Акционерный фонд
 | Эта статья нуждается в дополнительных цитатах для проверки . ( сентябрь 2014 г. ) |
Фонд акций , или фонд акций , — это фонд , который инвестирует в акции , также называемые долевыми ценными бумагами . [1] Фонды акций можно противопоставить фондам облигаций и денежным фондам . Активы фонда, как правило, в основном представлены акциями, а также некоторой суммой денежных средств , которая, как правило, довольно мала, в отличие от облигаций , векселей или других ценных бумаг . Это может быть взаимный фонд или биржевой фонд . Целью фонда акций является долгосрочный рост за счет прироста капитала, хотя исторически дивиденды также были важным источником совокупного дохода. Конкретные фонды акций могут сосредоточиться на определенном секторе рынка или могут быть ориентированы на определенный уровень риска.
Фонды акций можно отличить по нескольким свойствам. Фонды могут иметь определенный стиль, например, стоимость или рост. Фонды могут инвестировать исключительно в ценные бумаги одной страны или многих стран. Фонды могут сосредоточиться на компаниях определенного размера, то есть на компаниях с малой капитализацией , с большой капитализацией и так далее . Говорят, что фонды, которые включают в себя тот или иной компонент выбора акций, находятся под активным управлением , тогда как индексные фонды стараются максимально точно отражать конкретные индексы фондового рынка .
Типы фондов
[ редактировать ]Индексный фонд
[ редактировать ]Индексные фонды инвестируют в ценные бумаги , чтобы отразить рыночный индекс, такой как S&P 500 . Индексный фонд покупает и продает ценные бумаги таким образом, который отражает состав выбранного индекса. Результаты фонда отслеживают результаты базового индекса. Оборот ценных бумаг в портфеле индексного фонда минимален. В результате индексный фонд обычно имеет более низкие затраты на управление, чем другие типы фондов. [2]
Фонд роста
[ редактировать ]Фонд роста инвестирует в акции компаний, которые быстро растут. Растущие компании склонны реинвестировать всю или большую часть своей прибыли в исследования и разработки, а не выплачивать дивиденды. Фонды роста ориентированы на получение прироста капитала, а не дохода.
Фонд стоимости
[ редактировать ]Это фонд, который инвестирует в «стоимостные» акции. Компании, оцениваемые как стоимостные акции, обычно представляют собой старые, авторитетные предприятия, выплачивающие дивиденды. [3]
Секторный фонд
[ редактировать ]Фонд, инвестирующий в одну область промышленности, называется отраслевым фондом. [4] Большинство отраслевых фондов инвестируют минимум 25% своих активов в свою специализацию. Эти фонды предлагают высокий потенциал роста стоимости, но могут также представлять более высокие риски для инвестора. Примеры включают золотые фонды (акции золотодобывающих компаний), технологические фонды и фонды коммунальных услуг.
Доходный фонд
[ редактировать ]В фонде долевого дохода упор делается на текущий доход, а не на рост. Цель фонда может быть достигнута путем инвестирования в акции компаний с длительной историей выплаты дивидендов, такие как акции коммунальных предприятий, акции «голубых фишек» и привилегированные акции.
Фонды опционного дохода инвестируют в ценные бумаги, на которые могут быть проданы опционы, и получают премиальный доход от продажи опционов. Они также могут получать прирост капитала от торговли опционами с прибылью. Эти фонды стремятся увеличить общий доход за счет добавления дохода, полученного от опционов на повышение стоимости ценных бумаг, находящихся в портфеле.
Сбалансированный фонд
[ редактировать ]Сбалансированные фонды инвестируют в акции с целью повышения стоимости и облигации для получения дохода. Цель состоит в том, чтобы обеспечить регулярную выплату дохода держателю фонда, одновременно увеличивая его основную сумму.
Фонд распределения активов
[ редактировать ]Фонд, владеющий акциями и значительным количеством активов, отличных от акций, считается фондом распределения активов. Эти фонды разделяют инвестиции между акциями роста, доходными акциями/облигациями и инструментами денежного рынка или наличными деньгами для обеспечения стабильности. Фонд, который переключается между классами активов на основе прогнозов будущих доходов, называется фондом тактического распределения . Другие фонды могут поддерживать более или менее постоянную долю активов из-за убеждения, что такой прогноз ненадежен.
Фонд фондов
[ редактировать ]«Фонд фондов» подразумевает, что активами фонда являются другие фонды. Это могут быть фонды акций, и в этом случае первоначальный фонд можно назвать «фондом фондов акций». См. фонд фондов .
Хедж-фонды
[ редактировать ]«Хедж-фонд» является юридической структурой. Хедж-фонды часто торгуют акциями, но могут торговать или инвестировать во что угодно еще в зависимости от фонда. Это делается для снижения риска инвестиций в акции.
См. также
[ редактировать ]- Фонд облигаций
- Денежный фонд
- Доходный фонд
- Фонд целевой даты
- Схема коллективного инвестирования
- Управление инвестициями
- Венчурный капитал
Ссылки
[ редактировать ]- ^ Комиссия по ценным бумагам и биржам США по фондовым фондам
- ^ «Взаимные фонды: является ли индексный фонд хорошим вариантом для инвесторов?» . Финансовый экспресс . 13 мая 2020 г. Проверено 19 мая 2020 г.
- ^ «Стоимостные фонды: терпение инвестиций» . Неделя .
- ^ «Определение отраслевого фонда» . Инвестопедия.
| Базы данных органов управления : Национальные |
|---|
