Модель AD–AS

Совокупный график спроса/предложения

AD -AS или модель совокупного спроса-совокупного предложения (также известная как совокупное предложение-совокупный спрос или модель AS-AD ) — это широко используемая макроэкономическая модель , которая объясняет краткосрочные и долгосрочные экономические изменения через взаимосвязь совокупного спроса. (AD) и совокупное предложение (AS) на диаграмме. Он существует в более старой статической версии, отображающей две переменные: выпуск и уровень цен , и в более новой динамической версии, показывающей выпуск и инфляцию (т. е. изменение уровня цен во времени, что обычно представляет более непосредственный интерес).

Модель AD–AS была изобретена примерно в 1950 году и стала одним из основных упрощенных представлений макроэкономических проблем к концу 1970-х годов, когда инфляция стала важной политической проблемой. Примерно с 2000 года была разработана модифицированная версия динамической модели AD-AS, включающая современные стратегии денежно-кредитной политики, ориентированные на таргетирование инфляции и использование процентной ставки в качестве основного инструмента политики, постепенно вытесняя традиционную версию статической модели в учебниках по экономике университетского уровня. .

Динамическую модель AD-AS можно рассматривать как упрощенную версию более продвинутых и сложных динамических стохастических моделей общего равновесия (DSGE), которые представляют собой современные модели, используемые центральными банками и другими организациями для анализа экономических колебаний . В отличие от моделей DSGE, динамическая модель AD-AS не обеспечивает микроэкономическую основу в виде оптимизации фирм и домохозяйств, но макроэкономические отношения, в конечном итоге постулируемые оптимизирующими моделями, аналогичны тем, которые возникают из современной версии модели AD-AS. В то же время последний гораздо проще и, следовательно, более доступен для студентов, что делает его широко распространенным инструментом в учебных целях.

История

Происхождение

По словам историка экономики А.К. Датта, диаграмма AD–AS впервые появилась в 1948 году в статье О.Г. Браунли в учебнике по прикладной экономике. Также в учебнике Кеннета Э. Боулдинга в том же году представлена ​​​​диаграмма в пространстве выпуска и цены, но в отличие от версии Браунли без попытки решения модели; Боулдинг скорее использует диаграмму, чтобы предупредить об опасностях агрегатного мышления. Браунли, напротив, продолжил работу над диаграммой и в 1950 году опубликовал статью в «Журнале политической экономии» , которая якобы является первой опубликованной версией полной модели AD–AS в пространстве YP. В 1951 году Джейкоб Маршак опубликовал конспекты лекций, в которых впервые подробно излагается модель AD–AS, представляющая ту же модель, что и версия Браунли 1948 года, но не цитируя ни Браунли, ни кого-либо еще.

Растущая популярность в 1970-е годы

Со временем модель распространилась на несколько учебников, став стандартным инструментом моделирования в принципах и учебниках по экономике среднего уровня. В частности, после того, как в конце 1960-х и 1970-х годах инфляция приобрела важное значение, возникла необходимость дополнить модель IS-LM , которая до того времени была доминирующей моделью для целей обучения, но предполагала постоянный уровень цен, моделью, которая включает совокупное предложение и, следовательно, может дать объяснение изменениям уровня цен. Таким образом, «модель IS – LM – AS», графически изображенная в виде кривой совокупного предложения вместе с кривой, объединяющей кривые IS и LM и названная кривой совокупного спроса, стала стандартной обучающей моделью только после инфляционных шоков предложения 1970-х годов. . В частности, два учебника промежуточного уровня, появившиеся в 1978 году и позже получившие широкое распространение, один Руди Дорнбуша и Стэнли Фишера , а другой Роберта Дж. Гордона , вместе с Уильяма Хобана Брэнсона учебником из его второго издания в 1979 году, представляли собой Модель AD–AS.

