Налог на дивиденды

Налог на дивиденды — это налог, взимаемый юрисдикцией с дивидендов, выплачиваемых корпорацией своим акционерам (акционерам). Основное налоговое обязательство лежит на акционере, хотя налоговое обязательство также может быть возложено на корпорацию в виде налога у источника выплаты . В некоторых случаях удерживаемый налог может быть размером налогового обязательства в отношении дивидендов. Налог на дивиденды является дополнением к любому налогу, взимаемому непосредственно с корпорации на ее прибыль. В некоторых юрисдикциях дивиденды не облагаются налогом.

Чтобы избежать взимания налога на дивиденды, корпорация может распределить излишки средств акционерам путем выкупа акций . Однако они обычно рассматриваются как прирост капитала, но могут предоставлять налоговые льготы, если ставка налога на прирост капитала ниже, чем ставка налога на дивиденды. Другая потенциальная стратегия заключается в том, чтобы корпорация не распределяла излишки средств акционерам, которые получают выгоду от увеличения стоимости своих акций. На них также могут распространяться правила прироста капитала. Некоторые частные компании могут передавать средства контролирующим акционерам в виде займов, приносящих проценты или нет, вместо формальных дивидендов, но во многих юрисдикциях существуют правила, облагающие эту практику налогом в качестве дивидендов для целей налогообложения, называемые «предполагаемыми дивидендами». дивиденды».

История

В начале истории подоходного налога дивиденды, выплачиваемые акционерам, были освобождены от налогообложения, поскольку такой налог считался формой двойного налогообложения денег, заработанных компаниями, и облагался корпоративным налогом.

В настоящее время в большинстве юрисдикций дивиденды корпораций рассматриваются как вид дохода и соответственно облагаются налогом на индивидуальном уровне. Многие юрисдикции приняли особый режим дивидендов, установив отдельную ставку для дивидендов в зависимости от дохода от заработной платы или прироста капитала.

Вот краткая история налогообложения дивидендов:

• 17 век: Первые налоги на дивиденды были введены в 17 веке в Нидерландах и Англии.
• XIX век: Налоги на дивиденды стали более распространенными в XIX веке, поскольку все больше стран ввели подоходный налог.
• Соединенные Штаты: Налоги на дивиденды были впервые введены в Соединенных Штатах в 1913 году с принятием 16-й поправки к Конституции США.
• 1936–1939: Во время Великой депрессии дивиденды облагались налогом по ставке подоходного налога для физических лиц.
• 1954: Закон о налоговой реформе 1954 года установил отдельную ставку для дивидендов, которая была ниже ставки индивидуального подоходного налога.
• 1981: Закон о налоге на восстановление экономики 1981 года еще больше снизил ставку налога на дивиденды.
• 2003: Закон о согласовании налоговых льгот для рабочих мест и экономического роста 2003 года снизил ставку налога на дивиденды до 15% для большинства инвесторов.
• 2013: Закон об оказании помощи американским налогоплательщикам 2012 года (ATRA) увеличил ставку налога на дивиденды до 20% для налогоплательщиков, относящихся к высшей категории подоходного налога.

В Соединенных Штатах Закон о доходах 1913 года , утвержденный 16-й поправкой , установил федеральный подоходный налог с населения в размере 1% с дополнительными подоходными налогами в размере 1–5%. и освободил дивиденды от общего подоходного налога, но не от подоходного налога, который применялся выше уровня в 20 000 долларов. Это было сделано для того, чтобы избежать двойного налогообложения доходов, поскольку также существовал корпоративный налог в размере 1%. После 1936 года дивиденды снова облагались обычным подоходным налогом, но в 1954–1983 годах существовали различные льготы и льготы, облагавшие дивиденды налогом по более низкой ставке. После этого был восемнадцатилетний период (1985-2003 гг.), в течение которого дивиденды полностью облагались налогом по шкале подоходного налога физического лица. В этот период верхняя налоговая категория колебалась от 28% до 50%. Однако в 2003 году бывший президент Джордж Буш принял Закон 2003 года о согласовании налоговых льгот для рабочих мест и экономического роста , который значительно изменил налоговые ставки. Это снижение налогов в 2003 году создало новую категорию квалифицированных дивидендов , которые облагались налогом по более низкой ставке долгосрочного прироста капитала вместо обычной ставки дохода.

