MSCI
 | |
 Штаб-квартира во Всемирном торговом центре, 7. | |
| Тип компании | Общественный |
|---|---|
| |
| Основан | 1968 год |
| Штаб-квартира | , Соединенные Штаты |
Ключевые люди |
|
| Услуги | |
| Доход |  долларов США 2,53 миллиарда (2023 г.) |
| 1,38 миллиарда долларов США (2023 г.) | |
| 1,15 миллиарда долларов США (2023 г.) | |
| Всего активов | 5,52 миллиарда долларов США (2023 г.) |
| Общий капитал |  −740 миллионов долларов США (2023 г.) |
Количество сотрудников | 5,794 (2023) |
| Веб-сайт | www |
| Сноски/ссылки [1] | |
MSCI Inc. — американская финансовая компания со штаб-квартирой в Нью-Йорке . MSCI — глобальный поставщик индексов акций , инструментов с фиксированным доходом , недвижимости, нескольких активов инструментов анализа портфеля , ESG и климатических продуктов. Он управляет индексами MSCI World , MSCI All Country World Index (ACWI) и индексами MSCI Emerging Markets, среди других.
MSCI — аббревиатура Morgan Stanley Capital International.
Штаб-квартира компании находится в 7 Всемирном торговом центре на Манхэттене, Нью-Йорк , США. Ее бизнес в основном состоит из лицензирования своих индексов индексным фондам ( ETF ), которые платят комиссию в размере от 0,02 до 0,04 процента от инвестированного объема за использование индекс. [2] По состоянию на 2023 год фонды на сумму более 13 триллионов долларов США основывались на индексах MSCI. [3]
История
[ редактировать ]В 1968 году Capital International опубликовала индексы мирового фондового рынка за пределами США. В 1986 году Morgan Stanley лицензировал права на индексы у Capital International и назвал индексы индексами Morgan Stanley Capital International (MSCI). [4] К 1980-м годам индексы MSCI были основными эталонными индексами за пределами США, прежде чем к ним присоединились FTSE , Citibank и Standard & Poor's . [5] После того, как Dow Jones начал взвешивать свои индексные фонды, за ним последовал MSCI. [5] В 2004 году MSCI приобрела Barra, Inc., чтобы сформировать MSCI Barra. [6] В середине 2007 года материнская компания Morgan Stanley решила продать MSCI. [7] За этим последовало первичное публичное размещение миноритарного пакета акций в ноябре 2007 года. [8] Продажа завершилась в 2009 году. [9] Штаб-квартира компании находится в Нью-Йорке. [10]
Некоторые компании, входящие в группу аналогов MSCI, включают Glass Lewis , Factset , Sovereign Wealth Fund Institute и S&P .
Приобретения
[ редактировать ]В 2010 году MSCI приобрела RiskMetrics Group, Inc. [11] и Меруриск. [12]
В 2012 году MSCI приобрела Банк данных об инвестиционной недвижимости. [13]
В 2013 году MSCI приобрела Investor Force у ICG Group (ранее Internet Capital Group ). [14]
В августе 2014 года MSCI приобрела рейтинговое агентство GMI. [15]
В октябре 2019 года MSCI приобрела Carbon Delta, цюрихскую компанию, занимающуюся аналитикой изменения климата. [16]
В сентябре 2021 года MSCI приобрела Real Capital Analytics. [17]
В августе 2023 года MSCI завершила приобретение базирующегося в Нью-Джерси поставщика данных о частных активах Burgiss Group за 697 миллионов долларов. [18]
Сотрудничество
[ редактировать ]В октябре 2021 года MSCI и Cboe Global Markets подписали лицензионное соглашение, согласно которому MSCI расширит свой набор опционных продуктов и позволит им работать и над другими проектами. [19] [20]
В апреле 2022 года MSCI начала сотрудничество с MarketAxess для включения данных MSCI об окружающей среде, социальной сфере и управлении (ESG), а также показателей ценообразования и ликвидности MarketAxess в индексы фиксированного дохода для построения портфелей на основе этих данных. [21] [22] [23] [24] [25]
Индексы
[ редактировать ]Глобальные индексы акций MSCI рассчитываются с 1969 года и включают MSCI World. [26] и MSCI EAFE. [27] Первоначально компания использовала восемь факторов при разработке своих индексов: импульс, волатильность, стоимость, размер, рост, нелинейность размера, ликвидность и финансовый рычаг. [28]
Включение китайских акций
