Ценные партнеры

Вэлью Партнерс, Инк.
Тип компании	Частный
Промышленность	Управление инвестициями
Основан	1993 год ; 31 год назад
Основатели	Джордж Хикс ; Марсия Пейдж ; Грег Макмиллан ;
Штаб-квартира	Башня AT&T , Миннеаполис , Миннесота , США
Ключевые люди	Илфрин Карстерс (со-генеральный директор) ; Брэд Бауэр (со-генеральный директор) ; Джон Фокс (президент) ;
Продукты	Государственный кредит ; Частный кредит ; Проблемные ценные бумаги ; Частный капитал ; Реальные активы ;
АУМ	13 миллиардов долларов США (2023 г.)
Количество сотрудников	246 (2023)
Веб-сайт	www .ждать .с
	Сноски/ссылки ;

Värde Partners (Värde) — американская фирма по управлению альтернативными инвестициями со штаб-квартирой в Миннеаполисе, штат Миннесота . Фирма специализируется на инвестициях в кредитные активы и проблемные ценные бумаги, хотя она также расширилась и на другие области альтернативных инвестиций, включая недвижимость.

За пределами США фирма имеет офисы в Люксембурге , Лондоне , Мумбаи и Сингапуре .

Фон

Компания Värde Partners была основана в 1993 году тремя бывшими финансовыми руководителями Cargill : Джорджем Хиксом, Марсией Пейдж и Грегом Макмилланом. Вярде получил свое название от шведского слова, обозначающего ценность. ^{[ 2 ]}^{[ 3 ]}

Первоначально Värde начинался как хедж-фонд , специализирующийся на проблемных ценных бумагах , и в первые годы своего существования медленно рос, прежде чем перейти к другим альтернативным инвестициям. Ее считали фирмой гораздо более низкого уровня по сравнению с другими, такими как Kohlberg Kravis Roberts , The Carlyle Group и Apollo Global Management , и Хикс заявил, что намерение фирмы состоит в том, чтобы «хорошо выполнять свою работу и быть отличным местом для работы». Он также заявил, что фирма намерена расти и не собирается становиться семейным офисом . По состоянию на конец 2020 года у Вярде было около 500 клиентов- институциональных инвесторов . ^{[ 3 ]}

В 2015 году Värde перенесла свою штаб-квартиру из Блумингтона в башню AT&T в Миннеаполисе . Этот шаг был вызван тем, что молодые сотрудники фирмы хотели работать в центре города. ^{[ 2 ]}

Во время пандемии COVID-19 управляющие портфелем Värde увидели значительные инвестиционные возможности из-за исторических потрясений на рынке и экономических потрясений и инвестировали в старшие облигации избранных американских операторов связи, которые, по их мнению, могли бы выдержать сокращение трафика в течение значительного периода. ^{[ 3 ]}

Все три соучредителя Värde в настоящее время ушли из активного управления фирмой. Макмиллан ушел в отставку в 2008 году, а Пейдж ушел в отставку в 2015 году. Хикс ушел в отставку в январе 2022 года, и его сменил Илфрин Карстерс. Пейдж и Хикс остаются членами совета директоров Вярде. ^{[ 2 ]}^{[ 3 ]}^{[ 4 ]}

Известные сделки

В 2011 году компания Värde осуществила обмен долга на акции, и Крест Николсон ее мажоритарным владельцем стал . Когда в 2013 году компания Crest Nicholson вышла на повторный листинг, цена ее акций значительно выросла, что позволило Värde получить прибыль от ее продажи. ^{[ 3 ]}^{[ 5 ]}^{[ 6 ]}

В марте 2015 года консорциум инвесторов, в который входили Värde, Deutsche Bank и Kohlberg Kravis Roberts, приобрел бизнес GE Capital по потребительскому кредитованию в Австралии и Новой Зеландии за 6,3 миллиарда долларов. ^{[ 7 ]} Она была переименована в Latitude Financial Services . ^{[ 8 ]}

В ноябре 2016 года Citigroup согласилась продать свое канадское подразделение субстандартного кредитования CitiFinancial Canada компаниям Värde и JC Flowers & Co. за нераскрытую сумму. ^{[ 9 ]}

В январе 2018 года Вярде и Apollo Global Management приобрели 40,5% акций OneMain Financial у Fortress Investment Group за 1,4 миллиарда долларов. ^{[ 10 ]}

В феврале 2023 года Värde и Hawkins Way Capital приобрели New York Marriott East Side у DekaBank за 153,4 миллиона долларов. Это была потеря почти 117 миллионов долларов по сравнению с предыдущей ценой продажи. ^{[ 11 ]}

Сообщалось, что в марте 2023 года Värde получила прибыль более 50 миллионов долларов после того, как инвестировала в старшие необеспеченные облигации и держала короткие позиции в акциях Credit Suisse . Вярде увеличил инвестиции в облигации, когда считал, что приобретение Credit Suisse UBS выглядело более вероятным и избавило держателей облигаций от большинства потерь. Хотя компания Värde потеряла деньги из-за дополнительных облигаций первого уровня , в целом ее ставка имела доходность более 20%. ^{[ 12 ]}

В июле 2023 года, после того как Goldman Sachs закрыл подразделение потребительского кредитования Marcus, он продал кредиты Marcus Loans на сумму 1 миллиард долларов компании Värde. ^{[ 13 ]}

