 года . Проверено 26 июля 2014 г.
^ Jump up to: ^а ^б ^с ^д ^и ^ж ^г ^час «Загребская фондовая биржа: Консолидированные аудированные финансовые результаты за 2013 финансовый год» (PDF) . 31 марта 2014 г. Архивировано (PDF) из оригинала 12 мая 2014 г. . Проверено 12 мая 2014 г.
^ Jump up to: ^а ^б «Атлантик Група и Магдис подписали договор купли-продажи Невской компании – Атлантик Група д.д.» www.atlanticgrupa.com . Архивировано из оригинала 24 июня 2022 г. Проверено 19 февраля 2019 г.
^ Jump up to: ^а ^б «Министерство юстиции РХ: Судебный реестр» .
^ «15-е ЕЖЕГОДНОЕ СОБРАНИЕ СИНДИКАЦИЙ И СОФИНАНСОВ ЕБРР» (PDF) . Архивировано (PDF) из оригинала 6 мая 2014 г.
^ Jump up to: ^а ^б ^с «Пресс-релиз по итогам финансового отчета за 3 квартал 2015 года» (PDF) . Архивировано (PDF) из оригинала 13 августа 2016 г.
^ «Atlantic Grupa и бельгийская Aminolabs образуют стратегическое партнерство – Atlantic Grupa dd» www.atlanticgrupa.com . Архивировано из оригинала 4 июля 2022 г. Проверено 19 февраля 2019 г.
^ Jump up to: ^а ^б ^с ^д «Эрстебанк: Отчет компании» (PDF) . Архивировано из оригинала (PDF) 24 сентября 2015 г.
^ Jump up to: ^а ^б «Цифровой архив, Медиацентр Сараево: Интервью с Младеном Вебером, 2003 г.» . Архивировано из оригинала 8 мая 2014 г. Проверено 12 мая 2014 г.
^ «Монтана.hr: История» . Архивировано из оригинала 8 мая 2014 г. Проверено 12 мая 2014 г.
^ «Пресс-релиз Pliva: PLIVA продает оставшийся бизнес по производству продуктов питания» . Архивировано из оригинала 12 мая 2014 г.
^ «Насьональ: Интервью с Эмилем Тедески» . Архивировано из оригинала 6 мая 2014 г. Проверено 12 мая 2014 г.
^ «Atlantic Grupa купила македонскую Vičiški komerc» . Архивировано из оригинала 9 мая 2014 г.
^ Jump up to: ^а ^б «Взгляд финансового директора: трансграничные корпоративные приобретения» (PDF) . Архивировано из оригинала (PDF) 13 мая 2014 г. Проверено 12 мая 2014 г.
^ «Министерство юстиции РХ, Судебный реестр: исторический отрывок» .
^ «Jutarnji list: Atlantic Grupa становится акционерным обществом» . Архивировано из оригинала 8 мая 2014 г.
^ «Crobiz/HINA:Atlantic Grupa приобретает Fidifarm/Dietpharm» . Архивировано из оригинала 11 декабря 2017 г.
^ «ZSE:Atlantic Grupa приобретает Multivitu» (PDF) . Архивировано (PDF) из оригинала 8 мая 2014 г.
^ «ZSE: Atlantic grupa dd — Листинг Atlantic Grupe на третьей неделе ноября» . Архивировано из оригинала 8 мая 2014 г.
^ «Список Ютарни: Atlantic продолжает консолидацию в фармацевтическом секторе» . Архивировано из оригинала 8 мая 2014 г.
^ «Пресс-релиз компании «Истрабенз»: ООО «Истрабенз» и ООО «Атлантик Група» подписывают договор о продаже компании «Дрога Колинска» . Архивировано из оригинала 13 мая 2014 г.
^ «HANFA:KALNIČKE VODE BIO NATURA dd – Пресс-релиз» . Архивировано из оригинала 12 мая 2014 г. Проверено 12 мая 2014 г.
^ «AG взяла на себя дистрибуцию Unilever для SEE» . Архивировано из оригинала 7 мая 2014 г. Проверено 12 мая 2014 г.
^ «ZSE:Atlantic Grupa подписывает контракт на покупку продовольственных земель» (PDF) . Архивировано (PDF) из оригинала 4 марта 2016 г.
^ Jump up to: ^а ^б «Консолидированные аудированные финансовые результаты за 2014 финансовый год» (PDF) . 31 марта 2015 г. Архивировано (PDF) из оригинала 4 марта 2016 г. . Проверено 6 мая 2015 г.
^ «Младен Вебер покидает Atlantic Grupa» . www.vecernji.hr (на хорватском языке) . Проверено 19 февраля 2019 г.
^ «HANFA: Финансовые результаты за 2013 год (без изменений)» (PDF) . Архивировано из оригинала (PDF) 22 декабря 2014 г. Проверено 12 мая 2014 г.
^ «Наша продукция — Атлантик Група д.д.» www.atlanticgrupa.com . Проверено 19 февраля 2019 г.
^ Jump up to: ^а ^б ^с ^д ^и ^ж «Наша продукция» . Атлантическая группа. Архивировано из оригинала 5 сентября 2015 года . Проверено 18 февраля 2019 г.
^ Jump up to: ^а ^б "Распределение" . Атлантическая группа. Архивировано из оригинала 5 сентября 2015 года . Проверено 6 ноября 2015 г.
^ «Организация – Атлантик Група Д.Д.» www.atlanticgrupa.com . Проверено 19 февраля 2019 г.
^ «Progressive.rs: Интервью с Бояном Кларичем» . Архивировано из оригинала 8 мая 2014 г.
^ «Atlantic берет на себя дистрибуцию компании Mars в Хорватии — Atlantic Grupa dd» www.atlanticgrupa.com . Проверено 19 февраля 2019 г.