Текущая ставка налога на дивиденды в США составляет 20% для налогоплательщиков, относящихся к верхней налоговой категории, и 15% для налогоплательщиков, относящихся к более низкой налоговой категории. Существуют также специальные правила для квалифицированных дивидендов, то есть дивидендов, выплачиваемых компаниями, отвечающими определенным требованиям. Квалифицированные дивиденды облагаются налогом по более низкой ставке: 0%, 15% или 20%, в зависимости от дохода налогоплательщика.

История налогообложения дивидендов за пределами США столь же разнообразна, как и в США. Вот краткий обзор налогообложения дивидендов в некоторых крупных странах:

• Соединенное Королевство: Дивиденды в Великобритании облагаются налогом по ставке 7,5% для налогоплательщиков по базовой ставке, 32,5% для налогоплательщиков с более высокой ставкой и 38,1% для налогоплательщиков по дополнительной ставке. Существует также пособие на дивиденды в размере 2000 фунтов стерлингов в год, что означает, что дивиденды до 2000 фунтов стерлингов не облагаются налогом.
• Канада: Дивиденды в Канаде облагаются налогом по ставке 50% для нерезидентов и 15% для резидентов. Существует также налоговый кредит на дивиденды, который можно использовать для уменьшения суммы налога, причитающегося с дивидендов.
• Австралия: Дивиденды в Австралии облагаются налогом по ставке 30% для нерезидентов и 15% для резидентов. Существует также система вменения дивидендов, которая позволяет акционерам требовать зачета налогов, которые компания уже уплатила со своей прибыли.
• Япония: Дивиденды в Японии облагаются налогом по ставке 20% для нерезидентов и 15% для резидентов. Существует также система освобождения дивидендов, которая позволяет акционерам освобождать дивиденды от налога, если они соответствуют определенным условиям.
• Германия: Дивиденды в Германии облагаются налогом по ставке 25% для нерезидентов и 26,375% для резидентов. Существует также налоговый кредит на дивиденды, который можно использовать для уменьшения суммы налога, причитающегося с дивидендов.

Коллекция

Основная статья: Удерживаемый налог

Во многих юрисдикциях компании обязаны удерживать обязательства по установленной ставке, выплачивая ее национальным налоговым органам и выплачивая акционерам только остаток дивидендов.

Дебаты

Налогообложение дивидендов является спорным, исходя из вопросов двойного налогообложения . В зависимости от юрисдикции дивиденды могут рассматриваться как « незаработанный доход » (например, проценты и собранная арендная плата) и, таким образом, облагаться подоходным налогом.

Аргументы в пользу

Корпорация — это юридическое лицо, отдельное от своих акционеров и живущее собственной «жизнью». Как отдельная организация, корпорация имеет право использовать общественные блага так же, как это делает физическое лицо, и, следовательно, обязана помогать оплачивать общественные блага за счет налогов.

Профессор Конфиденс В. Амади из Университета Западной Джорджии утверждал:

Самым большим преимуществом корпоративной формы организации бизнеса является защита ограниченной ответственности , предоставляемая ее владельцам. Налогообложение корпоративных доходов является ценой этой защиты. Эта цена должна стоить выгод, поскольку, по данным Службы внутренних доходов (1996), на долю корпораций приходится менее 20 процентов всех коммерческих фирм США, но около 90 процентов доходов от бизнеса в США и примерно 70 процентов прибылей бизнеса в США. Преимущества ограниченной ответственности, независимые от тех, которыми пользуются акционеры, гибкость смены собственников и огромные возможности по привлечению капитала — все это вытекает из статуса юридического лица, предоставленного корпорациям по закону. Этот равный статус требует, чтобы корпорации платили подоходный налог.

Как только установлено, что корпорация во всех важных целях является отдельным юридическим лицом, возникает вопрос о том, как должны облагаться налогом переводы от одного юридического лица (корпорации) к другому юридическому лицу (акционерам), а не о том, должны ли облагаться налогом деньги. Можно утверждать, что несправедливо и экономически непродуктивно облагать налогом доходы, полученные в результате активной деятельности, по более высокой ставке, чем доходы, полученные менее активными способами .

Исследование, проведенное в 2022 году в American Economic Review, показало, что существенное повышение ставок налога на дивиденды во Франции привело к сокращению выплат дивидендов фирмами и большему реинвестированию прибыли обратно в фирмы. Исследование также показало, что налоги на дивиденды не способствовали нерациональному распределению капитала, но, возможно, вместо этого уменьшили нерациональное распределение капитала.