Ссылки

^ «Форма АДВ» (PDF) . СЕК .
^ Jump up to: ^а ^б ^с Трибьюн, Нил Сент-Энтони Стар. «Värde Partners планирует переезд офиса и переход к одному генеральному директору» . Звездная Трибьюн . Проверено 25 ноября 2023 г.
^ Jump up to: ^а ^б ^с ^д ^и «Основатель Värde Partners из Миннесоты покидает глобальную фирму» . Звездная Трибьюн . Проверено 25 ноября 2023 г.
^ ЯКОБИУС, АРЛИН (26 октября 2023 г.). «Värde Partners назначает со-генерального директора» . Пенсии и инвестиции .
^ «Crest соглашается на реструктуризацию с Варде» . www.ft.com . Проверено 25 ноября 2023 г.
^ Флетчер, Ник (13 февраля 2013 г.). «Акции Crest Nicholson подскочили, поскольку домостроительная компания возвращается на фондовый рынок через пять лет» . Хранитель . ISSN 0261-3077 . Проверено 25 ноября 2023 г.
^ Брей, Чад (16 марта 2015 г.). «GE Capital соглашается продать подразделения в Австралии и Новой Зеландии за 6,3 миллиарда долларов» . Нью-Йорк Таймс . ISSN 0362-4331 . Проверено 25 ноября 2023 г.
^ Драммонд, Шон (4 ноября 2015 г.). «GE Capital Finance будет переименована в Latitude Financial» . Сидней Морнинг Геральд . Проверено 25 ноября 2023 г.
^ «Citi продаст канадское подразделение субстандартного кредитования за нераскрытую сумму» . Рейтер . 17 ноября 2016 г. Проверено 25 ноября 2023 г.
^ Макланнахан, Бен (4 января 2018 г.). «Аполлон и Вярде приобретают долю в американском субстандартном кредиторе на сумму $1,4 млрд» . Файнэншл Таймс . Проверено 25 ноября 2023 г.
^ Халлум, Марк (7 февраля 2023 г.). «Бывший отель New York Marriott East Side продается с огромным убытком за 153,4 миллиона долларов» . Коммерческий обозреватель . Проверено 25 ноября 2023 г.
^ «Альтернативный управляющий активами Варде заработает более 50 миллионов долларов на сделках Credit Suisse» . Bloomberg.com . 23 марта 2023 г. Проверено 25 ноября 2023 г.
^ «Goldman продал кредиты Маркуса на 1 миллиард долларов инвестиционной фирме Varde в рамках выхода» . Bloomberg.com . 13 июля 2023 г. . Проверено 25 ноября 2023 г.

Внешние ссылки

Официальный сайт

[ADV-1] «Форма АДВ» (PDF) . СЕК .

[:0-2] Jump up to: ^а ^б ^с Трибьюн, Нил Сент-Энтони Стар. «Värde Partners планирует переезд офиса и переход к одному генеральному директору» . Звездная Трибьюн . Проверено 25 ноября 2023 г.

[:1-3] Jump up to: ^а ^б ^с ^д ^и «Основатель Värde Partners из Миннесоты покидает глобальную фирму» . Звездная Трибьюн . Проверено 25 ноября 2023 г.

[4] ЯКОБИУС, АРЛИН (26 октября 2023 г.). «Värde Partners назначает со-генерального директора» . Пенсии и инвестиции .

[5] «Crest соглашается на реструктуризацию с Варде» . www.ft.com . Проверено 25 ноября 2023 г.

[6] Флетчер, Ник (13 февраля 2013 г.). «Акции Crest Nicholson подскочили, поскольку домостроительная компания возвращается на фондовый рынок через пять лет» . Хранитель . ISSN 0261-3077 . Проверено 25 ноября 2023 г.

[7] Брей, Чад (16 марта 2015 г.). «GE Capital соглашается продать подразделения в Австралии и Новой Зеландии за 6,3 миллиарда долларов» . Нью-Йорк Таймс . ISSN 0362-4331 . Проверено 25 ноября 2023 г.

[8] Драммонд, Шон (4 ноября 2015 г.). «GE Capital Finance будет переименована в Latitude Financial» . Сидней Морнинг Геральд . Проверено 25 ноября 2023 г.

[9] «Citi продаст канадское подразделение субстандартного кредитования за нераскрытую сумму» . Рейтер . 17 ноября 2016 г. Проверено 25 ноября 2023 г.

[10] Макланнахан, Бен (4 января 2018 г.). «Аполлон и Вярде приобретают долю в американском субстандартном кредиторе на сумму $1,4 млрд» . Файнэншл Таймс . Проверено 25 ноября 2023 г.

[11] Халлум, Марк (7 февраля 2023 г.). «Бывший отель New York Marriott East Side продается с огромным убытком за 153,4 миллиона долларов» . Коммерческий обозреватель . Проверено 25 ноября 2023 г.

[12] «Альтернативный управляющий активами Варде заработает более 50 миллионов долларов на сделках Credit Suisse» . Bloomberg.com . 23 марта 2023 г. Проверено 25 ноября 2023 г.

[13] «Goldman продал кредиты Маркуса на 1 миллиард долларов инвестиционной фирме Varde в рамках выхода» . Bloomberg.com . 13 июля 2023 г. . Проверено 25 ноября 2023 г.

[ 1 ]

[ 2 ]

[ 3 ]

[ 4 ]

[ 5 ]

[ 6 ]

[ 7 ]

[ 8 ]

[ 9 ]

[ 10 ]

[ 11 ]

[ 12 ]

[ 13 ]