Внешние ссылки

Официальный сайт

[Managment_Board-1] «Правление» . Атлантическая группа . Проверено 18 февраля 2019 г.

[report2023-2] Jump up to: ^а ^б ^с ^д ^и ^ж «ФИНАНСОВЫЕ РЕЗУЛЬТАТЫ ЗА 2023 ГОД (пересмотренный)» (PDF) . atlantic.hr (на хорватском языке). 27 февраля 2024 г. Проверено 28 сентября 2019 г.

[zse_2015-3] Годовой отчет за 1 год, пересмотренный. Архивировано 13 августа 2016 г. в Wayback Machine , консолидировано, 2015 г.

[Report_2013-4] «Консолидированные аудированные финансовые результаты за 2013 финансовый год» (PDF) . 24 февраля 2014 г. Архивировано (PDF) из оригинала 16 апреля 2014 г. . Проверено 15 апреля 2014 г.

[ReferenceA-5] Jump up to: ^а ^б * В регион входят: Хорватия, Словения, Босния и Герцеговина, Сербия, Черногория, Северная Македония и Косово.

[6] «Отчет Deloitte CE Top 500» . Архивировано из оригинала 8 мая 2014 г.

[AG-about-7] Jump up to: ^а ^б ^с ^д "О нас" . Атлантическая группа. Архивировано из оригинала 22 ноября 2012 года . Проверено 26 июля 2014 г.

[ZSE-8] Jump up to: ^а ^б ^с ^д ^и ^ж ^г ^час «Загребская фондовая биржа: Консолидированные аудированные финансовые результаты за 2013 финансовый год» (PDF) . 31 марта 2014 г. Архивировано (PDF) из оригинала 12 мая 2014 г. . Проверено 12 мая 2014 г.

[atlanticgrupa.com-9] Jump up to: ^а ^б «Атлантик Група и Магдис подписали договор купли-продажи Невской компании – Атлантик Група д.д.» www.atlanticgrupa.com . Архивировано из оригинала 24 июня 2022 г. Проверено 19 февраля 2019 г.

[sudreg.pravosudje.hr-10] Jump up to: ^а ^б «Министерство юстиции РХ: Судебный реестр» .

[ebrd-11] «15-е ЕЖЕГОДНОЕ СОБРАНИЕ СИНДИКАЦИЙ И СОФИНАНСОВ ЕБРР» (PDF) . Архивировано (PDF) из оригинала 6 мая 2014 г.

[rezultati9M2015-12] Jump up to: ^а ^б ^с «Пресс-релиз по итогам финансового отчета за 3 квартал 2015 года» (PDF) . Архивировано (PDF) из оригинала 13 августа 2016 г.

[13] «Atlantic Grupa и бельгийская Aminolabs образуют стратегическое партнерство – Atlantic Grupa dd» www.atlanticgrupa.com . Архивировано из оригинала 4 июля 2022 г. Проверено 19 февраля 2019 г.

[Erstebank:_Company_report-14] Jump up to: ^а ^б ^с ^д «Эрстебанк: Отчет компании» (PDF) . Архивировано из оригинала (PDF) 24 сентября 2015 г.

[idoc.ba-15] Jump up to: ^а ^б «Цифровой архив, Медиацентр Сараево: Интервью с Младеном Вебером, 2003 г.» . Архивировано из оригинала 8 мая 2014 г. Проверено 12 мая 2014 г.

[16] «Монтана.hr: История» . Архивировано из оригинала 8 мая 2014 г. Проверено 12 мая 2014 г.