Возникновение динамической версии AD–AS

Примерно с начала века традиционная диаграмма AD-AS, а также традиционная версия диаграммы IS-LM, на которой основан вывод кривой AD, подвергались критике за устаревание. Одна из причин заключается в том, что традиционная диаграмма IS-LM и, следовательно, кривая AD основывались на предположении, что центральный банк ориентирует денежную массу в качестве своей центральной переменной политики. Напротив, центральные банки примерно с 1990 года в значительной степени отказались от контроля над денежной массой, вместо этого пытаясь таргетировать инфляцию , используя процентную ставку в качестве основного инструмента политики, возможно, с помощью стратегии, подобной правилу Тейлора . Другая причина заключается в том, что для целей реальной политики, как правило, интересно анализировать не взаимодействие между выпуском и уровнем цен как таковое, что иллюстрирует традиционная диаграмма AD-AS, а скорее взаимодействие между выпуском и изменением цены . уровень, т.е. инфляция.

По этой причине исходная модель AD-AS все чаще заменяется в учебниках динамической версией, которая непосредственно анализирует равновесия в уровнях выпуска и инфляции, показывая эти переменные по осям диаграммы. В некоторых учебниках динамическую версию AD – AS называют «новой кейнсианской моделью с тремя уравнениями». три уравнения представляют собой соотношение IS, часто дополненное термином, который учитывает ожидания, влияющие на спрос, правило денежно-кредитной политики (процента) и краткосрочную кривую Филлипса. Оливье Бланшар в своей широко используемой В учебниках среднего уровня используется термин модель IS – LM – PC (PC означает кривую Филлипса) для той же базовой конструкции.

Шаг на пути к моделям DSGE

Динамическую модель AD-AS можно рассматривать как упрощенную версию более продвинутых и сложных динамических стохастических моделей общего равновесия (DSGE), которые представляют собой современные модели, используемые центральными банками и другими организациями для анализа экономических колебаний. В отличие от моделей DSGE, динамическая модель AD-AS не обеспечивает микроэкономическую основу в виде оптимизации фирм и домохозяйств, но макроэкономические отношения, в конечном итоге постулируемые оптимизирующими моделями, аналогичны тем, которые возникают из современной версии модели AD-AS.

Статическая модель AD–AS

Традиционная или статическая модель AD/AS иллюстрирует взаимосвязь между выпуском и уровнем цен в экономике в соответствии с допущениями модели, содержащими как краткосрочную, так и долгосрочную кривую совокупного предложения (сокращенно SRAS и LRAS соответственно). В краткосрочной перспективе заработная плата и цены на другие ресурсы являются устойчивыми и медленно приспосабливаются к новым уровням цен. Это уступает место восходящему наклону или, в крайнем случае полностью фиксированных цен, горизонтальному SRAS. В долгосрочной перспективе цены на ресурсы приспосабливаются к уровню цен, возвращая экономику к ее структурному уровню выпуска по вертикальной LRAS. Движения двух кривых можно использовать для прогнозирования влияния различных экзогенных событий на две переменные: реальный ВВП и уровень цен .

Кривая совокупного спроса

Основная статья: Совокупный спрос

Диаграмма AD – AS, на которой реальный доход расположен горизонтально, а уровень цен - вертикально.

Кривая AD (совокупного спроса) в статической модели AD-AS имеет наклон вниз, что отражает отрицательную корреляцию между выпуском и уровнем цен на стороне спроса. Он показывает сочетание уровня цен и уровня выпуска, при котором рынки товаров и активов одновременно находятся в равновесии.

Уравнение кривой AD в общих чертах можно записать так:

$Y=Y^{d}\left({\tfrac {M}{P}},G,T,Z_{1}\right)$,

где Y — реальный ВВП , M — номинальная денежная масса , P — уровень цен , G — реальные государственные расходы , T — реальные взимаемые налоги, а Z ₁ — любые другие переменные, влияющие на совокупный спрос.

