Отчет о движении денежных средств

В финансовом учете отчет о движении денежных средств , также известный как отчет о движении денежных средств , ^[1] Это финансовый отчет , который показывает, как изменения в балансовых счетах и доходах влияют на денежные средства и их эквиваленты , и разбивает анализ на операционную, инвестиционную и финансовую деятельность. По сути, отчет о движении денежных средств касается движения денежных средств в бизнесе и из него. В качестве аналитического инструмента отчет о движении денежных средств полезен при определении краткосрочной жизнеспособности компании, особенно ее способности оплачивать счета. Международный стандарт финансовой отчетности 7 (IAS 7) — это Международный стандарт финансовой отчетности , который касается отчетов о движении денежных средств.

К людям и группам, заинтересованным в отчетах о движении денежных средств, относятся:

Бухгалтерский персонал, которому необходимо знать, сможет ли организация покрыть заработную плату и другие непосредственные расходы.
Потенциальные кредиторы или кредиторы , которые хотят иметь четкое представление о способности компании погасить долг.
Потенциальные инвесторы , которым необходимо оценить финансовое состояние компании.
Потенциальные сотрудники или подрядчики, которым необходимо знать, сможет ли компания выплатить компенсацию.
Директора компании , которые несут ответственность за управление компанией и несут ответственность за то, чтобы компания не торговала, пока она неплатежеспособна.
Акционеры компании.

Цель

Отчет о движении денежных средств – простой пример за период с 1 января 2006 г. по 31 декабря 2006 г.
Денежный поток от операционной деятельности	$5,000
Денежный поток от инвестирования	($1,000)
Денежный поток от финансирования	($2,000)
Чистый денежный поток	$2,000
Круглые скобки указывают отрицательные значения.

Отчет о движении денежных средств (ранее известный как отчет о движении денежных средств ) показывает источники денежного потока компании и то, как он использовался в течение определенного периода времени. Это важный показатель финансового здоровья компании, поскольку компания может сообщить о прибыли в своем отчете о прибылях и убытках , но в то же время иметь недостаточно денежных средств для своей деятельности. ^[2]^[3] Отчет о движении денежных средств показывает качество доходов компании (т.е. какая сумма получена в результате движения денежных средств в отличие от бухгалтерского учета), а также способность фирмы выплачивать проценты и дивиденды. ^[4]

Отчет о движении денежных средств отличается от баланса и отчета о прибылях и убытках тем, что он исключает безналичные операции, необходимые для учета по методу начисления , такие как амортизация, отложенные налоги на прибыль, списание безнадежных долгов и продажи в кредит, когда дебиторская задолженность еще не была погашена. собрано. ^[5]

Отчет о движении денежных средств предназначен для: ^[6]^[7]^[8]

и финансовой гибкости фирмы предоставить информацию о ликвидности , платежеспособности (возможности изменять денежные потоки в будущих обстоятельствах)
помочь спрогнозировать будущие денежные потоки и потребности в займах
улучшить сопоставимость операционных показателей различных фирм за счет устранения влияния различных методов бухгалтерского учета . Отчет о движении денежных средств был принят в качестве стандартного финансового отчета, поскольку он исключает распределения, которые могут быть получены на основе различных методов учета, например, различных сроков амортизации основных средств. ^[9]

История и вариации

Финансовая отчетность, основанная на кассовом методе, была очень распространена до появления финансовой отчетности, основанной на методе начисления. Отчеты о «потоке средств» в прошлом были отчетами о движении денежных средств.

В 1863 году компания Dowlais Iron Company оправилась от экономического спада, но у нее не было денег для инвестиций в новую доменную печь , несмотря на то, что она получила прибыль. Чтобы объяснить, почему не было средств для инвестиций, менеджер составил новый финансовый отчет, который назывался сравнительным балансом , который показал, что компания держит слишком много запасов . Этот новый финансовый отчет положил начало отчету о движении денежных средств, который используется сегодня. ^[10]