Аргументы против

Критики, такие как Институт Катона , утверждают, что налог на дивиденды является несправедливым « двойным налогообложением ». Позиция Катона такова:

Во-первых, высокие налоги на дивиденды усиливают общую предвзятость Кодекса подоходного налога против сбережений и инвестиций. Во-вторых, высокие налоги на дивиденды заставляют корпорации слишком полагаться на долговое финансирование, а не на акционерное финансирование. Фирмы с высокой задолженностью более уязвимы к банкротству в условиях экономического спада. В-третьих, высокие налоги на дивиденды снижают стимул выплачивать дивиденды в пользу нераспределенной прибыли. Это может привести к тому, что руководители корпораций будут инвестировать в расточительные или убыточные проекты.

Помимо обсуждавшихся выше вопросов о том, является ли налогообложение дивидендов правильным и справедливым, важной проблемой являются вызванные налогами искажения экономических стимулов. Например, цитата из: «Попытки избежать двойного налога на корпоративные доходы привели к нерациональному распределению инвестиций между корпоративным и некорпоративным секторами и быстрому росту использования S-корпораций, партнерств и других организаций, которые не платят корпоративный подоходный налог».

Налогоплательщики сохраняют за собой доходы после уплаты налогов, тогда как весь доход до уплаты налогов, включая налоги, формирует национальные ресурсы. Несоответствие между фактическим доходом, воспринимаемым налогоплательщиками, и налогооблагаемым доходом искажает экономические стимулы, предоставляя заманчивые способы увеличить их разницу. Он способствует налоговому планированию с целью максимизировать доход после уплаты налогов в ущерб доходу до уплаты налогов: «Мы видели, как преференции в Налоговом кодексе заставляют налогоплательщиков выделять больше ресурсов на инвестиции и деятельность, выгодные с точки зрения налогообложения, за счет других, более выгодных с точки зрения налогообложения инвестиций и деятельности». продуктивные альтернативы».

Акционеры контролируют корпорации и несут их налоговое бремя: «Экономисты как Министерства финансов, так и Бюджетного управления Конгресса предполагают, что бремя корпоративного подоходного налога полностью несут владельцы капитала». И корпоративный налог, и личные налоги на дивиденды и прирост капитала в совокупности уменьшают совокупный доход акционеров. который включает в себя изменение стоимости их портфеля акций .

Изменения стоимости акций трудно определить юридически и своевременно облагать налогом. Частично эти изменения имеют юридически признаваемый источник. Например, денежные средства, заработанные корпорациями, могут облагаться налогом на корпоративном уровне. Но есть и другие «скрытые» части, например, когда корпорации получают ценные патенты или видят благоприятные изменения на рынках. Они увеличивают стоимость акций, но не могут быть юридически измерены и своевременно обложены налогом на корпоративном уровне.

Эти части могут быть реализованы и обложены налогом на уровне акционеров, когда выплачиваются дивиденды или торговля акциями приносит прирост капитала. Однако когда владельцы получают дивиденды от своих акций (или прибыль от их продажи), их портфель денежных средств растет, но стоимость их портфеля акций уменьшается на ту же сумму, что приводит к отсутствию чистого совокупного дохода . Вместо этого более ранний рост стоимости акций юридически признается и (с опозданием) облагается налогом. Однако сюда также входит рост, который отражает ранее облагаемый налогом корпоративный доход, что приводит к двойному налогообложению.

Обсуждалось множество средств, позволяющих уменьшить нерациональное распределение инвестиций, отсутствие стимулов для торговли акциями и получения дивидендов, что сдерживает движение капитала, а также другие искажения, упомянутые выше. Некоторые предлагают снизить ставки налогов на дивиденды, прирост капитала и корпоративный доход или полностью отменить некоторые из них. Другие стремятся к лучшему согласованию между заниженными и завышенными налогами частями дохода: «Налоги на дивиденды и прирост капитала имеют низкие ставки, но применяются в основном к доходам, уже облагаемым налогом на корпоративном уровне. Это широко критикуется. разрешение компаниям вычитать капитальные убытки (вплоть до налогооблагаемого дохода на акцию) при обратном выкупе акций было бы более последовательным, чем более низкие налоговые ставки на дивиденды, прирост капитала и корпоративный доход». Широко признанные решения этой проблемы еще не найдены; вопрос остается весьма спорным.