[ редактировать ]В 2018 году MSCI объявила, что начнет включать акции категории «А» материкового Китая в свой индекс MSCI Emerging Markets. Первоначально отечественные китайские компании получили 5%-ный вес в индексе. MSCI является последним крупным поставщиком индексов, включающим эти компании, но некоторые инвесторы поставили под сомнение риск, поскольку многие зарегистрированные в Китае компании отказываются разрешить Совету по надзору за бухгалтерским учетом публичных компаний проверять их финансовую отчетность. Действия по включению китайских акций в индекс MSCI EM также вызвали критику и вопросы со стороны сенатора Марко Рубио и некоторых других относительно национальной безопасности США. [29] [30] [31] [32]
В феврале 2019 года The Wall Street Journal сообщила, что это решение стало результатом давления со стороны правительства Китая, по словам людей, знакомых с ситуацией. [33] Газета New York Times сообщила, что «китайское правительство долгое время стремилось к включению в MSCI, поскольку это могло бы помочь сделать Шанхай и Шэньчжэнь глобальными финансовыми центрами». [34] Исполнительный директор и председатель MSCI Генри Фернандес заявил, что за этим решением стоит «нулевая политика». [32] В марте 2019 года CNBC сообщил, что у MSCI есть будущий план включения, основанный на рыночной капитализации акций материкового Китая в его глобальные ориентиры. [35] что в конечном итоге приведет к ок. 40% веса ее глобального индекса развивающихся рынков. [36] [37]
В апреле 2020 года сообщалось, что Дональд Трамп рассматривает возможность принятия исполнительными мерами запрета в рамках Плана сберегательных сбережений переводить 50 миллиардов долларов для отражения индексного фонда MSCI All Country World Index. [38] В декабре 2020 года MSCI объявила, что лишит индексов семи китайских компаний в ответ на указ № 13959 . [39] [40]
Хотя план полного включения акций A был отмечен инвесторами много лет назад, по состоянию на 2024 год он до сих пор не реализован. [41]
В ноябре 2022 года исследование Университета Шеффилда Халлама и компании Hong Kong Watch выявило три основных фондовых индекса, предоставленных MSCI, которые включают как минимум 13 компаний, предположительно занимающихся принудительным трудом и массовой слежкой за уйгурами . [42]
В августе 2023 года Специальный комитет Палаты представителей США по стратегической конкуренции между Соединенными Штатами и Коммунистической партией Китая объявил о расследовании инвестиций MSCI в Китае. [43] Комитет пришел к выводу, что в 2023 году MSCI направила $3,7 млрд в организации, занесенные в черный список. [44]
Ссылки
[ редактировать ]- ^ «Годовой отчет MSCI Inc. за 2023 год (форма 10-K)» . SEC.gov . Комиссия по ценным бумагам и биржам США . 9 февраля 2024 года. Архивировано из оригинала 22 февраля 2024 года . Проверено 12 февраля 2024 г.
- ^ Фрайбергер, Харальд (17 апреля 2023 г.). «Высокие цены и отсутствие прозрачности – зловещая сила финансовой компании» . Бунд (на немецком языке). Архивировано из оригинала 17 апреля 2023 г. Проверено 17 апреля 2023 г.
- ^ «Индексные решения» . www.msci.com . Архивировано из оригинала 18 апреля 2023 г. Проверено 18 апреля 2023 г.
- ^ Фрэнк Дж. Фабоцци; Гарри М. Марковиц (25 ноября 2002 г.). Теория и практика инвестиционного менеджмента . 160. ИСБН 9780471445654 . Архивировано из оригинала 24 января 2020 г. Проверено 4 сентября 2017 г.
- ^ Jump up to: а б Гастино, Гэри Л. (14 февраля 2002 г.). Руководство по биржевым фондам . Джон Уайли и сыновья. п. 35. ISBN 9780471218944 . Проверено 18 ноября 2015 г.
- ^ Лоуренс Каррел (16 сентября 2008 г.). ETF на долгосрочную перспективу: что это такое, как они работают и простые стратегии . Джон Уайли. п. 94. ИСБН 9780470437667 . Архивировано из оригинала 24 января 2020 г. Проверено 4 сентября 2017 г.
- ^ «Морган выведет MSCI на биржу» . Инвестиционные новости . Архивировано из оригинала 22 августа 2009 г. Проверено 23 мая 2020 г.
- ^ «Отделение MSCI Barra дает представление о внутренней работе индексаторов» . В поисках Альфа. 17 сентября 2007. Архивировано из оригинала 24 ноября 2016 года . Проверено 1 мая 2016 г.
- ^ "ЧАСТО ЗАДАВАЕМЫЕ ВОПРОСЫ" . MSCI, Inc. Архивировано из оригинала 14 июля 2018 г. Проверено 24 апреля 2008 г.
- ^ Джианг Нгуен (28 апреля 2016 г.). «Frontier Vietnam Eyes выходит в высшую лигу развивающихся рынков» . Блумберг. Архивировано из оригинала 6 июля 2019 года . Проверено 8 марта 2017 г.