В Соединенных Штатах в 1973 году Совет по стандартам финансового учета (US GAAP) обязательно (FASB) определил правила, согласно которым согласно Общепринятым принципам бухгалтерского учета сообщать об источниках и использовании средств, но определение «средств» не было ясным. Чистый оборотный капитал может представлять собой денежные средства или разницу между текущими активами и текущими обязательствами . С конца 1970-х до середины 1980-х годов FASB обсуждал полезность прогнозирования будущих денежных потоков. ^[11] В 1987 году Положение FASB № 95 (FAS 95) предписывало фирмам предоставлять отчеты о движении денежных средств. ^[12] В 1992 году Совет по международным стандартам финансовой отчетности (IASB) выпустилМеждународный стандарт финансовой отчетности 7 (IAS 7) «Отчет о движении денежных средств» , который вступил в силу в 1994 году, обязывает компании предоставлять отчеты о движении денежных средств. ^[13]

Правила US GAAP и IAS 7 для составления отчетов о движении денежных средств схожи, но есть некоторые различия:

МСФО (IAS) 7 требует, чтобы отчет о движении денежных средств включал изменения как в денежных средствах, так и в их эквивалентах. ОПБУ США разрешает использовать только денежные средства или денежные средства и их эквиваленты. ^[9]
МСФО (IAS) 7 разрешает в некоторых странах включать банковские займы (овердрафт) в эквиваленты денежных средств, а не рассматривать их как часть финансовой деятельности. ^[14]
МСФО (IAS) 7 позволяет включать выплаченные проценты в операционную или финансовую деятельность. ОПБУ США требует, чтобы выплаченные проценты включались в операционную деятельность. ^[15]
GAAP США (FAS 95) требует, чтобы, когда прямой метод используется для представления отчета о движении денежных средств от операционной деятельности, в дополнительном графике также должен быть представлен отчет о движении денежных средств с использованием косвенного метода. Комитет по международным стандартам финансовой отчетности (IASC) настоятельно рекомендует использовать прямой метод, но допускает любой метод. IASC считает, что косвенный метод менее понятен пользователям финансовой отчетности. Отчеты о движении денежных средств чаще всего готовятся с использованием косвенного метода, который не особенно полезен при прогнозировании будущих потоков денежных средств.

Денежные потоки

Международный стандарт финансовой отчетности 3 определяет потоки денежных средств и корректировки, которые должны быть включены в каждую из основных категорий деятельности.

Операционная деятельность

Операционная деятельность включает производство , продажу и доставку продукции компании, а также сбор оплаты от клиентов. Это может включать закупку сырья, изготовление инвентаря, рекламу и доставку продукции.

Операционные денежные потоки включают в себя: ^[15]^[3]

Поступления от продажи кредитов, долговых или долевых инструментов в торговом портфеле
Проценты полученные по кредитам
Платежи поставщикам за товары и услуги
Выплаты работникам или от имени сотрудников
Выплаты процентов (в качестве альтернативы это можно указать в разделе «Финансовая деятельность» в МСФО (IAS) 3)
Закупки товаров

Статьи, которые добавляются обратно к чистой прибыли (или вычитаются из нее, в зависимости от обстоятельств) (которая указана в отчете о прибылях и убытках) для получения денежных потоков от операционной деятельности, обычно включают: ^{[ нужна ссылка ]}

Амортизация (потеря стоимости материальных активов с течением времени)
Отложенный налог
Амортизация (потеря стоимости нематериальных активов с течением времени)
Любые прибыли или убытки, связанные с продажей внеоборотного актива, поскольку связанные с ними денежные потоки не относятся к операционной части (нереализованные прибыли/убытки также добавляются из отчета о прибылях и убытках).
Дивиденды получены в общие резервы

Инвестиционная деятельность

Примерами инвестиционной деятельности являются: ^[16]

Покупка или продажа актива
Кредиты, предоставленные поставщикам
Платежи, связанные со слияниями и поглощениями

Финансовая деятельность

Финансовая деятельность включает в себя притоки и оттоки денежных средств между инвесторами и компанией, такие как: ^[17]

Дивиденды выплачены
компании Продажа или выкуп акций
Чистые заимствования
Погашение основной суммы долга, включая капитальный лизинг
Прочая деятельность, влияющая на долгосрочные обязательства и капитал компании.