Кривая совокупного предложения

Основная статья: Совокупное предложение

Кривая совокупного предложения в статической модели AD–AS иллюстрирует взаимосвязь между предложением товаров и услуг, с одной стороны, и уровнем цен, с другой стороны. Исходя из предпосылки, что уровень цен является гибким в долгосрочном периоде, но устойчивым или даже полностью фиксированным в более коротких временных горизонтах, обычно различают долгосрочную и краткосрочную кривую совокупного предложения. В то время как долгосрочная кривая совокупного предложения (LRAS) вертикальна, краткосрочная кривая совокупного предложения будет иметь положительный наклон. или, в крайнем случае полностью постоянного уровня цен, быть горизонтальным.

Уравнение кривой совокупного предложения в общих чертах можно записать как

$Y=Y^{s}(W/P,\ \ P/P^{e},\ \ Z_{2})$,

где W — номинальная ставка заработной платы (экзогенная из-за жесткости в краткосрочном периоде), P ^и – предполагаемый (ожидаемый) уровень цен, а Z ₂ – вектор экзогенных переменных, которые могут повлиять на положение кривой спроса на рабочую силу.

Горизонтальная кривая совокупного предложения (иногда называемая «кейнсианской» кривой совокупного предложения) подразумевает, что фирма будет поставлять любое количество товаров, на которое имеется спрос при определенном уровне цен. Одним из возможных оправданий этого является то, что при наличии безработицы фирмы могут легко получить столько рабочей силы, сколько они хотят, при этой текущей заработной плате, а производство может увеличиться без каких-либо дополнительных затрат (например, простаивают машины, которые можно просто включить). Таким образом, предполагается, что средние издержки производства фирм не меняются по мере изменения уровня их выпуска.

Кривая долгосрочного совокупного предложения относится не к временному интервалу, в котором запас капитала может быть установлен оптимально (как это было бы в терминологии микроэкономической теории фирмы ), а скорее к временному интервалу, в котором заработная плата могут свободно приспосабливаться, чтобы уравновесить рынок труда и в которых ценовые ожидания являются точными. Вертикальная долгосрочная кривая совокупного предложения (иногда называемая «классической» кривой совокупного предложения) иллюстрирует ситуацию, когда уровень выпуска не зависит от уровня цен, а определяется исключительно предложением таких факторов производства, как капитал и рабочая сила, причем занятость находится на структурном («естественном») уровне.

Динамическая модель AD–AS

Современная или динамическая модель AD/AS иллюстрирует связь между выпуском и инфляцией, сочетая соотношение IS (т. е. соотношение, описывающее совокупный спрос как функцию различных компонентов спроса, некоторые из которых отрицательно связаны с процентной ставкой), правило денежно-кредитной политики, определяющее процентную ставку (которые вместе образуют кривую AD) и зависимость кривой Филлипса, на основе которой выводится кривая совокупного предложения.

Кривая совокупного спроса

Кривая AD имеет наклон вниз, иллюстрируя отрицательную корреляцию между объемом производства и инфляцией. Когда центральный банк наблюдает рост инфляции, он поднимает свою политическую процентную ставку настолько, чтобы увеличить реальную процентную ставку в экономике, снижая совокупный спрос и, следовательно, общий уровень активности экономики.

Кривая совокупного предложения

Динамическая кривая AS имеет наклон вверх, отражая механизмы кривой Филлипса: при прочих равных условиях более высокие уровни активности отражают более высокий рост заработной платы и других предельных издержек производства, вызывая более высокую инфляцию через механизмы ценообразования фирм. поскольку они побуждают фирмы повышать свои цены более высокими темпами. На уровне структурного (естественного) выпуска образуется вертикальная долгосрочная кривая совокупного предложения.

Изменения совокупного спроса и совокупного предложения

Ниже суммированы экзогенные события, которые могут сдвинуть кривую совокупного предложения или совокупного спроса вправо. Экзогенные события, происходящие в противоположном направлении, сместят соответствующую кривую в противоположном направлении.

Изменения совокупного спроса

Динамическая кривая совокупного спроса смещается, когда изменяется налогово-бюджетная или денежно-кредитная политика или происходят какие-либо другие виды потрясений совокупного спроса. Изменения уровня потенциала Y также смещают кривую AD, так что этот тип шоков влияет как на предложение, так и на спрос в модели.