Налоговая политика по дивидендам

Налоговые ставки ОЭСР

Источник:

Обратный выкуп акций более эффективен с точки зрения налогообложения, чем дивиденды, когда ставка налога на прирост капитала ниже, чем ставка налога на дивиденды.

Страна	Максимальная предельная ставка налога о приросте капитала (2021)	Верхняя маржинальность Ставка налога на дивиденды (2021)	Распространение в Налоговые ставки
Южная Корея	0.0%	44.0%	+44.0%
Бельгия	0.0%	30.0%	+30.0%
Словения	0.0%	27.5%	+27.5%
Швейцария	0.0%	22.3%	+22.3%
Люксембург	0.0%	21.0%	+21.0%
Турция	0.0%	20.0%	+20.0%
Ирландия	33.0%	51.0%	+18.0%
Новая Зеландия	0.0%	15.3%	+15.3%
Чешская Республика	0.0%	15.0%	+15.0%
Канада	26.8%	39.3%	+12.5%
Великобритания	28.0%	38.1%	+10.1%
Мексика	10.0%	17.1%	+7.1%
Словакия	0.0%	7.0%	+7.0%
Израиль	28.0%	33.0%	+5.0%
Австралия	23.5%	24.3%	+0.8%
Австрия	27.5%	27.5%	0.0%
Колумбия	10.0%	10.0%	0.0%
Дания	42.0%	42.0%	0.0%
Франция	34.0%	34.0%	0.0%
Германия	26.4%	26.4%	0.0%
Венгрия	15.0%	15.0%	0.0%
Исландия	22.0%	22.0%	0.0%
Италия	26.0%	26.0%	0.0%
Япония	20.3%	20.3%	0.0%
Норвегия	31.7%	31.7%	0.0%
Польша	19.0%	19.0%	0.0%
Португалия	28.0%	28.0%	0.0%
Швеция	30.0%	30.0%	0.0%
Испания	26.0%	26.0%	0.0%
Соединенные Штаты	29.2%	29.2%	0.0%
Нидерланды	31.0%	26.9%	-4.1%
Литва	20.0%	15.0%	-5.0%
Финляндия	34.0%	28.9%	-5.1%
Чили	40.0%	33.3%	-6.7%
Греция	15.0%	5.0%	-10.0%
Эстония	20.0%	0.0%	-20.0%
Латвия	20.0%	0.0%	-20.0%

Соединенные Штаты

В 2003 году президент Джордж Буш предложил отменить налог на дивиденды в США, заявив, что «двойное налогообложение вредно для нашей экономики и особенно тяжело падает на пенсионеров». Он также утверждал, что, хотя «облагать налогом прибыль компании справедливо, несправедливо облагать налогом двойное налогообложение, облагая налогом акционера с той же прибыли».

Налогообложение дивидендов в США с 2003 г.

2003 – 2007			2008 – 2012			2013 – нападающий
Обычная ставка подоходного налога	Обыкновенные дивиденды Налоговая ставка	Квалифицированные дивиденды Налоговая ставка	Обычная ставка подоходного налога	Обыкновенные дивиденды Налоговая ставка	Квалифицированные дивиденды Налоговая ставка	Обычная ставка подоходного налога	Обыкновенные дивиденды Налоговая ставка	Квалифицированные дивиденды Налоговая ставка
10%	10%	5%	10%	10%	0%	10%	10%	0%
15%	15%	5%	15%	15%	0%	15%	15%	0%
25%	25%	15%	25%	25%	15%	25%	25%	15%
28%	28%	15%	28%	28%	15%	28%	28%	15%
33%	33%	15%	33%	33%	15%	33%	33%	15%
35%	35%	15%	35%	35%	15%	35%	35%	15%
						39.6%	39.6%	20%

Вскоре после этого Конгресс принял Закон о согласовании налоговых льгот для рабочих мест и экономического роста 2003 года (JGTRRA), который включал некоторые сокращения, о которых просил Буш, и который он подписал в качестве закона 28 мая 2003 года. Согласно новому закону, квалифицированные дивиденды облагаются налогом по ставке такая же ставка, как и прирост долгосрочного капитала , который составляет 15 процентов для большинства индивидуальных налогоплательщиков. Квалифицированные дивиденды, полученные физическими лицами по ставкам подоходного налога 10% и 15%, облагались налогом по ставке 5% с 2003 по 2007 год. Срок действия ставки налога на квалифицированные дивиденды истекал 31 декабря 2008 года; однако Закон о предотвращении повышения налогов и сверке 2005 года (TIPRA) продлил более низкую налоговую ставку до 2010 года и еще больше снизил ставку налога на квалифицированные дивиденды до 0% для физических лиц, подпадающих под категории подоходного налога 10% и 15%. 17 декабря 2010 года президент Барак Обама подписал Закон 2010 года о налоговых льготах, возобновлении страхования по безработице и создании рабочих мест. Закон продлевает на два дополнительных года изменения, внесенные в налогообложение дивидендов в JGTRRA и TIPRA.