[17] «Пресс-релиз Pliva: PLIVA продает оставшийся бизнес по производству продуктов питания» . Архивировано из оригинала 12 мая 2014 г.

[neva-18] «Насьональ: Интервью с Эмилем Тедески» . Архивировано из оригинала 6 мая 2014 г. Проверено 12 мая 2014 г.

[19] «Atlantic Grupa купила македонскую Vičiški komerc» . Архивировано из оригинала 9 мая 2014 г.

[cfo-insight.com-20] Jump up to: ^а ^б «Взгляд финансового директора: трансграничные корпоративные приобретения» (PDF) . Архивировано из оригинала (PDF) 13 мая 2014 г. Проверено 12 мая 2014 г.

[21] «Министерство юстиции РХ, Судебный реестр: исторический отрывок» .

[22] «Jutarnji list: Atlantic Grupa становится акционерным обществом» . Архивировано из оригинала 8 мая 2014 г.

[23] «Crobiz/HINA:Atlantic Grupa приобретает Fidifarm/Dietpharm» . Архивировано из оригинала 11 декабря 2017 г.

[24] «ZSE:Atlantic Grupa приобретает Multivitu» (PDF) . Архивировано (PDF) из оригинала 8 мая 2014 г.

[25] «ZSE: Atlantic grupa dd — Листинг Atlantic Grupe на третьей неделе ноября» . Архивировано из оригинала 8 мая 2014 г.

[26] «Список Ютарни: Atlantic продолжает консолидацию в фармацевтическом секторе» . Архивировано из оригинала 8 мая 2014 г.

[27] «Пресс-релиз компании «Истрабенз»: ООО «Истрабенз» и ООО «Атлантик Група» подписывают договор о продаже компании «Дрога Колинска» . Архивировано из оригинала 13 мая 2014 г.

[28] «HANFA:KALNIČKE VODE BIO NATURA dd – Пресс-релиз» . Архивировано из оригинала 12 мая 2014 г. Проверено 12 мая 2014 г.

[29] «AG взяла на себя дистрибуцию Unilever для SEE» . Архивировано из оригинала 7 мая 2014 г. Проверено 12 мая 2014 г.

[zse.hr-30] «ZSE:Atlantic Grupa подписывает контракт на покупку продовольственных земель» (PDF) . Архивировано (PDF) из оригинала 4 марта 2016 г.

[Report_2014-31] Jump up to: ^а ^б «Консолидированные аудированные финансовые результаты за 2014 финансовый год» (PDF) . 31 марта 2015 г. Архивировано (PDF) из оригинала 4 марта 2016 г. . Проверено 6 мая 2015 г.

[32] «Младен Вебер покидает Atlantic Grupa» . www.vecernji.hr (на хорватском языке) . Проверено 19 февраля 2019 г.

[hanfa.hr-33] «HANFA: Финансовые результаты за 2013 год (без изменений)» (PDF) . Архивировано из оригинала (PDF) 22 декабря 2014 г. Проверено 12 мая 2014 г.

[34] «Наша продукция — Атлантик Група д.д.» www.atlanticgrupa.com . Проверено 19 февраля 2019 г.

[Our_products_2019-35] Jump up to: ^а ^б ^с ^д ^и ^ж «Наша продукция» . Атлантическая группа. Архивировано из оригинала 5 сентября 2015 года . Проверено 18 февраля 2019 г.

[Distribution-36] Jump up to: ^а ^б "Распределение" . Атлантическая группа. Архивировано из оригинала 5 сентября 2015 года . Проверено 6 ноября 2015 г.

[37] «Организация – Атлантик Група Д.Д.» www.atlanticgrupa.com . Проверено 19 февраля 2019 г.

[38] «Progressive.rs: Интервью с Бояном Кларичем» . Архивировано из оригинала 8 мая 2014 г.

[39] «Atlantic берет на себя дистрибуцию компании Mars в Хорватии — Atlantic Grupa dd» www.atlanticgrupa.com . Проверено 19 февраля 2019 г.

[ 1 ]

[ 2 ]

[ 3 ]

[ 4 ]

[ 5 ]

[ 6 ]

[ 7 ]

[ 8 ]

[ 9 ]

[ 10 ]

[ 11 ]

[ 12 ]

[ 13 ]

[ 14 ]

[ 15 ]

[ 16 ]

[ 17 ]

[ 18 ]

[ 19 ]

[ 20 ]

[ 21 ]

[ 22 ]

[ 23 ]

[ 24 ]

[ 25 ]

[ 26 ]

[ 27 ]

[ 28 ]

[ 29 ]

[ 30 ]

[ 31 ]

[ 32 ]

[ 33 ]

[ 34 ]

[ 35 ]

[ 36 ]

[ 37 ]

[ 38 ]

[ 39 ]