- ^ Лукетти, Аарон (2 марта 2010 г.). «MSCI использует RiskMetrics в Союзе нишевых фирм» . Уолл Стрит Джорнал. Архивировано из оригинала 30 декабря 2018 года . Проверено 8 марта 2017 г.
- ^ «MSCI оценивает оценку риска от JPMorgan» . Форбс . 15 июля 2010 года. Архивировано из оригинала 13 февраля 2018 года . Проверено 4 сентября 2017 г.
- ^ «Люди двигаются: соучредитель IPD, бывший генеральный директор покидает MSCI». Архивировано 15 декабря 2016 г. на Wayback Machine , Realestate.ipe.com , 18 февраля 2016 г.
- ^ Лозада, Аарон. «MSCI завершает приобретение Investor Force» . Новости СНЛ . СНЛ Финансовый LC. Архивировано из оригинала 11 декабря 2019 года . Проверено 8 февраля 2013 г.
- ^ Штейн, Мара (11 марта 2016 г.). «Битва за оценку инвестиций ESG накаляется» . Уолл Стрит Джорнал. Архивировано из оригинала 14 января 2019 года . Проверено 4 августа 2017 г.
- ^ «MSCI ЗАВЕРШАЕТ ПРИОБРЕТЕНИЕ CARBON DELTA» (Пресс-релиз). МСКИ. 2 октября 2019 года. Архивировано из оригинала 1 января 2020 года . Проверено 1 января 2020 г.
- ^ «MSCI ЗАВЕРШАЕТ ПРИОБРЕТЕНИЕ REAL CAPITAL ANALYTICS» (Пресс-релиз). МСКИ. 13 сентября 2021 года. Архивировано из оригинала 12 ноября 2021 года . Проверено 12 ноября 2021 г.
- ^ "MSCI приобретет оставшуюся долю в Burgiss за $697 млн наличными" . Рейтер . 14 августа 2023 г. Архивировано из оригинала 15 августа 2023 г. Проверено 15 августа 2023 г.
- ^ «Cboe и MSCI планируют рост опционов после расширения партнерства – TRADE» . www.thetradenews.com . Архивировано из оригинала 29 апреля 2022 г. Проверено 29 апреля 2022 г.
- ^ «Cboe и MSCI расширяют сотрудничество» . Finextra Research . 21 октября 2021 г. Архивировано из оригинала 21 октября 2021 г. Проверено 29 апреля 2022 г.
- ^ «MSCI и MarketAxess заключают стратегическое сотрудничество — TRADE» . www.thetradenews.com . Архивировано из оригинала 29 апреля 2022 г. Проверено 29 апреля 2022 г.
- ^ «MSCI и MarketAxess сотрудничают в разработке индексов» . Рынки СМИ . 29 апреля 2022 г. Архивировано из оригинала 29 апреля 2022 г. Проверено 29 апреля 2022 г.
- ^ «MSCI и MarketAxess сотрудничают в разработке индексов ликвидности с фиксированным доходом» . www.securitiesfinancetimes.com . Архивировано из оригинала 29 апреля 2022 г. Проверено 29 апреля 2022 г.
- ^ «MSCI и MarketAxess сотрудничают | Структурированное финансирование | Структурированный кредитный инвестор» . www.structuredcreditinvestor.com . Архивировано из оригинала 23 мая 2022 г. Проверено 29 апреля 2022 г.
- ^ «MSCI, партнер MarketAxess по индексам с фиксированной доходностью | Новости | Global Investor Group» . www.globalinvestorgroup.com . Архивировано из оригинала 18 апреля 2023 г. Проверено 29 апреля 2022 г.
- ^ Роберт Р. Джонсон; Джеральд Р. Дженсен и Луис Гарсия-Фейжу (2015). Инвестируйте вместе с ФРС: максимизация эффективности портфеля за счет следования политике Федеральной резервной системы . МакГроу Хилл Профессионал. п. 165.
- ^ В.С. Соманат (февраль 2011 г.). Международный финансовый менеджмент . ИК Интернэшнл Пвт. п. 288. ИСБН 9789381141076 . Архивировано из оригинала 24 января 2020 г. Проверено 4 сентября 2017 г.
- ^ Дрейк, Памела Петерсон; Фабоцци, Фрэнк Дж. (01 октября 2012 г.). Анализ финансовой отчетности . Джон Уайли и сыновья. п. 292. ИСБН 9781118331910 . Проверено 18 ноября 2015 г.
- ^ Прайс, Мишель (13 июня 2019 г.). «Американский сенатор ставит под сомнение MSCI по поводу включения китайских акций в основной индекс» . Рейтер . Архивировано из оригинала 12 июля 2019 г. Проверено 23 июня 2019 г.
