Медиобанка
 | |
 Штаб-квартира в Милане | |
| Тип компании | Общественный |
|---|---|
| БИТ : МБ Компонент FTSE MIB | |
| Промышленность | Финансовые услуги |
| Основан | 1946 год |
| Штаб-квартира | Милан , Италия |
Ключевые люди | Ренато Пальяро ( Председатель ) Альберто Нагель ( ГЕНЕРАЛЬНЫЙ ДИРЕКТОР ) |
| Продукты | Управление капиталом, Корпоративное и инвестиционное банковское обслуживание, Потребительское финансирование [1] |
| Доход | 3,6 млрд евро (2023–2024 гг.) [2] |
| 1,27 миллиарда евро (2023–2024 годы) [2] | |
| Всего активов | 91,6 млрд евро (2022-2023 гг.) [3] |
| Общий капитал | 11,4 млрд евро (2022-2023 гг.) [3] |
Количество сотрудников | 5,443 (2023-2024) [2] |
| Веб-сайт | https://www.mediobanca.com |
Mediobanca — итальянский инвестиционный банк, основанный в 1946 году по инициативе Раффаэле Маттиоли (в то время генерального директора Banca Commerciale Italiana ) и Энрико Куччиа для содействия после Второй мировой войны восстановлению итальянской промышленности . Кучча возглавлял Mediobanca с 1946 по 1982 год. Сегодня это международная банковская группа с офисами в Милане, Франкфурте, Лондоне, Мадриде, Люксембурге, Нью-Йорке и Париже.
На сегодняшний день Mediobanca Group представляет собой диверсифицированную банковскую группу, состоящую из четырех бизнес-подразделений: управления активами, корпоративного и инвестиционного банкинга, потребительского финансирования и страхования. [1] Направление Wealth Management , запуск которого в 2016 году изменил стратегию группы, зафиксировало самые высокие темпы роста во второй половине 2023 года. [4] и, как ожидается, к 2026 году станет первым бизнесом по комиссионным доходам и вторым по доходам. [5]
Компания включена в FTSE MIB индекс итальянской фондовой биржи и является членом индекса стандартных этических банков Италии. [6]
Mediobanca был признан значимым учреждением с момента вступления в силу Европейского банковского надзора в конце 2014 года и, как следствие, находится под прямым надзором Европейского центрального банка . [7] [8]
История
[ редактировать ]Mediobanca был создан для предоставления среднесрочного финансирования производителям и установления прямой связи между банковским сектором и инвестиционными потребностями реорганизации промышленности после разрушений, вызванных Второй мировой войной . Закон о банках 1936 года установил четкое разделение между краткосрочным и среднесрочным и долгосрочным финансированием, и крупные банки предпочли специализироваться на краткосрочных кредитах, и существовал институт, который занимался финансированием размещения компаний, желающих для получения листинга на фондовом рынке . Помимо предоставления консолидированных кредитов под залог депозитных сертификатов и сберегательных книжек, Mediobanca развивала деятельность по размещению облигаций и акций , выпущенных итальянскими компаниями. Профессионализм, развитый банком под, можно сказать, блестящим руководством Энрико Куччиа , позволил ему быстро занять позицию лидера в области инвестиционно-банковской деятельности в Италии. В середине 1950-х годов Mediobanca заключила соглашения с важными зарубежными партнёрами ( Lazard Group , Berliner Handels-Gesellschaft , Lehman Brothers , Sofina ), что позволило банку играть роль на международном рынке и получило листинг на фондовой бирже в 1956 году.