Раскрытие неденежной деятельности

Согласно МСФО (IAS) 7, неденежная инвестиционная и финансовая деятельность раскрывается в примечаниях к финансовой отчетности. Согласно Общепринятым принципам бухгалтерского учета США (GAAP), неденежная деятельность может раскрываться в сноске или в самом отчете о движении денежных средств. Неденежная финансовая деятельность может включать в себя: ^[15]

Лизинг для покупки актива
Преобразование долга в капитал
Обмен неденежных активов или обязательств на другие неденежные активы или обязательства
Выпуск акций
Уплата налога на дивиденды в обмен на активы

Способы приготовления

Прямой метод подготовки отчета о движении денежных средств делает отчет более понятным. ^[18] Косвенный метод используется почти повсеместно, поскольку FAS 95 требует дополнительного отчета, аналогичного косвенному методу, если компания решает использовать прямой метод.

Прямой метод

Прямой метод создания отчета о движении денежных средств сообщает об основных классах валовых денежных поступлений и платежей. Согласно МСФО (IAS) 7 полученные дивиденды могут отражаться в составе операционной или инвестиционной деятельности. Если уплаченные налоги напрямую связаны с операционной деятельностью, они отражаются в разделе «Операционная деятельность»; если налоги напрямую связаны с инвестиционной или финансовой деятельностью, они отражаются в составе инвестиционной или финансовой деятельности. Общепринятые принципы бухгалтерского учета (GAAP) отличаются от Международных стандартов финансовой отчетности тем, что согласно правилам GAAP дивиденды, полученные от инвестиционной деятельности компании, отражаются как «операционная деятельность», а не как «инвестиционная деятельность». ^[19]

Образец отчета о движении денежных средств прямым методом ^[20]

Денежные потоки от операционной деятельности (использованные в ней)
Денежные поступления от клиентов	9,500
Денежные выплаты поставщикам и работникам	(2,000)
Денежные средства, полученные от операций ( сумма )	7,500
Проценты выплачены	(2,000)
Налог на прибыль уплачен	(3,000)
Чистые денежные потоки от операционной деятельности		2,500
Денежные потоки от (использованные) инвестиционной деятельности
Выручка от продажи оборудования	7,500
Дивиденды полученные	3,000
Чистые денежные потоки от инвестиционной деятельности		10,500
Денежные потоки от финансовой деятельности (использованные в ней)
Дивиденды выплачены	(2,500)
Чистые денежные потоки, использованные в финансовой деятельности		(2,500)
.
Чистое увеличение денежных средств и их эквивалентов		10,500
Денежные средства и их эквиваленты на начало года		1,000
Денежные средства и их эквиваленты на конец года		$11,500

Косвенный метод

Косвенный метод использует чистый доход в качестве отправной точки, вносит корректировки для всех операций по неденежным статьям, а затем корректирует все операции, основанные на наличных деньгах. Увеличение счета активов вычитается из чистой прибыли, а увеличение счета обязательств добавляется обратно к чистой прибыли. Этот метод преобразует чистую прибыль (или убыток) по методу начисления в денежный поток с помощью ряда прибавлений и вычетов. ^[21]

Правила (операционная деятельность)

*Неденежные расходы необходимо прибавить обратно к НД. Такие расходы могут быть представлены в балансе как уменьшение счетов долгосрочных активов. Таким образом, уменьшение основных фондов увеличивает ЧИ.
Чтобы найти денежные потоки от операционной деятельности используя балансовый отчет и чистую прибыль
Для увеличения	Чистая Inc. Корр.
Текущие активы (неденежные)	Снижаться
Текущие обязательства	Увеличивать
Для всего безналичного ...
Расходы ( уменьшение* основных средств)	Увеличивать

Следующие правила можно использовать для расчета денежных потоков от операционной деятельности, имея только двухлетний сравнительный баланс и показатель чистой прибыли. Денежные потоки от операционной деятельности можно найти путем корректировки чистого дохода относительно изменения начального и конечного остатков текущих активов, текущих обязательств и иногда долгосрочных активов. Сравнивая изменение долгосрочных активов за год, бухгалтер должен быть уверен, что эти изменения были вызваны исключительно их обесцениванием, а не покупками или продажами (т.е. это должны быть операционные статьи, не обеспечивающие и не использующие денежные средства), или если они не являются эксплуатационные предметы. ^[22]