Кроме того, Закон о защите пациентов и доступном медицинском обслуживании с 1 января 2013 года установил новый налог на чистый инвестиционный доход (NIIT) в размере 3,8%, который применяется к дивидендам, приросту капитала и некоторым другим формам пассивного инвестиционного дохода. состоящие в браке налогоплательщики с модифицированным скорректированным валовым доходом более 250 000 долларов США и одинокие налогоплательщики с модифицированным скорректированным валовым доходом более 200 000 долларов США. В отличие от пороговых значений обычных ставок подоходного налога и квалифицированных ставок дивидендов, порог NIIT не корректируется с учетом инфляции.

Если бы ставки федерального подоходного налога времен Буша в размере 10, 15, 25, 28, 33 и 35 процентов были разрешены к прекращению действия в 2012 налоговом году, ставки увеличились бы до шкалы ставок времен Клинтона, составлявшей 15, 28, 31 процент. , 36 и 39,6 процента. В этом сценарии квалифицированные дивиденды больше не будут облагаться налогом по ставке долгосрочного прироста капитала, а вернутся к налогообложению по обычной ставке подоходного налога налогоплательщика. Однако Закон о льготах для американских налогоплательщиков 2012 года (HR 8) был принят Конгрессом США и подписан президентом Бараком Обамой в первые дни 2013 года. Этот закон расширил 0 и 15-процентные ставки налога на прирост капитала и дивиденды для налогоплательщики, доходы которых не превышают порога, установленного для высшей ставки налога на прибыль (39,6 процента). Те, кто превышает эти пороговые значения (400 000 долларов США для индивидуальных подателей декларации; 425 000 долларов США для глав домохозяйств; 450 000 долларов США для совместных деклараций; 11 950 долларов США для поместий и трастов), облагаются максимальной ставкой в ​​размере 20 процентов для прироста капитала и дивидендов.

Канада

В Канаде существует налогообложение дивидендов, которое компенсируется налоговым кредитом на дивиденды (DTC) для личного дохода в виде дивидендов от канадских корпораций. Об увеличении DTC было объявлено осенью 2005 года в связи с объявлением о том, что канадские доходные фонды не будут облагаться налогом на дивиденды, как опасались. Эффективные ставки налога на дивиденды теперь будут варьироваться от отрицательных до более 30% в зависимости от уровня дохода и различных налоговых ставок и льгот в провинциях. Начиная с 2006 года правительство ввело концепцию приемлемых дивидендов. Доход, не имеющий права на вычет для малого бизнеса и, следовательно, облагаемый налогом по более высоким ставкам корпоративного налога, может быть распределен между акционерами и облагаться налогом по более низкой ставке личного налога.

Индия

В Индии раньше дивиденды облагались налогом в руках получателя, как и любой другой доход. Однако с 1 июня 1997 года все отечественные компании были обязаны платить налог на распределение дивидендов с прибыли, распределяемой в виде дивидендов, в результате чего чистые дивиденды получателей были меньше. Ставка налогообложения чередовалась от 10% до 20%. до тех пор, пока налог не был отменен с 31 марта 2002 года. Налог на распределение дивидендов был также распространен на дивиденды, распределяемые с 1 июня 1999 года отечественными взаимными фондами , при этом ставка варьировалась от 10% до 20%. в соответствии со ставкой для компаний, до 31 марта 2002 г. Однако дивиденды от открытых фондов акционерного капитала, распределенные в период с 1 апреля 1999 г. по 31 марта 2002 г., не облагались налогом. Таким образом, дивиденды, полученные от отечественных компаний с 1 июня 1997 года и отечественных взаимных фондов с 1 июня 1999 года, были освобождены от налогообложения в руках получателей во избежание двойного налогообложения до 31 марта 2002 года.