С момента своего создания Mediobanca действовала в областях, сопутствующих кредитному рынку, таких как доверительное управление (1948 год со Spafid), содействие международной торговле (через торговые компании, в основном работавшие между Италией и Африкой в середине 1950-х годов), потребительское кредитование ( в 1960 году через компанию Compass , которая была создана десятью годами ранее для разработки новых инициатив с промышленными партнерами), аудит (1961 год с Reconta, первой итальянской аудиторской фирмой), лизинговые операции (1970 год с Selma). Размещение ценных бумаг итальянских компаний на внутреннем рынке и за рубежом привело к приобретению небольших холдингов , которые со временем увеличились, реинвестируя часть прибыли. Они стали основной реальной инвестицией банка для защиты его капитала. Эти пакеты способствовали удержанию крупных клиентов, наиболее важными из которых были Assicurazioni Generali , Montedison , SNIA Viscosa , Pirelli и Fiat . В 1963 году вместе с другими банками и финансовыми учреждениями Mediobanca возглавил создание первого синдикат акционеров вмешался в капитал компании Olivetti с целью пересмотра стратегических покупок акций Generali , что в ряде случаев привело к тому, что банк стал ее крупнейшим акционером (в настоящее время 13%). Были многочисленные, не менее важные операции с Montedison , Fiat , SNIA Viscosa и Italcementi . Эти и другие фирмы, работавшие с Mediobanca, обычно назывались «Северной галактикой». [9]
Когда была создана Mediobanca, акционеры разрешили Энрико Куччиа действовать, руководствуясь собственными суждениями, и он сохранил банк свободным от политического влияния, которое постепенно затронуло IRI, публичную организацию, которая контролировала три итальянских банка национальных интересов, которые были мажоритарными акционерами Mediobanca. В 1982 году начался период интенсивных трений с IRI под председательством Романо Проди , когда трем банкам было приказано прекратить полномочия г-на Куччиа. Кучча ушел с поста генерального директора и был избран в совет акционером Лазардом, в то время как Mediobanca продолжали управляться двумя его доверенными помощниками, Сильвио Салтери в качестве генерального директора и Винченцо Маранги , его общепринятым «наследником». В 1988 году, когда Антонио Макканико занял пост президента, конфликт был урегулирован, и банк был приватизирован путем создания синдиката акционеров с равным представительством банковских групп (первоначально трех банков-учредителей) и частных групп. В тот раз должность генерального директора досталась Винченцо Маранги и Кучча приняли его назначение на пост почетного президента, сохранив символическое присутствие в банке и предоставив стратегические консультации. После того, как Антонио Макканико был призван на правительственные посты, пост президента перешел к Франческо Сингано, который был преемником Маттиоли в Banca Commerciale Italiana .
Новый банковский закон, принятый в 1993 году, отменил требование специализации, позволяющее обычным банкам выходить на рынок среднесрочных и долгосрочных кредитов, и породил ряд проблем между Mediobanca и ее банковскими партнерами, которые перестали быть почти эксклюзивным каналом размещения срочных кредитов. депозиты и облигации. В меняющемся контексте финансовых рынков начала 1990-х годов Mediobanca развивалась, более решительно занимаясь инвестиционно-банковскими операциями, обеспечив значительную диверсификацию частного банковского бизнеса и расширив сферу потребительского кредитования, наконец, развив международное присутствие. В 1990-е годы он был одним из основных игроков итальянской программы приватизации крупных государственных предприятий (крупнейшие операции касались Telecom Italia , Enel , Banca di Roma и Banca Nazionale del Lavoro ), а также вносил свой вклад в зарубежные программы в США. Королевство, Франция, Германия и Испания.
Последним и, возможно, величайшим достижением компании стала решающая роль в поглощении Telecom Italia в 1999 году компанией Olivetti . [10] Решение о сделке было принято с минимальным перевесом: 51% акционеров . за сделку проголосовал [11] Под руководством Куччиа, которое продолжалось до его смерти в 2000 году, банк широко описывался как « секретный ». [12] [13] [14] несмотря на то, что они были публично проданы : встречи с аналитиками или интервью средствам массовой информации не были предоставлены. [12]
Бизнес
[ редактировать ]Сегодня бизнес-структура Mediobanca состоит из четырех специализированных направлений: управление активами, корпоративный и инвестиционный банкинг, потребительское финансирование и страхование. [1]
Начиная с 2003 года Mediobanca упростила структуру группы, отказавшись от нестратегических инвестиций в акционерный капитал, унаследованных от исторического управления; в 2019 году доходы от инвестиций в акционерный капитал относятся в основном к доле в Assicurazioni Generali .
Подразделение управления активами (25% выручки Группы) сегментировано следующим образом:
- Клиентами Affluent и Premier управляет Mediobanca Premier;
- сегмент Private Banking, HNWI и UHNWI находится под управлением Mediobanca Private Banking, CMB Monaco (лидер в Монако);
- Платформа управления активами состоит из дочерних компаний Mediobanca SGR, Polus Capital (базируется в Лондоне и Нью-Йорке) и RAM Active Investments (базируется в Швейцарии).
- Фидуциарные услуги находятся в ведении дочерней компании Spafid SpA.
Mediobanca активно занимается корпоративными и инвестиционными банкингами (22% доходов) напрямую и через дочерние компании (в частности, Messier & Associès, базирующуюся в Париже, и Arma Partners, базирующуюся в Лондоне и офисы в Княжестве Монако), охватывая следующие области: финансовые услуги для компаний и, в частности, услуги по слияниям и поглощениям, рынку капитала, корпоративному кредитованию и трейдингу.
Подразделение потребительского финансирования (34% выручки) состоит в основном из дочерней компании Compass Banca SpA.