Уменьшение неденежных оборотных активов прибавляется к чистой прибыли
Увеличение неденежных оборотных активов вычитается из чистой прибыли
Увеличение текущих обязательств прибавляется к чистой прибыли
Уменьшение текущих обязательств вычитается из чистой прибыли
Расходы, не имеющие оттока денежных средств, добавляются обратно к чистой прибыли (расходы на износ и/или амортизацию являются единственными операционными статьями, которые не оказывают влияния на потоки денежных средств в периоде).
Доходы без притока денежных средств вычитаются из чистой прибыли.
Неоперационные убытки добавляются обратно к чистой прибыли.
Неоперационная прибыль вычитается из чистой прибыли

Сложности этой процедуры можно рассматривать как:

${\text{Net Cash Flows from Operating Activities}}={\text{ Net Income}}+{\text{Rule Items}}$

Например, рассмотрим компанию, чистая прибыль которой в этом году составила 100 долларов, а ее A/R увеличился на 25 долларов с начала года. Если бы остатки всех других текущих активов, долгосрочных активов и текущих обязательств не изменились в течение года, потоки денежных средств можно было бы определить по приведенным выше правилам как 100–25 долларов США = потоки денежных средств от операционной деятельности = 75 долларов США. Логика заключается в том, что если компания заработала в этом году 100 долларов США (чистая прибыль) и она использует систему учета по методу начисления (не наличную), то любой доход, полученный ею в этом году, который еще не был выплачен наличными, должен быть вычтен из показатель чистой прибыли, чтобы найти потоки денежных средств от операционной деятельности. А увеличение A/R означало, что продажи на сумму 25 долларов были осуществлены в кредит и еще не были оплачены наличными .

В случае определения денежных потоков при изменении счета основных средств, например, уменьшении счета «Здания и оборудование», это изменение добавляется обратно к чистому доходу. Причина этого заключается в том, что, поскольку чистый доход рассчитывается по формуле: Чистый доход = Оборот - Зубцы - Расходы на амортизацию - Прочие расходы, тогда показатель чистого дохода будет уменьшен на амортизацию здания в этом году. Эта амортизация не связана с обменом наличных денег, поэтому амортизация добавляется обратно в чистую прибыль, чтобы исключить безналичную деятельность.

Правила (финансовая деятельность)

Поиск денежных потоков от финансовой деятельности гораздо более интуитивен и не требует особых объяснений. Как правило, объектами учета являются финансовая деятельность:

Включите в отток сокращение долгосрочных векселей к оплате (что будет представлять собой погашение долга наличными в балансе).
Или, как приток, выпуск новых векселей к оплате.
Включите в отток все дивиденды, выплаченные организацией сторонним сторонам.
Или в качестве притока дивидендные выплаты, полученные от сторонних сторон.
Включить в отток покупку векселей, акций или облигаций.
Или, как приток, получение платежей по таким механизмам финансирования. ^{[ нужна ссылка ]}

В случае более сложных ситуаций бухгалтерского учета, например, при работе с дочерними компаниями, бухгалтер должен

Исключить выплаты дивидендов внутри компании.
Исключить проценты по облигациям внутри компании. ^{[ нужна ссылка ]}

Традиционное уравнение для этого может выглядеть примерно так:

{\begin{alignedat}{2}{\text{Net Cash Flows from Financing Activities}}=&\left[{\text{Dividends received from }}3^{\rm {rd}}{\text{ parties}}\right]\\&-\left[{\text{Dividends paid to }}3^{\rm {rd}}{\text{ parties}}\right]\\&-[{\text{Dividends paid to NCI but not}}\\&{\text{intracompany dividend payments}}]\end{alignedat}}

Пример: денежный поток XYZ : ^[23]^[24]^[25]