В бюджете на 2002–2003 финансовый год предлагалось отменить налог на распределение дивидендов, вернув режим налогообложения дивидендов в руки получателей, а Закон о финансах 2002 года реализовал предложение о дивидендах, распределяемых с 1 апреля 2002 года. Это подогрело негативные настроения. на индийских фондовых рынках, что привело к падению цен на акции. Однако в следующем году были большие ожидания, что бюджет будет более дружелюбным к рынкам. и был вновь введен налог на распределение дивидендов.

Таким образом, дивиденды, полученные от отечественных компаний и взаимных фондов с 1 апреля 2003 года, снова стали необлагаемыми налогом для получателей. Однако новая ставка налога на распределение дивидендов для компаний была выше и составляла 12,5%. и была увеличена с 1 апреля 2007 г. до 15%. Кроме того, средства Паевого фонда Индии и открытых фондов, ориентированных на акции, не попали в налоговую сеть. . Первоначально ставка налогообложения паевых фондов составляла 12,5%. но была увеличена до 20% для дивидендов, распределенных юридическим лицам, кроме физических лиц, с 9 июля 2004 г. С 1 июня 2006 года все фонды, ориентированные на акционерный капитал, были исключены из налоговой сети, но ставка налога была увеличена до 25%. для денежного рынка и ликвидных фондов с 1 апреля 2007 года.

Доходы в виде дивидендов, полученные отечественными компаниями до 31 марта 1997 года, включали вычет при расчете налогооблагаемого дохода, но этот резерв был отменен с появлением налога на распределение дивидендов. Вычет в размере полученных дивидендов, перераспределяемых, в свою очередь, среди своих акционеров, ненадолго появился с 1 апреля 2002 г. по 31 марта 2003 г., когда был отменен налог на распределение дивидендов, чтобы избежать двойного налогообложения дивидендов как в руках компании, так и ее акционеров. однако аналогичного положения в отношении налога на распределение дивидендов не существовало. Однако в бюджете на 2008–2009 годы предлагается отменить двойное налогообложение для конкретного случая дивидендов, полученных отечественной холдинговой компанией (без материнской компании) от дочерней компании, которые, в свою очередь, распределяются среди ее акционеров. В бюджете на 2020–2021 годы была отменена ДДТ ( налог на распределение дивидендов) , а доход в виде дивидендов облагался налогом в руках инвестора в соответствии со ставками подоходного налога.

Корея

Корея регулирует размер возможных дивидендов, сроки выплаты дивидендов и порядок принятия решений о дивидендах в коммерческом праве, поскольку дивиденды считаются оттоком прибыли из компании. В настоящее время 15,4 процента налога на дивиденды взимаются сразу после выплаты дивидендов (частное лицо: 14% подоходного налога с дивидендов, налог на резидентство: 1,4% подоходного налога с дивидендов). Отдельное налогообложение возможно при дивидендном доходе в размере менее 20 миллионов вон (15 тысяч евро), а если оно превышается, они подлежат общему налогообложению. Кроме того, если финансовый доход (проценты, дивиденды) превышает 20 миллионов фунтов стерлингов, необходимо предоставить отчет об общей сумме подоходного налога. В отношениях между акционерами и кредиторами основным принципом коммерческого права является преобладание прав кредиторов общества над правами акционеров, несущих ограниченную ответственность за имущество общества. Акционеры всегда хотят получать больше денег, но с точки зрения фирмы, если они вложат слишком много денег, сокращение акционерного капитала может привести к краху компании. Поэтому правительство регулирует возможный размер дивидендов.

Другие страны

В Австралии, Чили и Новой Зеландии действует система вменения дивидендов , которая дает акционерам право претендовать на налоговый кредит на франковые кредиты , связанные с дивидендами, которые представляют собой долю корпоративного налога, уплаченного корпорацией. Получатель полностью франкированных дивидендов по максимальной предельной ставке налога фактически заплатит только около 15% налога от денежной суммы дивиденда. Фактически, при распределении в виде дивидендов прибыль корпорации облагается налогом по средней предельной налоговой ставке акционеров; в противном случае они облагаются налогом по ставке корпоративного налога .

В Армении не было налога на дивиденды до принятия недавно принятого налогового закона, согласно которому граждане Армении платят 5%, а неграждане - 10% от годового дохода.

В Австрии в качестве ставки налога на дивиденды используется KeSt (Kapitalertragsteuer), которая составляет 27,5% на дивиденды.