- ^ Яп, Ливия (12 мая 2019 г.). «Иностранцы скоро смогут владеть большим количеством китайских акций. Но они никому не нужны» . Новости Блумберга . Архивировано из оригинала 18 мая 2019 г. Проверено 23 июня 2019 г.
- ^ Рогин, Джош (13 июня 2019 г.). «Проникновение Китая на рынки капитала США является проблемой национальной безопасности» . Вашингтон Пост . Архивировано из оригинала 30 июня 2019 года . Проверено 22 июня 2019 г.
- ^ Jump up to: а б Стаффорд, Филип (14 марта 2019 г.). «MSCI отрицает, что на включение большего количества китайских акций повлияла политика» . Файнэншл Таймс . Архивировано из оригинала 30 ноября 2020 года . Проверено 17 января 2021 г.
- ^ Берд, Майк (3 февраля 2019 г.). «Как Китай оказал давление на MSCI, чтобы тот включил свой рынок в основной индикатор» . Уолл Стрит Джорнал . Архивировано из оригинала 5 июня 2019 года . Проверено 23 июня 2019 г.
- ^ Брэдшер, Кейт; Стивенсон, Александра (20 июня 2017 г.). «Китай станет частью популярного фондового индекса, открывая двери иностранным деньгам (опубликовано в 2017 г.)» . Нью-Йорк Таймс . Архивировано из оригинала 9 июля 2021 года . Проверено 7 июля 2021 г.
- ^ «MSCI Китай: включение» . МСКИ. Август 2018 г. Архивировано из оригинала 30 июня 2019 г. Проверено 17 января 2021 г.
- ^ «MSCI увеличит в четыре раза вес китайских акций категории А в своих глобальных индексах» . CNBC . 01.03.2019. Архивировано из оригинала 02 июля 2019 г. Проверено 23 июня 2019 г.
- ^ Лодер, Асджилин (16 мая 2019 г.). «Индексы выпустят поток денег в китайские акции» . Уолл Стрит Джорнал . Архивировано из оригинала 23 июня 2019 года . Проверено 23 июня 2019 г.
- ^ Леонард, Дженни (30 апреля 2020 г.). «Трамп взвешивает запрет на акции Китая ради 50 миллиардов долларов федеральных сбережений» . Новости Блумберга . Архивировано из оригинала 1 мая 2020 года . Проверено 3 мая 2020 г.
- ^ Пинг, Чонг Ко (16 декабря 2020 г.). «MSCI исключила китайские акции из черного списка США» . Уолл Стрит Джорнал . ISSN 0099-9660 . Архивировано из оригинала 16 декабря 2020 г. Проверено 16 декабря 2020 г.
- ^ Кербер, Росс; Альпер, Александра; Уэстбрук, Том (16 декабря 2020 г.). «MSCI отсекает китайские фирмы из мировых индексов, но сохранит их в других местах» . Рейтер . Архивировано из оригинала 15 декабря 2020 г. Проверено 16 декабря 2020 г.
- ^ «Вы отстаете? Институты не ждут включения MSCI China A-share» . Стратегия ЕФО . 19 мая 2021 г. Архивировано из оригинала 9 июля 2021 г. Проверено 7 июля 2021 г.
- ^ Абдул, Женева (23 ноября 2022 г.). «Основные средства переданы компаниям, предположительно участвующим в репрессиях против уйгуров в Китае» . Хранитель . Архивировано из оригинала 23 ноября 2022 г. Проверено 23 ноября 2022 г.
- ^ Мартина, Майкл; Зенгерле, Патрисия; Зегерле, Патрисия (3 августа 2023 г.). «Возможны вызовы в суд для BlackRock и MSCI по поводу инвестиций в Китай – председатель комиссии Палаты представителей США» . Рейтер . Архивировано из оригинала 03 августа 2023 г. Проверено 4 августа 2023 г.
- ^ Бисвас, Притам; Ясмин, Мехназ (18 апреля 2024 г.). «Американские фирмы направляли средства китайским компаниям, занесенным в черный список, - говорит комиссия Палаты представителей» . Рейтер . Проверено 18 апреля 2024 г.
Внешние ссылки
[ редактировать ]
- Официальный сайт
- Бизнес-данные MSCI Inc.:
| Основатели |  | ||||
|---|---|---|---|---|---|
| Примечательный руководители |
| ||||
| Дочерние компании |
| ||||
| Исторические компоненты | |||||
| Здания | |||||
- Заведения 1968 года в Нью-Йорке
- Первичные публичные предложения 2007 г.
- Американские компании, основанные в 1968 году.
- Компании, котирующиеся на Нью-Йоркской фондовой бирже
- Биржевые фонды
- Компании финансовых услуг, базирующиеся в Нью-Йорке
- Компании, оказывающие финансовые услуги, основанные в 1968 году.
- Морган Стэнли
- Публичные компании, базирующиеся в Нью-Йорке.