Компания XYZ. Отчет о движении денежных средств ООО (все цифры в миллионах рупий)
Окончание периода	31 марта 2010 г.	31 марта 2009 г.	31 марта 2008 г.
Чистая прибыль	21,538	24,589	17,046
Операционная деятельность, денежные потоки, обеспечиваемые или используемые в:
Износ и амортизация	2,790	2,592	2,747
Корректировки чистой прибыли	4,617	621	2,910
Уменьшение (увеличение) дебиторской задолженности	12,503	17,236	--
Увеличение (уменьшение) обязательств (А/П, налоги к уплате)	131,622	19,822	37,856
Уменьшение (увеличение) запасов	--	--	--
Увеличение (уменьшение) прочей операционной деятельности	(173,057)	(33,061)	(62,963)
Чистый денежный поток от операционной деятельности	13	31,799	(2,404)
Инвестиционная деятельность, денежные потоки, предоставляемые или используемые в:
Капитальные затраты	(4,035)	(3,724)	(3,011)
Инвестиции	(201,777)	(71,710)	(75,649)
Прочие денежные потоки от инвестиционной деятельности	1,606	17,009	(571)
Чистые денежные потоки от инвестиционной деятельности	(204,206)	(58,425)	(79,231)
Финансовая деятельность, денежные потоки, предоставляемые или используемые в:
Дивиденды выплачены	(9,826)	(9,188)	(8,375)
Продажа (выкуп) акций	(5,327)	(12,090)	133
Увеличение (уменьшение) долга	101,122	26,651	21,204
Прочие денежные потоки от финансовой деятельности	120,461	27,910	70,349
Чистые денежные потоки от финансовой деятельности	206,430	33,283	83,311
Эффект изменения обменного курса	645	(1,840)	731
Чистое увеличение (уменьшение) денежных средств и их эквивалентов	2,882	4,817	2,407

См. также

Примечания и ссылки

^ Хелферт, Эрих А. «Природа финансовой отчетности: отчет о движении денежных средств». Финансовый анализ. Инструменты и методы. Руководство для менеджеров .
^ Боди, Зейн; Алекс Кейн; Алан Дж. Маркус (2004). Основы инвестиций, 5-е изд . МакГроу-Хилл Ирвин. п. 455. ИСБН 0-07-251077-3 .
^ Jump up to: ^а ^б Ответы, все (ноябрь 2018 г.). «Обзор литературы по отчетам о движении денежных средств» . Ноттингем, Великобритания: ukdiss.com . Проверено 8 июля 2021 г.
^ Никбахт, Эхсан и Гроппелли, А.А. (2012). Финансы (Шестое изд.). Хауппож, Нью-Йорк: Образовательная серия Barron's, Inc. ISBN 978-0-7641-4759-3 . {{cite book}}: CS1 maint: несколько имен: список авторов ( ссылка )
^ Эпштейн, Барри Дж.; Ева К. Ермакович (2007). Интерпретация и применение международных стандартов финансовой отчетности . Джон Уайли и сыновья . стр. 91–97. ISBN 978-0-471-79823-1 .
^ Мелишер Р. и Уэлшанс М. (1988). Финансы: введение в рынки, институты и менеджмент (изд. 1988 г.). Цинциннати, Огайо: Юго-Западное издательство. п. 150. ИСБН 0-538-06160-Х . {{cite book}}: CS1 maint: несколько имен: список авторов ( ссылка )
^ Эпштейн, стр.90-91.
^ Melicher & Welshans, цит. на стр. 150 .
^ Jump up to: ^а ^б Эпштейн, с. 91.
^ Ватанабэ, Идзуми: Эволюция учета доходов в Великобритании восемнадцатого и девятнадцатого веков , Экономический университет Осаки , Том 57, № 5, январь 2007 г., стр. 27-30 [1]
^ Эпштейн, с. 90.
^ Боди, стр.454.
^ Эпштейн, с. 88
^ Эпштейн, с. 92.
^ Jump up to: ^а ^б ^с Эпштейн, с. 93.
^ «Обзор литературы по отчетам о движении денежных средств, цит.». {{cite web}}: Отсутствует или пусто |url= ( помощь )
^ «Обзор литературы по отчетам о движении денежных средств, цит.». {{cite web}}: Отсутствует или пусто |url= ( помощь )
^ Эпштейн, с. 95.
^ «Операционная деятельность по дивидендам в соответствии с GAAP» . chron.com . Проверено 16 марта 2018 г.
^ Эпштейн, с. 101
^ Эпштейн, с. 94.
^ Уайлд, Джон Пол (май 2006 г.). Фундаментальные принципы бухгалтерского учета (18-е изд.). Нью-Йорк: Компании McGraw-Hill. стр. 630–633. ISBN 0-07-299653-6 .
^ Финансовый отчет Yahoo о Citigroup
^ «Финансовый отчет Citigroup» . Архивировано из оригинала 21 июня 2008 г. Проверено 10 ноября 2004 г.
^ Боди, с. 455.