В соответствии с политикой устойчивого развития Группы, в конце 2022-23 финансового года Mediobanca выбрала 100 процентов новых инвестиций в управление активами, используя как ESG , так и финансовые критерии, и получила 100 процентов закупок энергии из возобновляемых источников. [15] Mediobanca также достигла климатической нейтральности в 2023 году в соответствии с программой спонсируемого ООН Банковского альянса Net-Zero . [16] в которых участвует Группа.
В июле 2023 года Mediobanca создал совместное предприятие с Founders Factory, лондонской венчурной студией, акселератором стартапов и лидером в сфере финансовых технологий , с целью инвестирования в развитие 35 инновационных компаний в секторе финансовых услуг. [17]
Медиобанка сегодня
[ редактировать ]Смерть Энрико Куччиа в июне 2000 года обострила напряженность в отношениях с акционерами банка. В апреле 2003 года Винченцо Маранги согласился уйти в отставку при условии сохранения независимости банка. Это было достигнуто за счет продвижения на высшие руководящие должности двух его помощников, Альберто Нагеля и Ренато Пальяро. Они более интенсивно развивали рыночные операции ( IPO , M&A, торговля финансовыми инструментами), уменьшая вес исторических пакетов акций (некоторые из которых, как и Фиат, были проданы). Они также добились проникновения на основные зарубежные рынки, где присутствие банка было закреплено за счет местных профессиональных команд. С запуском Че Банка! В 2008 году операции в розничном банковском сегменте расширились, создав модель многоканального распределения (Интернет, колл-центры, филиалы), способную обеспечить значительный поток депозитов.
Хотя годы сразу после отставки Маранги повлекли за собой назначение внешнего президента ( Габриэле Галатери и Чезаре Джеронци), последующие события восстановили все условия, гарантирующие независимость учреждения, руководителем которого сегодня являются Альберто Нагель в качестве генерального директора и Ренато Пальяро в качестве президента.
В 2001 году партнерство между Mediobanca и Banca Mediolanum дало жизнь Banca Esperia, проекту, запущенному в Mediobanca и разработанному, исходя из интуиции Альберто Нагеля, с целью предложить клиентам-предпринимателям учреждения поддержку в управлении ликвидностью, полученной в результате чрезвычайных операций, проводимых вышло подразделением корпоративного и инвестиционного банкинга учреждения. [18] [19]
Banca Esperia заложил основу для запуска Mediobanca Private Banking. Подразделение, обслуживающее крупные итальянские предпринимательские семьи Mediobanca, было официально создано в декабре 2017 года после приобретения 50% акций, принадлежащих Banca Mediolanum , и последующего слияния путем включения Banca Esperia в состав Mediobanca. [20]
Амбиции этого подразделения были именно теми, которые представлял себе Нагель в конце 1990-х годов: стать первым частным и инвестиционным банком в Италии, модель, которая сейчас также высоко ценится финансовым сообществом. [21] [22]
С запуском ЧеБанка! В 2008 году цифровой банк Mediobanca расширил свою модель финансирования, получив доступ к значительным потокам депозитов. В следующие 15 лет ЧеБанка! создана и используется на основе модели многоканального распространения (Интернет, колл-центры, филиалы) для предоставления услуг по управлению активами итальянским домохозяйствам. [23]
Начиная со стратегического плана на 2016–2019 годы, Mediobanca наметила новый путь роста CheBanca!, уделяя все больше внимания управлению сбережениями и инвестициями итальянцев. [24] Такое позиционирование играло все более важную роль в последующих стратегических планах, особенно в стратегическом плане на 2023–2026 годы «Один бренд, одна культура», в котором рост подразделения управления активами был определен в качестве приоритетной цели для Группы. . [25]
Согласно стратегическим принципам, в январе 2024 года Mediobanca запустила Mediobanca Premier , новый банк Группы, специализирующийся на управлении активами и инвестициях для итальянских домохозяйств, который объединяет и расширяет два фундаментальных актива Группы: с одной стороны, опыт, накопленный Mediobanca. за более чем 70 лет работы на рынках вместе с бизнесом и, с другой стороны, наследие CheBanca!. [26]
Международные филиалы