В Бельгии существует налог на дивиденды в размере 30%, известный как «roerende voorheffing» (по-голландски) или «précompte mobilier» (по-французски). Граждане могут потребовать возврата налогов на первые 800 евро (2021 г.) полученных дивидендов через налоговую декларацию.

В Бразилии дивиденды не облагаются налогом .

В Болгарии существует налог на дивиденды в размере 5%.

В Китае ставка налога на дивиденды составляет 20%, но с 13 июня 2005 года налогом облагается 50% дивидендов.

В Чехии существует налог на дивиденды в размере 15%. Правительство в 2012 году хотело уменьшить двойное налогообложение доходов корпораций, но в итоге это не было принято.

В Эстонии обычная ставка налога на дивиденды составляет 20%. Поскольку 01.01.2018 был принят новый закон, компании могут выплачивать дивиденды по ставке налога 14% ТОЛЬКО юридическим лицам-резидентам и нерезидентам.

В Финляндии существует налог в размере 25,5% или 27,2% на дивиденды (85% дивидендов являются налогооблагаемым доходом от капитала, а ставка налога на прирост капитала составляет 30% для прироста капитала ниже 30 000 и 34% для той части, которая превышает 30 000). Однако эффективные налоговые ставки составляют 45,5% или 47,2% для частных лиц. Это потому, что корпоративные доходы уже облагаются налогом, а это означает, что дивиденды облагаются налогом дважды. Корпоративный подоходный налог составляет 20%.

Во Франции налогоплательщик выбирает либо налог на дивиденды в размере 30%, либо включает дивиденды в расчет подоходного налога со скидкой 40% плюс социальный налог в размере 17,2%.

В Германии существует налог на дивиденды в размере 25%, известный как «Abgeltungssteuer», плюс налог солидарности в размере 5,5% на налог на дивиденды. Фактически существует налог в размере 26,375%.

В Греции существует налог в размере 5% на дивиденды для частных лиц.

В Гонконге нет налога на дивиденды.

В Иране нет налогов на дивиденды, согласно статье (105).

В Ирландии компании, выплачивающие дивиденды, обычно должны удерживать налог по стандартной ставке (по состоянию на 2007 г. , 20%) от дивидендов и выдать налоговый ваучер с указанием подробной информации об уплаченном налоге. Лицо, не облагаемое налогом, может вернуть его в конце года, а лицо, облагаемое более высокой ставкой налога, должно задекларировать его и выплатить разницу.

В Израиле существует налог в размере 28% на дивиденды для физических лиц и 33% для крупных акционеров (=более 10%). Если компания получает дивиденды, налог составляет 0%.

В Италии существует налог на дивиденды в размере 26%, известный как «налог на прирост капитала».

В Японии с 1 января 2009 г. по 31 декабря 2012 г. в период с 1 января 2009 г. по 31 декабря 2012 г. взимается налог в размере 10% на дивиденды от котирующихся на бирже акций (7% для страны, 3% для региона). После 1 января 2013 года налог в размере 20% на дивиденды от котируемых акций (15% для страны, 5% для региона). В случае, если физическое лицо имеет более 5% от общего количества выпущенных акций (стоимость или количество), оно/она не может применить правило снижения налога, поэтому после 1 января 2009 года оно должно платить 20% (15%+5%). На дивиденды от некотируемых акций взимается налог в размере 20% (20% для страны, 0% для региона).

В Люксембурге только 50% дивидендов, выплачиваемых корпорациями, подлежат налогообложению в руках индивидуального налогоплательщика по применимой предельной налоговой ставке. Таким образом, дивиденды облагаются налогом до 21%, если они получены от корпорации, подлежащей налогообложению, и до 40%, если они получены от корпорации, которая не удовлетворяет критерию «подлежащего налогообложению».

В Нидерландах существует налог на предполагаемую доходность активов в целом (за исключением банковских сбережений, для которых применяется отдельная ставка), независимо от фактических дивидендов, как часть налога на сбережения и инвестиции . Для крупных акционеров (более 5%) действует другая схема налогообложения, основанная на фактических дивидендах (помимо уплачиваемого компанией налога на прибыль).

В Норвегии дивиденды облагаются налогом как прирост капитала по фиксированной ставке 31,7%. Однако к дивидендному доходу применяется «защитный вычет», чтобы компенсировать потерянный процентный доход. Размер вычета на жилье основан на процентной ставке по краткосрочным государственным облигациям и в 2013 году составлял 1,1%. Например, если 100 000 норвежских крон было инвестировано в акции компании, которая принесла дивиденды в размере 4 000 норвежских крон, вычет на жилье составит 4000 норвежских крон. 1100 (1,1% от 100 000 норвежских крон), а оставшиеся 2900 норвежских крон облагаются налогом по ставке 27%.