[helfert-a-1] Хелферт, Эрих А. «Природа финансовой отчетности: отчет о движении денежных средств». Финансовый анализ. Инструменты и методы. Руководство для менеджеров .

[2] Боди, Зейн; Алекс Кейн; Алан Дж. Маркус (2004). Основы инвестиций, 5-е изд . МакГроу-Хилл Ирвин. п. 455. ИСБН 0-07-251077-3 .

[Answers-3] Jump up to: ^а ^б Ответы, все (ноябрь 2018 г.). «Обзор литературы по отчетам о движении денежных средств» . Ноттингем, Великобритания: ukdiss.com . Проверено 8 июля 2021 г.

[4] Никбахт, Эхсан и Гроппелли, А.А. (2012). Финансы (Шестое изд.). Хауппож, Нью-Йорк: Образовательная серия Barron's, Inc. ISBN 978-0-7641-4759-3 . {{cite book}}: CS1 maint: несколько имен: список авторов ( ссылка )

[5] Эпштейн, Барри Дж.; Ева К. Ермакович (2007). Интерпретация и применение международных стандартов финансовой отчетности . Джон Уайли и сыновья . стр. 91–97. ISBN 978-0-471-79823-1 .

[6] Мелишер Р. и Уэлшанс М. (1988). Финансы: введение в рынки, институты и менеджмент (изд. 1988 г.). Цинциннати, Огайо: Юго-Западное издательство. п. 150. ИСБН 0-538-06160-Х . {{cite book}}: CS1 maint: несколько имен: список авторов ( ссылка )

[7] Эпштейн, стр.90-91.

[8] Melicher & Welshans, цит. на стр. 150 .

[Epstein,_p._91-9] Jump up to: ^а ^б Эпштейн, с. 91.

[10] Ватанабэ, Идзуми: Эволюция учета доходов в Великобритании восемнадцатого и девятнадцатого веков , Экономический университет Осаки , Том 57, № 5, январь 2007 г., стр. 27-30 [1]

[11] Эпштейн, с. 90.

[12] Боди, стр.454.

[13] Эпштейн, с. 88

[14] Эпштейн, с. 92.

[Epstein,_p._93-15] Jump up to: ^а ^б ^с Эпштейн, с. 93.

[16] «Обзор литературы по отчетам о движении денежных средств, цит.». {{cite web}}: Отсутствует или пусто |url= ( помощь )

[17] «Обзор литературы по отчетам о движении денежных средств, цит.». {{cite web}}: Отсутствует или пусто |url= ( помощь )

[18] Эпштейн, с. 95.

[19] «Операционная деятельность по дивидендам в соответствии с GAAP» . chron.com . Проверено 16 марта 2018 г.

[20] Эпштейн, с. 101

[21] Эпштейн, с. 94.

[22] Уайлд, Джон Пол (май 2006 г.). Фундаментальные принципы бухгалтерского учета (18-е изд.). Нью-Йорк: Компании McGraw-Hill. стр. 630–633. ISBN 0-07-299653-6 .

[23] Финансовый отчет Yahoo о Citigroup

[24] «Финансовый отчет Citigroup» . Архивировано из оригинала 21 июня 2008 г. Проверено 10 ноября 2004 г.

[25] Боди, с. 455.

[1]

[2]

[3]

[4]

[5]

[6]

[7]

[8]

[9]

[10]

[11]

[12]

[13]

[14]

[15]

[16]

[17]

[18]

[19]

[20]

[21]

[22]

[23]

[24]

[25]

v т и Бухгалтерский учет
Тип	Финансовый учет Учет затрат Управленческий учет Судебно-бухгалтерский учет Фондовый учет Государственный учет Социальный учет Налоговый учет
Заявления	Отчет о прибылях и убытках Баланс Отчет об изменениях в капитале Отчет о движении денежных средств
Условия	Дебет и кредит Доход Стоимость проданного товара Операционные расходы Капитальные затраты Амортизация Валовой доход Чистая прибыль