Орган финансового регулирования

Орган финансового регулирования или орган финансового надзора – это государственный орган, роль которого заключается в обеспечении надлежащего осуществления финансового регулирования в пределах его компетенции.

К органам финансового регулирования относятся органы, отвечающие за банковский надзор ; регулирования ценных бумаг , часто называемые комиссиями по ценным бумагам ; по борьбе с отмыванием денег надзора за финансовыми фирмами ; и защиты потребителей в сфере финансовых услуг, и в более общем плане обеспечения соблюдения требований «ведения бизнеса», не говоря уже о макропруденциальном регулировании .

Объем полномочий

Функциональный объем

Некоторые или все эти отдельные мандаты часто объединяются в один орган. В разных юрисдикциях проблема организации финансового регулирования решалась разными способами, которые зачастую менялись с течением времени и демонстрируют значительную зависимость от выбранного пути . В целом ученые выделили три типа архитектуры финансового надзора:

«отраслевая» надзорная архитектура (иногда называемая «институциональной» или «функциональной»), в которой разные органы отвечают за разные подсекторы финансовой системы, такие как банковское дело, страхование и рынки ценных бумаг;
«интегрированная» архитектура, в которой один орган отвечает за все сегменты финансовой системы в соответствии со всеми применимыми политическими рамками;
Архитектура «двойных пиков», в которой отдельные органы отвечают соответственно за пруденциальный надзор и надзор за ведением бизнеса. ^[1]

По состоянию на 2023 год примеры секторальной архитектуры включают Бразилию , Гонконг и Индию ; примеры интегрированной архитектуры включают Японию , Россию , Сингапур , Швейцарию и Южную Корею ; примеры архитектуры с двумя вершинами включают Австралию , Южную Африку и Великобританию . Китай , Европейский Союз и США имеют более сложные системы надзора, которые не поддаются простой классификации. ^[2]

Географический охват

Хотя большинство органов финансового регулирования имеют национальный мандат, существуют примеры как субнациональных, так и наднациональных органов:

Субнациональные власти наиболее заметно существуют в Канаде и Соединенных Штатах , на уровне отдельных провинций и штатов соответственно, а также на автономных территориях, таких как британские заморские территории и зависимые территории Короны , страны, входящие в состав Королевства Нидерландов , Гонконг и Макао . или Республика Сербская (но не, например, в отдельных странах Соединенного Королевства или заморской Франции )
- Специальные органы также были созданы для финансовых анклавов в рамках специального режима регулирования, включая Глобальный рынок Абу-Даби , Международный финансовый центр Дубая , Международный центр финансовых услуг GIFT в Индии , Международный финансовый центр Астана в Казахстане , Международный бизнес-центр Лабуана и Финансовый центр в Малайзии и Финансовый центр Катара
Наднациональные финансовые органы существуют в Африке , восточной части Карибского бассейна и Европейском Союзе . Основными такими органами являются:
- Восточно -карибский центральный банк в качестве банковского надзора в Восточно-карибском валютном союзе (с 1983 г.)
- Банковская комиссия Западноафриканского валютного союза в качестве банковского надзора в Западноафриканском валютном союзе (с 1990 г.)
- Центральноафриканская банковская комиссия в качестве банковского надзора в Экономическом и валютном сообществе Центральной Африки (с 1993 г.)
- Региональная комиссия по контролю за страхованием в качестве страхового надзора в двух африканских валютных союзах и на Коморских Островах (с 1995 г.)
- Управление финансовых рынков Западноафриканского валютного союза в качестве комиссии по ценным бумагам в WAMU (с 1996 г.)
- Европейский центральный банк в рамках Европейского банковского надзора в качестве надзора за большей частью банковского сектора еврозоны (с 2014 г.)
- в Комиссия по надзору за финансовым рынком Центральной Африки качестве комиссии по ценным бумагам в EMCCA (с 2019 г.)

Кроме того, как Европейское управление по ценным бумагам и рынкам (с 2011 года), так и Европейское банковское управление (с 2023 года) получили мандаты прямого надзора за ограниченными сегментами рынка в пределах Европейской экономической зоны .

Международные организации

В ряде международных или глобальных организаций основными членами являются органы финансового регулирования. Учитывая разнообразие надзорных мандатов и вариантов надзорной архитектуры, списки членов этих органов иногда совпадают. В число этих органов входят:

Базельский комитет по банковскому надзору (BCBS, основан в 1974 г.)
Международная организация комиссий по ценным бумагам (IOSCO, основана в 1983 г.)
Международная ассоциация страховых надзорных органов (IAIS, основана в 1994 г.)
Международная ассоциация страховщиков депозитов (IADI, основана в 2002 г.)
Международный форум независимых органов регулирования аудита (IFIAR, основан в 2006 г.)

Органы финансового регулирования нескольких юрисдикций также представлены в Совете по финансовой стабильности наряду с министерствами финансов и центральными банками .

Национальные власти

См. также

Примечания

^ Эндрю Годвин и Эндрю Шмулоу, изд. (2021). Кембриджский справочник по финансовому регулированию Твин Пикс . Издательство Кембриджского университета.
^ Мартин Чорземпа и Николя Верон (март 2023 г.), Изменит ли ситуацию предстоящая реформа системы финансового регулирования Китая? (PDF) , Вашингтон, округ Колумбия: Институт международной экономики Петерсона.

Эта статья, посвященная финансам, незавершена . Вы можете помочь Википедии, расширив ее .

[1] Эндрю Годвин и Эндрю Шмулоу, изд. (2021). Кембриджский справочник по финансовому регулированию Твин Пикс . Издательство Кембриджского университета.

[2] Мартин Чорземпа и Николя Верон (март 2023 г.), Изменит ли ситуацию предстоящая реформа системы финансового регулирования Китая? (PDF) , Вашингтон, округ Колумбия: Институт международной экономики Петерсона.

[1]

[2]