[ редактировать ]С 2006 года Mediobanca приступил к процессу интернационализации с целью расширения своей рыночной базы, диверсификации рисков контрагентов и оказания помощи своим клиентам в их трансграничных транзакциях. В сфере корпоративного и инвестиционного банкинга Mediobanca осуществляет операции по всей континентальной Европе через филиалы, открытые в Лондоне, Люксембурге, Париже и Мадриде. В этих странах стратегия Банка заключается в обеспечении деятельности по корпоративному финансированию посредством широкого спектра корпоративных услуг и финансирования с использованием заемных средств, корпоративного кредитования, рынка долгового капитала и рынка акционерного капитала. Нью-йоркский офис осуществляет брокерскую и представительскую деятельность. С лета 2013 года Mediobanca присутствует в Турции через дочернюю компанию Mediobanca Advisory. Лондонский филиал, открытый в 2008 году, состоит из групп специалистов: кредит, ставки, валютный курс, альтернативы и производные инструменты на акции , корпоративное кредитование и финансирование с использованием заемных средств , исследование рынка акций и консультирование . Помимо своей роли в качестве платформы для акций и деривативов, лондонский офис играет стратегическую роль в укреплении отношений с хедж-фондами и фондами прямых инвестиций. С 2014 года лондонский офис также является домом для команды Fig EMEA. [27]
Международная деятельность Mediobanca характеризуется межрыночным присутствием на европейском рынке подразделения корпоративных и инвестиционных банковских услуг, которое также было консолидировано за счет нескольких приобретений за рубежом. [28] Самым последним, в мае 2023 года, стало приобретение Arma Partners, британской компании, которая является лидером на рынке цифровой экономики в области консультирования в контексте сделок слияний и поглощений. [29] Mediobanca укрепил свой президиум во Франции и начал развитие общеевропейской платформы корпоративного и инвестиционного банкинга в 2019 году с приобретением Messier Maris & Associés, [30] инвестиционный банк, базирующийся в Париже, с офисами в Нью-Йорке и командой из 40 профессионалов.
В области управления активами Mediobanca на международном уровне представлена фирмами по управлению активами Polus Capital Management (специализирующимися на альтернативных кредитных стратегиях, запущенных в 2022 году в результате стратегического объединения двух ведущих европейских кредитных менеджеров, [30] Cairn Capital – приобретена в 2015 г. [31] - и Bybrook Capital - приобретены в 2021 году. [32] ) и RAM Active Investments (систематический оператор акций, приобретенный в 2017 г.) [33] ) и CMB Monaco , лидера рынка частного банковского обслуживания в Монако .
Среди приобретений в сфере управления капиталом можно отметить приобретение (осуществленное дочерней компанией CheBanca!) некоторых розничных предприятий Barclays Italy , [34] объявленная в 2016 году сделка, которая усилила позиции CheBanca! в сфере управления инвестициями. [35]
Mediobanca также начала географическую диверсификацию подразделения потребительского финансирования Группы в 2023 году, приобретя более 100% акций HeidiPay Switzerland AG, финтех-фирмы, специализирующейся на « Купи сейчас, заплати позже» . [36] Сделка укрепила деятельность Группы в секторе BNPL, а также приобретение в 2022 году итальянской финтех-компании Soisy. [37]
Ссылки
[ редактировать ]- ^ Jump up to: а б с «Бизнес-модель и подразделения» . www.mediobanca.com . Проверено 20 марта 2024 г.
- ^ Jump up to: а б с «Совет директоров Mediobanca – Утверждены результаты финансового года по состоянию на 30 июня 2024 года» . www.mediobanca.com (на итальянском языке) . Проверено 6 августа 2024 г.
- ^ Jump up to: а б «Результаты совета директоров Mediobanca на 2022–2023 финансовый год утверждены» . www.mediobanca.com . Проверено 8 апреля 2024 г.
- ^ Нова, редакция агентства (09.02.2024). «Mediobanca: прибыль 611 миллионов за семестр 2023-2024 годов, доля акционеров более 10 процентов» . Агентство Нова . Проверено 20 марта 2024 г.
- ^ Семераро, Джанлука (24 мая 2023 г.). «Mediobanca заставляет управление частным капиталом добиваться увеличения прибыли» .
- ^ Пол Беттс, Завоевание Римом Милана, а затем и Европа , Financial Times, 14 июня 2007 г.
- ^ «Список существенных поднадзорных организаций и список менее значимых учреждений» (PDF) . Европейский центральный банк . 4 сентября 2014 г.
- ^ «Перечень поднадзорных лиц» (PDF) . Европейский центральный банк . 1 января 2023 г.
- ^ Диг, Ричард (2005). «Переделка итальянского капитализма? Политика реформы корпоративного управления». Западноевропейская политика . 28 (3): 521–548. дои : 10.1080/01402380500085756 . S2CID 154281079 .
- ^ «Некролог: Энрико Кучча» . «Дейли телеграф» . 24 июня 2000 года . Проверено 11 августа 2009 г.