В Пакистане подоходный налог в размере 10%, как того требует Постановление о подоходном налоге от 2001 года, с суммы дивидендов вычитается у источника. Надбавка в размере 15% к подоходному налогу удерживается и будет должным образом уплачена компанией правительству Пакистана в соответствии с Постановлением о подоходном налоге (поправка) 2011 года.

В Польше существует налог на дивиденды в размере 19%. Эта ставка равна ставкам прироста капитала и других налогов.

В Румынии с 1 февраля 2017 года взимается налог на дивиденды в размере 5%, выплачиваемый частным инвесторам, и 16%, выплачиваемый компаниям. Кроме того, частные инвесторы должны платить налог на здравоохранение в размере 5,5% с доходов от дивидендов.

В Сингапуре нет налога на дивиденды.

В Словакии доходы налоговых резидентов от дивидендов не подлежат налогообложению в Словацкой Республике в соответствии со статьей 12, пункт 7, буква с) для юридических лиц и статьей 3, раздел 2, буква с) для физических лиц Закона о подоходном налоге № 595. /2003 Сб. с поправками. Это относится к дивидендам от прибыли, относящейся к 2004 календарному году и далее (независимо от того, когда дивиденды были фактически выплачены). До этого дивиденды облагались налогом как обычный доход. Заявленное обоснование состоит в том, что налог в размере 19 процентов уже уплачен компанией как часть корпоративного налога (по-словацки «подоходный налог для юридического лица»). Однако резидентам не предоставляется возможность вернуть налог на дивиденды, удержанные в других юрисдикциях, с которыми Словакия имеет соглашение об избежании двойного налогообложения. Иностранным владельцам акций словацких компаний, возможно, придется декларировать и платить налоги в своей местной юрисдикции. Доли прибыли, полученные инвестиционными фондами, облагаются налогом как доход по ставке 19 процентов. Физические лица-резиденты должны платить 14% полученных дивидендов в качестве медицинского страхования с максимальной выплатой в размере 14 000 евро. Физические лица и компании-нерезиденты не облагаются этим «налогом на здоровье на прирост капитала».

В Южной Африке существует налог на дивиденды в размере 20%.

В Испании дивиденды облагаются налогом от 19 до 23% в зависимости от годового дохода от дивидендов. Данная налоговая ставка применяется в период с 2016 по 2019 год.

В Швеции существует налог на дивиденды в размере 30%.

Тайване дивиденды учитываются при налогообложении дохода . На валового в год). Начиная с января 2013 года, на все дивиденды будет взиматься дополнительный «налог» в размере 2%, который будет служить дополнительной надбавкой к Национальной системе медицинского страхования (NHI) Тайваня второго поколения .

В Турции с дивидендов удерживается подоходный налог в размере 20%. Доходы в виде дивидендов из иностранных источников облагаются налогом по предельным налоговым ставкам. По состоянию на 2020 год самая высокая предельная ставка налога составляет 40%.

В Соединенном Королевстве компании платят британский корпоративный налог на свою прибыль, а оставшаяся часть может быть выплачена акционерам в качестве дивидендов. С апреля 2018 года первые 2000 фунтов стерлингов дохода в виде дивидендов не облагаются налогом, независимо от других доходов налогоплательщика; дивиденды сверх этой суммы облагаются налогом по ставке 7,5% по базовой ставке подоходного налога, 32,5% по более высокой ставке подоходного налога и 38,1% по дополнительной ставке подоходного налога.

См. также

• Корпоративный налог: налогообложение акционеров компании
• Пассивный доход
• Налог на наследство (США)
• Государственный подоходный налог
• Двойное налогообложение
• Налогообложение в США
• Удерживаемый налог

Внешние ссылки

Соединенные Штаты

• Двойное налогообложение Двойной разговор: почему несправедлива отмена налога на дивиденды от Dollars & Sense журнала
• Новый налог на дивиденды в США избавляет от ловушек журнала Tennessee CPA Journal (архивировано 28 ноября 2007 г.)
• Публикация IRS 17 о налогообложении дивидендов

Индия

• Индуистская бизнес-линия: как министры финансов распыляют бюджеты ДДТ