Сдвиг совокупного спроса вправо может быть вызван любым потрясением одного из автономных компонентов совокупного спроса, например:

• Экзогенное увеличение потребительских расходов
• Экзогенное увеличение инвестиционных расходов на физический капитал
• Экзогенное увеличение предполагаемых инвестиций в запасы
• Экзогенное увеличение государственных расходов на товары и услуги.
• Экзогенное увеличение трансфертных платежей от государства населению.
• Экзогенное снижение взимаемых налогов
• Экзогенное увеличение покупок экспорта страны населением других стран.
• Экзогенное снижение импорта из других стран.

Изменения совокупного предложения

Динамическая кривая совокупного предложения строится для заданного значения инфляционных ожиданий и уровня потенциального выпуска. Изменения любой из этих переменных, а также ряд возможных шоков предложения сместят динамическую кривую совокупного предложения.

На кривую совокупного предложения в долгосрочном периоде влияют события, влияющие на потенциальный объем производства в экономике. К ним относятся следующие шоки, которые сместят долгосрочную кривую совокупного предложения вправо:

• Увеличение численности населения
• Увеличение основного капитала
• Технический прогресс

См. также

• Кейнсианский крест
• Модель AD–IA
• Классическая дихотомия
• Модель DAD–SAS

Дальнейшее чтение

• Бланшар, Оливье (2021). Макроэкономика (Восьмое, глобальное изд.). Харлоу, Англия: Пирсон. ISBN  978-0-134-89789-9 .
• Датт, Амитава К.; Скотт, Питер (1996). «Кейнсианская теория и структура совокупного предложения/агрегированного спроса: защита». Восточный экономический журнал . 22 (3): 313–331.
• Датт, Амитава К.; Скотт, Питер (2006). «Кейнсианская теория и структура AD-AS: пересмотр». В Кьярелле, Карл; Франке, Райнер; Флашел, Питер; Земмлер, Вилли (ред.). Количественный и эмпирический анализ нелинейных динамических макромоделей . Вклад в экономический анализ. Том. 277. Изумрудная группа. стр. 149–172. дои : 10.1016/S0573-8555(05)77006-1 . ISBN  978-0-444-52122-4 . S2CID   16009286 .
• Мэнкью, Николас Грегори (2022). Макроэкономика (Одиннадцатое, международное изд.). Нью-Йорк, штат Нью-Йорк: Worth Publishers, Macmillan Learning. ISBN  978-1-319-26390-4 .
• Палли, Томас И. (1997). «Кейнсианская теория и анализ AS/AD». Восточный экономический журнал . 23 (4): 459–468. JSTOR   40325806 .
• Ромер, Дэвид (2019). Продвинутая макроэкономика (Пятое изд.). Нью-Йорк, штат Нью-Йорк: МакГроу-Хилл. ISBN  978-1-260-18521-8 .
• Соренсен, Питер Берч; Уитта-Якобсен, Ханс Йорген (2022). Знакомство с продвинутой макроэкономикой: рост и бизнес-циклы (Третье изд.). Оксфорд, Великобритания Нью-Йорк, Нью-Йорк: Издательство Оксфордского университета. ISBN  978-0-19-885049-6 .

Внешние ссылки

• Sparknotes: Совокупное предложение и совокупный спрос, краткое объяснение модели AD–AS.
• «Совокупный спрос и совокупное предложение» в книге «Киберэкономика » Роберта Шенка объясняет модель AD – AS и ее связь с моделью IS/LM.
• «ThinkEconomics: Макроэкономические явления в модели AD/AS» включает интерактивный график, демонстрирующий инфляционные изменения на графике, основанном на модели AD–AS.
• «ThinkEconomics: Модель совокупного спроса и совокупного предложения» включает в себя интерактивный график AD-AS, который проверяет знания о том, как кривые AD и AS смещаются в различных условиях.