- ^ «Оливетти покоряет Telecom Italia» . Новости Би-би-си . 22 мая 1999 года . Проверено 11 августа 2009 г.
- ^ Jump up to: а б Эдмондсон, Гейл (18 ноября 2002 г.). «Медиобанка: Титан дрожит» . БизнесУик . Архивировано из оригинала 11 ноября 2002 года . Проверено 11 августа 2009 г.
- ^ Рингшоу, Грант (9 июля 2000 г.). «Смерть в Милане» . «Дейли телеграф» . Проверено 11 августа 2009 г.
- ^ Гарфилд, Эндрю (14 мая 1999 г.). «Mediobanca находит союзника в игре за власть в Италии» . Независимый . Архивировано из оригинала 12 мая 2022 г. Проверено 11 августа 2009 г.
- ^ «Стратегия и цели» . www.mediobanca.com . Проверено 20 марта 2024 г.
- ^ «Mediobanca по-прежнему остается углеродно-нейтральным в отношении своих прямых выбросов: нейтрализовано 4241 тонна CO2 и передано в дар 750 деревьев — 24 января 2023 г., 04:47 по восточному стандартному времени | MarketScreener» . www.marketscreener.com . 24 января 2023 г. Проверено 20 марта 2024 г.
- ^ «Mediobanca делает ставку на Лондон, открывая стартап» . www.ft.com . Проверено 20 марта 2024 г.
- ^ Тонини, Джакомо. «Внутри Mediobanca: инвестиционный банк, получающий рекордную прибыль, выводящий на рынок крупнейшие бренды Италии» . Форбс . Проверено 20 марта 2024 г.
- ^ «Mediobanca из гостиной, чтобы защитить от клиентов 81 миллиард инвестиций». Республика . 16 января 2023 г.
- ^ «Banca Mediolanum завершает продажу 50 процентов Banca Esperia SpA» . 5 апреля 2017 г.
- ^ «Прибыль Mediobanca превышает прогноз по мере продвижения изменений в управлении активами» . 9 февраля 2024 г.
- ^ «Медиобанка продвигал план». Экономика . 29 мая 2023 г.
- ^ Сидхика, Аника (16 января 2024 г.). «Mediobanca запускает подразделение по управлению активами; Mediobanca Premier» . Международный частный банкир . Проверено 20 марта 2024 г.
- ^ Гибкий подход «ЧеБанка!» позволяет ему оставаться впереди конкурентов» . www.worldfinance.com . Проверено 20 марта 2024 г.
- ^ «Управление активами будет блистать в будущей стратегии Mediobanca» . www.wealthbriefing.com . Проверено 20 марта 2024 г.
- ^ «Mediobanca запускает новый банк для домашних сбережений | ANSA.it» . www.ansa.it. Проверено 20 марта 2024 г.
- ^ «Офисы группы и компании» . www.mediobanca.com . Проверено 20 марта 2024 г.
- ^ «Mediobanca привлекает миллиардеров в плане роста IB» . ГлобалКапитал . 01.06.2023 . Проверено 20 марта 2024 г.
- ^ За, Валентина (18 мая 2023 г.). «Mediobanca покупает Arma Partners, чтобы расширить предложение технических консультаций» .
- ^ Jump up to: а б «После сделки с Байбруком компания Mediobanca Cairn переименована в Polus Capital Management» . Евроньюс . 04.11.2022 . Проверено 20 марта 2024 г.
- ^ «Mediobanca берет под свой контроль лондонскую компанию Cairn Capital» . www.ft.com . Проверено 20 марта 2024 г.
- ^ Джанлука Семераро и Кристина Карлеваро. «Cairn Capital, принадлежащая Mediobanca, покупает фирму Bybrook, работающую с проблемными долгами» .
- ^ Бхоумик, Сатарупа (24 ноября 2017 г.). «Mediobanca купит 69% акций швейцарской RAM Active Investments» . Международный частный банкир . Проверено 20 марта 2024 г.
- ^ Сильвия Алоизи и Саймон Джессоп (3 декабря 2015 г.). «Barclays продает итальянские филиалы Mediobanca с убытком» .
- ^ Гибкий подход «ЧеБанка!» позволяет ему оставаться впереди конкурентов» . www.worldfinance.com . Проверено 20 марта 2024 г.
- ^ «Компас Mediobanca завершает приобретение HeidiPay» . ffnews.com . Проверено 20 марта 2024 г.
- ^ Блейки, Дуглас (19 июня 2023 г.). «Компас приобретает 100% акций HeidiPay» . Розничный банкир Интернэшнл . Проверено 20 марта 2024 г.
 FTSE MIB компаний Италии |
|---|
