Чистый стабильный коэффициент фондирования

Во время финансового кризиса 2007–2008 годов несколько банков, в том числе британский Northern Rock и американские инвестиционные банки Bear Stearns и Lehman Brothers , пережили кризис ликвидности из-за своей чрезмерной зависимости от краткосрочного оптового финансирования на рынке межбанковского кредитования. . В результате « Большая двадцатка» приступила к пересмотру банковского регулирования, известному как «Базель III» . Помимо изменений в требованиях к капиталу , Базель III также содержит два совершенно новых требования к ликвидности: коэффициент чистого стабильного финансирования (NSFR) и коэффициент покрытия ликвидности (LCR).

31 октября 2014 г. Базельский комитет по банковскому надзору опубликовал окончательный коэффициент чистого стабильного финансирования (первоначально он был предложен в 2010 г. и повторно предложен в январе 2014 г.). ^[1] Оба коэффициента являются знаковыми требованиями: планируется, что они будут применяться ко всем банкам мира, если они занимаются международной банковской деятельностью.

Фон

Коэффициент чистого стабильного фондирования был предложен в рамках Базеля III — нового набора требований к капиталу и ликвидности для банков, которые со временем заменяют Базель II . ^[2] Базель III подготовлен в рамках Базельского комитета по банковскому надзору Банка международных расчетов . ^[3] Различные компоненты Базеля III реализуются в разных юрисдикциях, и Базельский комитет сообщает о ходе реализации через свою Программу оценки соответствия законодательства («RCAP»), которая публикуется раз в полгода.

Описание

Коэффициент чистого стабильного финансирования предназначен для расчета доли доступного стабильного финансирования («ASF») через собственный капитал и определенные обязательства по сравнению с необходимым стабильным финансированием («RSF») через активы.

Источники доступного стабильного финансирования включают: депозиты клиентов, долгосрочное оптовое финансирование (на рынке межбанковского кредитования ) и собственный капитал .
«Стабильное фондирование» исключает краткосрочное оптовое финансирование (в том числе на рынке межбанковского кредитования).

Эти компоненты стабильного финансирования не имеют одинакового веса: подробные веса см. на стр. 21 и 22 Консультативного документа от декабря 2009 года. ^[4]

Некоторые веса долгосрочных или «структурно-срочных активов » следующие: ^[5]

100% кредитов сроком более одного года;
95% депозитов до востребования, а также депозитов физических лиц или малого бизнеса со сроком погашения менее одного года;
90% менее стабильного спроса и срочных вкладов со стороны розничного и малого бизнеса;
50% кредитов корпоративным клиентам и правительствам со сроком погашения менее одного года;
0% всех прочих обязательств и капитала.

Формула

${\text{NSFR}}={\frac {\mbox{Available amount of stable funding}}{\mbox{Required amount of stable funding }}}>100\%$

Выполнение

Поскольку Базельский комитет по банковскому надзору (BCBS) не имеет полномочий издавать юридически обязательные правила, ^[6] стандарты Базель III должны внедряться национальными властями. Следовательно, между странами существуют различия как по содержанию, так и по срокам.

NSFR стал минимальным стандартом 1 января 2018 года. Однако во многих странах внедрение было отложено. По состоянию на 2018 год менее половины членов «Большой двадцатки» внедрили правила. Среди тех, кто отстает, — США, ЕС, Швейцария и Япония. В число стран, соответствующих требованиям, входят Австралия, Бразилия, Китай, Индонезия и Россия. ^[7]

Со временем калибровка NSFR будет пересматриваться по мере разработки предложений и внедрения отраслевых стандартов. ^[8]

Категории внебалансовых отчетов

Как упоминалось выше, забалансовые категории также имеют вес, поскольку они вносят вклад как в активы, так и в пассивы. Это лучше всего объясняется возможностью непредвиденных требований к финансированию ликвидности (отзывные и безотзывные кредитные линии и средства ликвидности для клиентов). Таким образом, как только стандарт будет принят, внебалансовые обязательства необходимо будет финансировать за счет стабильного финансирования.

Это может помочь предотвратить чрезмерное использование теневой банковской системы , включая организации специального назначения и структурированные инвестиционные механизмы , поскольку эти каналы часто получают выгоду от механизмов ликвидности (так называемых резервных механизмов), предоставляемых банком, который их создал.

Ссылки

^ «Первый дубль: последний NSFR Базеля» (PDF) . www.pwc.com . Практика регулирования финансовых услуг PwC, ноябрь 2014 г.
^ Базель III: «Базель III», декабрь 2010 г.
^ Банк международных расчетов: http://www.bis.org/
^ «Базель III: коэффициент чистого стабильного финансирования» (PDF) . бис.орг . Проверено 8 апреля 2019 г.
^ «Международная основа измерения, стандартов и мониторинга риска ликвидности» (PDF) . бис.орг . п. 6 . Проверено 12 марта 2023 г.
^ «Обзор разработки и реализации политики» . www.bis.org . 30 октября 2015 г. Проверено 8 апреля 2019 г.
^ « СФС: реализация и последствия реформ финансового регулирования G20 (28 ноября 2018 г., 4-й годовой отчет», ноябрь 2018 г.» (PDF) . fsb.org . Проверено 8 апреля 2019 г. .
^ «Базель III: Международная система измерения, стандартов и мониторинга риска ликвидности» . 16 декабря 2010 года . Получено 8 апреля 2019 г. - через www.bis.org. {{cite journal}}: Для цитирования журнала требуется |journal= ( помощь )

«FSA и коэффициент чистого стабильного финансирования» 17 марта 2010 г.

[1] «Первый дубль: последний NSFR Базеля» (PDF) . www.pwc.com . Практика регулирования финансовых услуг PwC, ноябрь 2014 г.

[2] Базель III: «Базель III», декабрь 2010 г.

[3] Банк международных расчетов: http://www.bis.org/

[4] «Базель III: коэффициент чистого стабильного финансирования» (PDF) . бис.орг . Проверено 8 апреля 2019 г.

[5] «Международная основа измерения, стандартов и мониторинга риска ликвидности» (PDF) . бис.орг . п. 6 . Проверено 12 марта 2023 г.

[6] «Обзор разработки и реализации политики» . www.bis.org . 30 октября 2015 г. Проверено 8 апреля 2019 г.

[7] « СФС: реализация и последствия реформ финансового регулирования G20 (28 ноября 2018 г., 4-й годовой отчет», ноябрь 2018 г.» (PDF) . fsb.org . Проверено 8 апреля 2019 г. .

[8] «Базель III: Международная система измерения, стандартов и мониторинга риска ликвидности» . 16 декабря 2010 года . Получено 8 апреля 2019 г. - через www.bis.org. {{cite journal}}: Для цитирования журнала требуется |journal= ( помощь )

[1]

[2]

[3]

[4]

[5]

[6]

[7]

[8]