Правило Q
Положение Q ( 12 CFR 217 ) является постановлением Федеральной резервной системы , которое устанавливает требования к капиталу для банков в Соединенных Штатах . [1] Версия Положения Q, действующая по состоянию на 2023 год. [update] был принят в 2013 году.
С 1933 по 2011 год более ранняя версия Положения Q налагала различные ограничения на выплату процентов по депозитным счетам . В течение всего этого периода он запрещал банкам выплачивать проценты по вкладам до востребования . С 1933 по 1986 год он также ввел максимальные процентные ставки по различным другим типам банковских депозитов, таких как сберегательные счета и счета NOW . [2] Эта версия Положения Q больше не существует; [2] все остальные его аспекты, такие как тип организаций, которые могут владеть или поддерживать процентные счета NOW, были включены в Положение D.
История
[ редактировать ]В результате раздела 11 Закона о банковской деятельности 1933 года Положение Q было обнародовано Советом Федеральной резервной системы 29 августа 1933 года. Помимо запрета на выплату процентов по депозитам до востребования (запрет, который этот закон также вписал в Федеральный Закона о резервах (12 USC371a) в разделе 19(i)), он также использовался для установления потолков процентных ставок по различным другим типам банковских депозитов, включая сбережения и срочные депозиты. [3] Мотивацией для ограничения процентов по депозитам было понимание того, что банкротства банков в начале 1930-х годов, во время первой части Великой депрессии , были частично вызваны чрезмерной банковской конкуренцией за депозитные средства, что привело к снижению разницы между ставками по кредитам и заимствованиями. ставки и поощрение чрезмерно спекулятивного инвестиционного поведения со стороны крупных банков. [4]
Поскольку процентные ставки в целом росли в 1950-е годы, банки почувствовали возрастающий стимул работать в обход процентных потолков, конкурируя на основе удобных функций, таких как наличие нескольких филиалов банков, и на основе денежных функций, таких как скидки по процентной ставке по кредитам, которые были напрямую связаны с процентными ставками. для внесения остатков на счетах. [4] Более прямой проблемой было создание счетов NOW , которые были структурированы так, чтобы фактически быть эквивалентом процентных депозитов до востребования, но технически не являться депозитами до востребования. Конгресс узаконил их для Массачусетса и Нью-Гэмпшира в 1974 году, для остальной части Новой Англии в 1976 году. [4] : стр. 3–4 и по всей стране 31 декабря 1980 г. [2]
Введенный предел процентных ставок по сберегательным депозитам также способствовал появлению альтернатив банкам, включая фонды денежного рынка . В результате этих проблем с потолками процентных ставок Конгресс разрешил создание новых типов банковских счетов с гибкой процентной ставкой, включая счета денежного рынка , с 14 декабря 1982 года. Потолки Положения Q для сберегательных счетов и всех других типов счетов, за исключением депозиты до востребования были прекращены в период 1981–1986 годов в соответствии с Законом о дерегулировании депозитных учреждений и денежно-кредитном контроле 1980 года; по состоянию на 31 марта 1986 г. все потолки процентных ставок были отменены, за исключением запрета на проценты по депозитам до востребования, который был тогда единственным оставшимся существенным компонентом Положения Q. [2]
Положение Q, запрещающее открытие процентных депозитных счетов до востребования, было фактически отменено Законом Додда-Фрэнка о реформе Уолл-стрит и защите потребителей 2010 года (Pub. L. 111-203 §627). С 21 июля 2011 года финансовым учреждениям разрешено, но не обязательно, предлагать процентные депозиты до востребования.
Ссылки
[ редактировать ]- ^ «Раздел 12 – Банки и банковское дело». Свод федеральных правил . Проверено 20 декабря 2021 г.
{{cite book}}:|work=игнорируется ( помощь ) Обновляется по мере необходимости. - ^ Jump up to: а б с д Гилберт, Олтон. «Реквием по регулированию Q: что он сделал и почему исчез», Федеральный резервный банк Сент-Луиса [1]
- ^ Федеральный реестр 76, вып. 72, четверг, 14 апреля 2011 г., раздел о Федеральной резервной системе [2]
- ^ Jump up to: а б с Митчелл, Дуглас В., Текущие процентные счета и макрополитика , доктор философии. диссертация , Принстонский университет , 1978: стр. 3–4.
